De 5 grootste ETF’s voor ontwikkelde markten (EFA, VEA)
Op de beurs verhandelde fondsen (ETF’s) van ontwikkelde markten kunnen beleggers helpen een relatief goedkope, brede diversificatie te verkrijgen door toegang te krijgen tot honderden of duizenden individuele holdings in de meest geavanceerde economieën ter wereld. Hier bekijken we de vijf grootste ETF’s van ontwikkelde markten in termen van beheerd vermogen (AUM).
Een ontwikkelde markt behoort tot een zeer productief, geïndustrialiseerd land met een gevestigde rechtsstaat. Buiten de Verenigde Staten zijn onder meer ontwikkelde markten Japan, het Verenigd Koninkrijk, Frankrijk, Canada en Australië. Om ETF’s op ontwikkelde markten te onderscheiden van ETF’s op basis van binnenlandse markten en andere niches, concentreert de volgende lijst zich op ETF’s met een blootstelling van ten minste 5% aan twee of meer ontwikkelde markteconomieën, met uitzondering van de Verenigde Staten.
Vanguard FTSE ETF voor ontwikkelde markten (VEA)
AUM: $ 123,7 miljard
De Vanguard FTSE Developed Markets ETF, gelanceerd in 2007, tracht de FTSE Developed All Cap ex-US Index te volgen, die het beleggingsrendement meet van aandelen die zijn uitgegeven door bedrijven in Canada en de belangrijkste markten van Europa en de Pacific-regio. In feite maken Europese aandelen meer dan de helft van de portefeuille van het fonds uit met 53,6%. De Vanguard FTSE Developed Markets ETF sloot voorheen Canadese aandelen uit, maar veranderde uiteindelijk van beleid om belangrijke trends in Noord-Amerika op te nemen. De kostenratio van het passief beheerde fonds is 0,05%.
IShares MSCI EAFE ETF (EFA)
AUM: $ 57,6 miljard
BlackRock heeft in 2001 de iShares MSCI EAFE ETF uitgegeven en staat sindsdien bovenaan of dicht bij de top van de internationale ETF-markt. De ETF volgt de vooraanstaande Morgan Stanley Capital International (MSCI) EAFE Index, de meest genoteerde internationale aandelenindex in de VS, die aandelen in Europa, Australië, Azië en het Verre Oosten (EAFE) weerspiegelt. Het fonds besteedt ongeveer 25% van zijn vermogen aan aandelen in Japan, ongeveer 15% aan aandelen in het Verenigd Koninkrijk en ongeveer 11% aan aandelen in Frankrijk. Zwitserland, Duitsland en Australië trekken elk meer dan 5% van het fondsvermogen aan. De kostenratio van het fonds is met 0,32% hoger dan die van de Vanguard FTSE Developed Markets ETF.
IShares Core MSCI EAFE ETF (IEFA)
AUM: $ 68,9 miljard
BlackRock’s iShares Core MSCI EAFE ETF, gelanceerd in 2012, tracht de MSCI EAFE Investable Market Index (IMI) te volgen, die vergelijkbaar is met de MSCI EAFE Index, maar groter en uitgebreider. De index bevat naast de mid-cap en large-cap vertegenwoordiging die de MSCI EAFE Index biedt ook small-capvertegenwoordigingen. De hoogste blootstelling van het fonds lijkt op die van de iShares MSCI EAFE ETF, met ongeveer 25% van zijn vermogen bestemd voor aandelen in Japan, ongeveer 16% voor die in het Verenigd Koninkrijk, waarbij Frankrijk, Zwitserland, Duitsland en Australië elk meer vertegenwoordigen. dan 5% van het fondsvermogen. De kostenratio van de iShares Core MSCI EAFE ETF is met 0,07% concurrerend met die van Vanguard FTSE Developed Markets ETF’s.
Schwab International Equity ETF (SCHF)
AUM: $ 19,1 miljard
Net als de Vanguard FTSE Developed Markets ETF, tracht de Schwab International Equity ETF de FTSE Developed ex-US Index te volgen. De aandelen in Japan maken ongeveer 22% van de portefeuille uit, en die in het Verenigd Koninkrijk ongeveer 15%. De aandelen in Frankrijk, Duitsland, Canada, Zwitserland en Australië maken elk meer dan 5% van het fondsvermogen uit. Het fonds, dat bestaat sinds 2009, heeft een kostenratio van 0,06%.
IShares MSCI EAFE Small-Cap ETF (SCZ)
AUM: $ 9,7 miljard
De iShares MSCI EAFE Small-Cap ETF werd gelanceerd in 2007 en tracht de prestaties te volgen van de MSCI EAFE Small-Cap Index, die zich richt op blootstelling aan alleen kleine beursgenoteerde bedrijven in Europa, Australië, Azië en het Verre Oosten. Net als bij de andere iShares ETF’s op deze lijst, hebben aandelen in Japan het hoogste percentage van het fondsvermogen, ongeveer 29%, en het Verenigd Koninkrijk het op een na hoogste percentage met 17%. De aandelen in Australië, Duitsland en Zweden vertegenwoordigen elk meer dan 5% van het fondsvermogen. De kostenratio van het fonds is met 0,40% de hoogste op deze lijst.