24 juni 2021 5:37

SEC Form 10-Q Definitie

Wat is SEC-formulier 10-Q?

SEC-formulier 10-Q is een uitgebreid rapport van financiële prestaties dat elk kwartaal door alle beursgenoteerde bedrijven aan de Securities and Exchange Commission (SEC) moet worden ingediend. In de 10-Q zijn bedrijven verplicht om relevante informatie over hun financiën vrij te geven als gevolg van hun bedrijfsactiviteiten. De 10-Q is over het algemeen een niet-gecontroleerd rapport.

Een 10-Q moet worden ingediend voor elk van de eerste drie kwartalen van het boekjaar van het bedrijf.

Belangrijkste leerpunten

  • SEC Form 10-Q is een uitgebreid rapport van financiële prestaties dat elk kwartaal door alle beursgenoteerde bedrijven wordt ingediend bij de Securities and Exchange Commission.
  • Formulier 10-Q bevat financiële overzichten, managementbesprekingen en -analyses, toelichtingen en interne controles voor het voorgaande kwartaal.
  • Bedrijven moeten hun 10-Q’s 40 of 45 dagen na het einde van hun kwartaal indienen, afhankelijk van de grootte van hun openbare praalwagen.
  • Formulier 10-Q, een momentopname van de financiële positie van het bedrijf, biedt beleggers informatie die ze kunnen vergelijken met eerdere perioden en die ze kunnen gebruiken om de vooruitzichten voor de prestaties van het aandeel te evalueren.
  • Formulier 10-Q is geen gecontroleerde verklaring, in tegenstelling tot het jaarlijkse formulier 10-K moeten bedrijven ook indienen.

SEC-formulier 10-Q begrijpen

Federale effectenwetten schrijven voor dat beursgenoteerde bedrijven bepaalde informatie verstrekken aan toelichtingen kunnen periodiek plaatsvinden of wanneer zich specifieke gebeurtenissen voordoen. Een bedrijf gebruikt formulier 10-Q – een van de vele vereist door de SEC – na voltooiing van elk kwartaal om niet-gecontroleerde financiële overzichten vrij te geven en een overzicht te geven van de financiële situatie van het bedrijf.

De exacte indieningsdatums zijn afhankelijk van het fiscale jaar van de organisatie, maar het is noodzakelijk om elk jaar drie 10-Q-rapporten in te dienen. Een 10-Q voor het laatste kwartaal van het jaar is niet vereist: na het vierde kwartaal dient een bedrijf in plaats daarvan formulier 10-K in, een jaarverslag. Dit rapport wordt, in tegenstelling tot de 10-Q, gecontroleerd en bevat meestal meer details.



Het formulier 10-Q van een bedrijf is openbare informatie. Iedereen die het kwartaalverslag van een bedrijf wil inzien, kan terecht in de EDGAR-database van de SEC. U kunt zoeken op bedrijfsnaam, ticker-symbool of SEC Central Index Key (CIK). Veel bedrijven plaatsen hun 10-Q’s ook op hun websites, in een “Investor Relations” -sectie.

SEC-formulier 10-Q Deadlines voor indiening

De deadline voor het indienen van een 10-Q varieert en is afhankelijk van het aantal uitstaande aandelen dat een bedrijf heeft.

Een bedrijf dat een 10-Q aanvraagt, wordt ingedeeld in een van de drie categorieën. Zijn categorie wordt bepaald door zijn openbare praalwagen – dat wil zeggen, het deel van de uitstaande aandelen dat in handen is van het publiek en niet in handen is van officieren, eigenaren of de overheid. In wezen bestaat de float uit alle vrij verhandelde gewone aandelen van een bedrijf.

De grootste bedrijven worden geclassificeerd als grote accelerated filers. Om aan deze vereiste te voldoen, moet de organisatie ten minste $ 700 miljoen aan openbare praalwagens hebben. Als het bedrijf aan deze vereiste voldoet, heeft het 40 dagen na de afsluiting van het kwartaal om zijn 10-Q in te dienen.

Accelerated filers zijn bedrijven met ten minste $ 75 miljoen aan beursgenoteerde aandelen, maar minder dan $ 700 miljoen. Versnelde filters hebben ook 40 dagen om de 10-Q in te dienen (ze hebben iets meer tijd om de 10-K in te dienen).

Ten slotte zijn niet-versnelde aanmeldingen bedrijven met minder dan $ 75 miljoen aan beursgenoteerde aandelen. Deze bedrijven hebben vanaf het einde van het kwartaal 45 dagen om de 10-Q in te dienen.

Het niet voldoen aan de deadline voor het indienen van formulier 10-Q

Wanneer een bedrijf er niet in slaagt om een ​​10-Q in te dienen binnen de indieningstermijn, moet het een niet-tijdige (NT) -aanvraag gebruiken. Een NT-aanvraag moet uitleggen waarom de deadline niet is gehaald, en het geeft het bedrijf vijf dagen extra om in te dienen. Bedrijven zijn verplicht om een NT 10-Q in te dienen om verlenging aan te vragen en de vertraging toe te lichten.

Zolang een bedrijf een redelijke verklaring heeft, staat de SEC late indieningen binnen een bepaalde termijn toe. Veelvoorkomende redenen waarom bedrijven niet op tijd kunnen indienen, zijn onder meer fusies en overnames (M&A), zakelijke geschillen, een voortdurende beoordeling door bedrijfsaccountants of aanhoudende gevolgen van een faillissement.

Een 10-Q-aanvraag wordt als tijdig beschouwd als deze binnen deze extensie wordt ingediend. Het niet naleven van deze verlengde deadline heeft gevolgen, waaronder het mogelijke verlies van de SEC-registratie, verwijdering van effectenbeurzen en juridische consequenties.

Onderdelen van SEC Form 10-Q

Een 10-Q-aanvraag bestaat uit twee delen. Het eerste deel bevat relevante financiële informatie over de periode. Dit omvat verkorte financiële overzichten, bespreking door het management en analyse van de financiële toestand van de entiteit, toelichtingen over marktrisico’s en interne controles.

Het tweede deel bevat alle andere relevante informatie. Dit omvat gerechtelijke procedures, niet-geregistreerde verkopen van aandelen, het gebruik van opbrengsten uit de verkoop van niet-geregistreerde aandelen en het in gebreke blijven van senior effecten. Het bedrijf maakt in deze sectie alle andere informatie bekend, inclusief het gebruik van exposities.

Belang van SEC-formulier 10-Q

De 10-Q biedt een inkijkje in de financiële gezondheid van het bedrijf. Beleggers kunnen het formulier gebruiken om een ​​idee te krijgen van de kwartaalinkomsten en andere elementen van de activiteiten, en deze te vergelijken met voorgaande kwartalen, om zo de prestaties bij te houden.



Formulier 10-Q, en de vereiste om het in te dienen, werd vastgesteld door de Securities and Exchange Act van 1934. Het doel was om de transparantie in de activiteiten van beursgenoteerde bedrijven te bevorderen door investeerders doorlopend de financiële positie van bedrijven te verstrekken.

Sommige interessegebieden voor beleggers die vaak zichtbaar zijn in de 10-Q, zijn onder meer veranderingen in het werkkapitaal en / of debiteuren, factoren die de voorraad van een bedrijf beïnvloeden, het terugkopen van aandelen en zelfs alle juridische risico’s waarmee een bedrijf wordt geconfronteerd.

U kunt de 10-Q van een naaste concurrent gebruiken om dat te vergelijken met een bedrijf waarin u heeft geïnvesteerd, of overweegt om in te investeren, om te zien hoe het presteert. Dit geeft u een idee of het een sterke keuze is, waar de zwakke punten zijn en hoe deze zou kunnen verbeteren.

Andere belangrijke SEC-deponeringen

De 10-Q is een van de vele rapporten die openbare bedrijven moeten indienen bij de SEC. Andere belangrijke en verplichte deponeringen zijn onder meer:

Formulier 10-K : De 10-K moet eenmaal per jaar worden ingediend en omvat het laatste kwartaal van de prestaties van het bedrijf (ter vervanging van een 10-Q in het vierde kwartaal). Dit verslag dient als een samenvatting van het jaar, bevat vaak meer gedetailleerde informatie dan een jaarverslag, en moet binnen 90 dagen na het einde van het boekjaar van een bedrijf worden ingediend. De 10-K bevat over het algemeen een samenvatting van de activiteiten van het bedrijf, de financiële vooruitzichten van het management, de financiële overzichten en alle juridische of administratieve kwesties waarbij het bedrijf betrokken is.

Formulier 8-K : dit rapport wordt ingediend als er wijzigingen of ontwikkelingen zijn in een bedrijf dat de 10-Q- of 10-K-rapporten niet heeft gemaakt. Dit wordt beschouwd als een ongepland document en kan informatie bevatten zoals persberichten. Als een bedrijf activa afstoot of verwerft, aankondigingen heeft van het aannemen of vertrekken van leidinggevenden, of onder curatele wordt gesteld, wordt deze informatie gearchiveerd met een 8-K.

Jaarverslag : Het jaarverslag van een bedrijf wordt elk jaar ingediend en bevat een schat aan bedrijfsnieuws, inclusief – maar niet beperkt tot – algemene informatie over het bedrijf, een brief aan aandeelhouders van de CEO, financiële overzichten en een accountantsverslag. Dit rapport wordt enkele maanden na het einde van het boekjaar van een bedrijf ingediend. Het rapport is beschikbaar via de website van een bedrijf of via het investor relations-team, en kan ook worden verkregen bij de SEC.

Formulier 10-Q FAQs

Wat is een 10-Q-archivering?

Een 10-Q-indiening is een rapport dat alle beursgenoteerde bedrijven moeten indienen bij de Securities and Exchange Commission (SEC) na het einde van elk van hun eerste drie fiscale kwartalen (vandaar de “Q”). De aanvraag wordt ingediend door een formulier 10-Q in te vullen.

Wat is het verschil tussen een 10-K en een 10-Q?

Het belangrijkste verschil tussen Forms 10-K en 10-Q ligt in de frequentie en de hoeveelheid informatie die ze bevatten. Formulier 10-K is een jaarverslag, ingediend aan het einde van het boekjaar van een bedrijf. Het wordt slechts één keer ingediend en geeft een overzicht van alle gegevens voor het jaar, inclusief het vierde kwartaal. Formulier 10-Q wordt daarentegen driemaal per jaar ingediend, aan het einde van het fiscale kwartaal van een bedrijf. Het bevat financiële informatie voor dat kwartaal.

Formulier 10-K is ook een gecontroleerd rapport. Formulier 10-Q is dat over het algemeen niet.

Zijn openbare bedrijven verplicht om formulier 10-Q in te dienen?

Ja, alle Amerikaanse beursgenoteerde bedrijven die gewone aandelen uitgeven die op beurzen worden verhandeld, moeten formulier 10-Q indienen. De datum waarop ze moeten indienen, hangt af van het aantal aandelen, uitgedrukt in dollars, dat ze uitstaan.

Moeten herzieningsrapporten financiële overzichten vergezellen in een 10-Q?

10-Q’s worden over het algemeen niet gecontroleerd of vergezeld van accountantsrapporten. SEC-voorschriften verbieden bedrijven om materieel valse of misleidende uitspraken te doen, of om belangrijke informatie weg te laten om onthullingen niet misleidend te maken. Het SEC-personeel beoordeelt 10-Q’s en kan commentaar geven aan een bedrijf als de openbaarmaking in strijd lijkt te zijn met de openbaarmakingsvereisten of gebrekkig is in uitleg of duidelijkheid.