Clearing House Interbank Payments System (CHIPS)
Wat is het Clearing House Interbank Payments System (CHIPS)?
Het Clearing House Interbank Payments System (CHIPS) is het belangrijkste verrekenkantoor in de VS voor grote banktransacties. Vanaf 2015 vereffent CHIPS meer dan 250.000 transacties per dag, met een waarde van meer dan $ 1,5 biljoen aan zowel binnenlandse als grensoverschrijdende transacties. CHIPS en de Fedwire fondsendienst die door de Federal Reserve Bank worden gebruikt, vormen samen het primaire netwerk in de VS voor zowel binnenlandse als buitenlandse grote transacties in Amerikaanse dollars.
Belangrijkste leerpunten
- Met het Clearing House Interbank Payments System (CHIPS) kunnen grote interbancaire transacties in de VS worden vereffend.
- CHIPS is langzamer maar minder duur dan het andere grote interbancaire verrekenkantoor dat bekend staat als Fedwire, waardoor het gemakkelijker is voor grotere transacties die langer kunnen duren om te vereffenen.
- CHIPS werkt door debet- en crediteringen tussen transacties te verrekenen en biedt zowel clearing- als afwikkelingsdiensten aan de banken van zijn klanten.
CHIPS begrijpen
Het Clearing House Interbank Payments System verschilt in verschillende opzichten van de Fedwire-transactieservice. Eerst en vooral is het goedkoper dan de Fedwire-service, zij het niet zo snel, en de bedragen in dollars die nodig zijn om deze service te gebruiken, zijn lager. CHIPS is het belangrijkste verrekenkantoor voor grote transacties; de gemiddelde transactie die CHIPS gebruikt, is meer dan $ 3.000.000.
CHIPS fungeert als een verrekeningsmotor, waarbij betalingen tussen partijen met elkaar worden verrekend in plaats van dat de volledige dollarwaarde van beide transacties wordt verzonden. Van 9.00 uur tot 17.00 uur ET. banken verzenden en ontvangen betalingen. Gedurende die tijd maakt CHIPS betalingen netten en vrij. Van 17.00 uur tot 17.15 uur maakt het CHIPS-systeem een einde aan kredietlimieten en maakt het onopgeloste betalingen vrij en nettert deze. Tegen 17.15 uur geeft CHIPS alle resterende betalingen vrij en verzendt het betalingsopdrachten naar banken via Fedwire.
Hoe het Clearing House Interbank Payments System werkt
Er zijn twee stappen om overboekingen te verwerken: verrekening en afwikkeling. Clearing is de overdracht en bevestiging van informatie tussen de betaler (verzendende financiële instelling) en begunstigde (ontvangende financiële instelling). Afwikkeling is de feitelijke overdracht van geld tussen de financiële instelling van de betaler en de financiële instelling van de begunstigde. Schikking ontheft de verplichting van de betalende financiële instelling jegens de financiële instelling van de begunstigde met betrekking tot de betalingsopdracht. De definitieve afwikkeling is onherroepelijk en onvoorwaardelijk. De finaliteit van de betaling wordt bepaald door de regels van dat systeem en de toepasselijke wetgeving.
Over het algemeen kunnen betalingsberichten overboekingen of overschrijvingen zijn. De meeste overboekingssystemen voor grote bedragen zijn overboekingssystemen waarbij zowel betalingsberichten als gelden van de betalende financiële instelling naar de financiële instelling van de begunstigde gaan. Een instelling verzendt een betalingsopdracht (een bericht waarin wordt verzocht om de overmaking van geld naar de begunstigde) om een overboeking te starten. Werkingsprocedures voor grote betalingssystemen omvatten doorgaans identificatie, afstemmings- en bevestigingsprocedures die nodig zijn om de betalingsopdrachten te verwerken. In sommige systemen kunnen financiële instellingen een contract sluiten met een of meer derde partijen om te helpen bij het uitvoeren van clearing- en afwikkelingsactiviteiten.
Het wettelijk kader voor instellingen die betaaldiensten aanbieden is complex. Er zijn regels voor betalingen voor grote bedragen die verschillen van retailbetalingen. Systemen voor het overboeken van grote bedragen verschillen van elektronische overboekingssystemen voor detailhandel (EFT), die over het algemeen een groot aantal kleine betalingen verwerken, waaronder automatische verrekenkamer (ACH) en debet- en creditcardtransacties op het verkooppunt.