Een beginnershandleiding voor edelmetalen - KamilTaylan.blog
24 juni 2021 21:52

Een beginnershandleiding voor edelmetalen

Goud en zilver worden erkend als waardevolle metalen en al heel lang begeerd. Zelfs vandaag de dag hebben edelmetalen hun plaats in de portefeuille van een slimme belegger. Maar welk edelmetaal is het beste voor investeringsdoeleinden? En waarom zijn ze zo vluchtig?

Er zijn veel manieren om edelmetalen zoals goud, zilver en platina te kopen, en er zijn tal van goede redenen om toe te geven aan de speurtocht. Dus als u net begint met edelmetalen, lees dan verder voor meer informatie over hoe ze werken en hoe u erin kunt investeren.

Belangrijkste leerpunten

  • Edelmetalen worden beschouwd als een goede diversificatie van de portefeuille en als afdekking tegen inflatie, maar goud, misschien wel het bekendste metaal, is niet het enige dat er is voor beleggers.
  • Zilver, platina en palladium zijn allemaal grondstoffen die aan uw edelmetaalportefeuille kunnen worden toegevoegd, en elk heeft zijn eigen unieke risico’s en kansen.
  • Naast het bezit van fysiek metaal, kunnen beleggers toegang krijgen via de derivatenmarkt, metaal-ETF’s en onderlinge fondsen, en aandelen van mijnbouwbedrijven.

Goud

We beginnen met de grootvader van allemaal: goud. Goud is uniek vanwege zijn duurzaamheid (het roest of corrodeert niet), zijn kneedbaarheid en het vermogen om zowel warmte als elektriciteit te geleiden. Het heeft een aantal industriële toepassingen in de tandheelkunde en elektronica, maar we kennen het voornamelijk als basis voor sieraden en als betaalmiddel.

De waarde van goud wordt 24 uur per dag, zeven dagen per week door de markt bepaald. Goud wordt voornamelijk verhandeld als een functie van het sentiment – de prijs wordt minder beïnvloed door de wetten van vraag en aanbod. Dit komt omdat de nieuwe mijnvoorraad enorm wordt gecompenseerd door de enorme omvang van bovengronds, opgepot goud. Simpel gezegd, als hoarders zin hebben om te verkopen, daalt de prijs. Wanneer ze willen kopen, wordt een nieuwe voorraad snel geabsorbeerd en worden de goudprijzen hoger gedreven.

Verschillende factoren verklaren een toegenomen verlangen om het glanzende gele metaal te hamsteren:

  • Systemische financiële zorgen: wanneer banken en geld als onstabiel worden beschouwd en / of politieke stabiliteit twijfelachtig is, is goud vaak gezocht als een veilige opslag van waarde. 
  • Inflatie:  wanneer het reële rendement op de aandelen, obligatie- of vastgoedmarkten negatief is, trekken mensen regelmatig naar goud als een actief dat zijn waarde behoudt. 
  • Oorlog of politieke crises: oorlog en politieke onrust hebben mensen altijd in een goudzoekende modus gebracht. Een levenslange besparing kan draagbaar worden gemaakt en opgeslagen totdat het moet worden ingeruild voor voedsel, onderdak of veilige doorgang naar een minder gevaarlijke bestemming.1 

Zilver

In tegenstelling tot goud schommelt de prijs van zilver tussen zijn vermeende rol als waardeopslag en zijn rol als industrieel metaal. Om deze reden zijn prijsschommelingen op de zilvermarkt volatieler dan goud.3

Dus hoewel zilver ongeveer in lijn met goud zal worden verhandeld als een item dat moet worden opgepot, oefent de industriële vraag / aanbod-vergelijking voor het metaal een even sterke invloed uit op de prijs ervan. Die vergelijking is altijd fluctuerend geweest met nieuwe innovaties, waaronder:

  • Silver’s ooit overheersende rol in de fotografie-industrie – op zilver gebaseerde fotografische film – is overschaduwd door de komst van de digitale camera.
  • De opkomst van een enorme middenklasse in de opkomende markteconomieën van het Oosten, die een explosieve vraag creëerde naar elektrische apparaten, medische producten en andere industriële artikelen waarvoor zilver nodig is. Van lagers tot elektrische verbindingen, de eigenschappen van zilver maakten het tot een gewild product.
  • Het gebruik van zilver in batterijen, supergeleidertoepassingen en markten voor microschakelingen.

Het is onduidelijk of, en in welke mate, deze ontwikkelingen van invloed zullen zijn op de algemeneniet-investeringsvraag naar zilver. Een feit blijft: de prijs van zilver wordt beïnvloed door de toepassingen en wordt niet alleen gebruikt in de mode of als waardeopslag.

Platina

Net als goud en zilver wordt platina de klok rond verhandeld op de wereldwijde grondstoffenmarkten. Het heeft vaak de neiging om een ​​hogere prijs (per troy ounce) op te halen dan goud tijdens routinematige periodes van markt- en politieke stabiliteit, simpelweg omdat het veel zeldzamer is. Jaarlijks wordt er veel minder metaal uit de grond gehaald.

Er zijn ook andere factoren die de prijs van platina bepalen:

  • Net als zilver wordt platina beschouwd als een industrieel metaal. De grootste vraag naar platina komt van autokatalysatoren, die worden gebruikt om de schadelijkheid van emissies te verminderen. Hierna nemen sieraden het grootste deel van de vraag voor hun rekening. Aardolie- en chemische raffinagekatalysatoren en de computerindustrie gebruiken de rest.
  • Omdat de auto-industrie sterk afhankelijk is van metaal, worden platinaprijzen voor een groot deel bepaald door autoverkopen en productieaantallen.”Schone lucht” -wetgeving zou autofabrikanten kunnen verplichten om meer katalysatoren te installeren, waardoor de vraag stijgt. Maar in 2009 begonnen Amerikaanse en Japanse autofabrikanten zich te wenden tot gerecyclede autokatalysatoren of gebruikten ze meer van platina’s betrouwbare – en meestal goedkopere – zustergroepmetaal, palladium.
  • Platinamijnen zijn sterk geconcentreerd in slechts twee landen: Zuid-Afrika en Rusland. Dit creëert een groter potentieel voor kartelachtige maatregelen die de platinaprijzen ondersteunen of zelfs kunstmatig verhogen.

Beleggers dienen te bedenken dat al deze factoren ertoe bijdragen dat platina de meest vluchtige van de edelmetalen is.

Palladium

Minder bekend dan de bovengenoemde drie metalen is palladium, dat meer industrieel wordt gebruikt. Palladium is een glanzend, zilverachtig metaal dat in veel soorten  fabricageprocessen wordt gebruikt, met name voor elektronica en industriële producten. Het kan ook worden gebruikt in de tandheelkunde, geneeskunde, chemische toepassingen, sieraden en grondwaterbehandeling. Het grootste deel van de wereldvoorraad van dit zeldzame metaal, dat atoomnummer 46 heeft in het periodiek systeem der elementen, is afkomstig van mijnen in de Verenigde Staten, Rusland, Zuid-Afrika en Canada.

Juweliers verwerkten palladium voor het eerst in sieraden in 1939. Bij vermenging met  geelgoud vormt de legering een metaal dat sterker is dan witgoud. In 1967 gaf de regering van Tonga circulerende palladiummunten uit waarin de kroning van koning Taufa Ahau Tupou IV werd aangeprezen. Dit is het eerste geregistreerde exemplaar van palladium dat in munten wordt gebruikt.

Metaalbewerkers kunnen dunne platen palladium maken tot wel tweehonderdvijftig duizendsten van een inch. Puur palladium is kneedbaar, maar wordt sterker en harder als iemand bij kamertemperatuur met het metaal werkt. De platen worden vervolgens gebruikt in toepassingen als  zonne-energie  en brandstofcellen.

Het grootste industriële gebruik van palladium is in katalysatoren, omdat het metaal dient als een geweldige  katalysator  die chemische reacties versnelt. Dit glanzende metaal is 12,6% harder dan platina, waardoor het element ook duurzamer is dan platina.

Je schatkist vullen

Laten we eens kijken naar de opties die beschikbaar zijn voor degenen die in edelmetalen willen investeren.

Commodity Exchange Traded Funds (ETF’s)

Er bestaan ​​op de beurs verhandelde fondsen voor alle drie de edelmetalen. ETF’s zijn een handig en liquide middel om goud, zilver of platina te kopen en verkopen. Investeren in ETF’s geeft u echter geen toegang tot de fysieke grondstof, dus u heeft geen aanspraak op het metaal in het fonds. U krijgt niet de daadwerkelijke levering van een goudbaar of zilveren munt.

Gewone aandelen en beleggingsfondsen

Aandelen van mijnwerkers van edelmetalen worden aangewend voor prijsbewegingen in de edelmetalen. Tenzij u zich bewust bent van hoe mijnbouwaandelen worden gewaardeerd, is het misschien verstandiger om vast te houden aan fondsen met managers met solide prestatierecords. 

Futures en opties

De futures- en optiemarkten bieden liquiditeit en hefboomwerking aan beleggers die grote weddenschappen op metalen willen aangaan. De grootste potentiële winsten en verliezen zijn te behalen met afgeleide producten. 

Edelmetaal

Munten en repen zijn uitsluitend bedoeld voor degenen die een plek hebben om ze op te bergen, zoals een kluisje of kluis. Zeker, voor degenen die het ergste verwachten, is edelmetaal de enige optie, maar voor beleggers met een tijdshorizon is edelmetaal illiquide en ronduit lastig om vast te houden.

Certificaten

Certificaten bieden beleggers alle voordelen van fysiek goudbezit zonder gedoe met transport en opslag. Dat gezegd hebbende, als u op zoek bent naar een verzekering bij een echte ramp, zijn certificaten slechts papier. Verwacht niet dat iemand ze in ruil voor iets van waarde zal nemen.

Zijn edelmetalen een goede investering voor u?

Edelmetalen bieden een unieke inflatoire bescherming – ze hebben intrinsieke waarde, ze dragen geen kredietrisico en ze kunnen niet worden opgeblazen. Dat betekent dat u er niet meer van kunt afdrukken. Ze bieden ook een echte ‘onrustverzekering’ tegen financiële of politieke / militaire onrust.

Vanuit het standpunt van de beleggingstheorie bieden edelmetalen ook een lage of negatieve correlatie met andere activaklassen, zoals aandelen en obligaties. Dit betekent dat zelfs een klein percentage edelmetalen in een portefeuille zowel de volatiliteit als het risico zal verminderen.

Risico’s van edele metalen

Elke investering heeft zijn eigen risico’s. Hoewel ze mogelijk een zekere mate van zekerheid bieden, is er altijd een risico verbonden aan het beleggen in edelmetalen. De prijzen voor metalen kunnen dalen als gevolg van technische onevenwichtigheden (meer verkopers dan kopers). Dat gezegd hebbende, profiteren verkopers in tijden van economische onzekerheid, aangezien de prijzen de neiging hebben om omhoog te schieten.

Het komt neer op

Edelmetalen zijn een nuttig en effectief middel om een ​​portefeuille te diversifiëren. De truc om met hen succes te behalen, is om uw doelen en risicoprofiel te kennen voordat u erin springt. De vluchtigheid van edelmetalen kan worden aangewend om rijkdom te vergaren. Als dit niet wordt aangevinkt, kan het ook tot ondergang leiden. 

1:30

 

Related Posts