Een complete gids voor het oogsten van belastingverliezen met ETF’s

Het succesvol opbouwen van een vermogensgenererende portefeuille houdt meer in dan alleen het kiezen van de juiste beleggingen. Slimme beleggers letten ook op hoe winsten en verliezen hun bedrijfsresultaten op het gebied van belastingen beïnvloeden.

Het oogsten van belastingverliezen kan een nuttig instrument zijn voor het beheren van belastingverplichtingen op korte en lange termijn. Het opnemen van exchange-traded funds (ETF’s) in een strategie voor het oogsten van belastingverliezen biedt bepaalde voordelen die waardevol kunnen zijn voor beleggers.

Uitleg over het oogsten van belastingverlies

Om te begrijpen wat de voordelen van het oogsten van belastingverliezen zijn, is het belangrijk om eerst te beseffen hoe investeringswinsten worden belast.

Federale vermogenswinstbelasting is van toepassing wanneer u een actief met winst verkoopt. Het tarief van de vermogenswinst op korte termijn speelt een rol wanneer u een belegging korter dan een jaar aanhoudt. Kortetermijnwinsten worden belast tegen de gewone inkomstenbelastingtarieven, waarbij het maximale tarief voor beleggers met een hoog inkomen uitkomt op 37,0%.

De vermogenswinstbelasting op lange termijn is van toepassing op beleggingen die langer dan één jaar worden aangehouden. Vanaf 2020 wordt het tarief vastgesteld op 0%, 15% of 20%, op basis van de belastingschijf van de individuele belegger.

Het oogsten van belastingverliezen is een strategie die is ontworpen om beleggers in staat te stellen winsten te compenseren met verliezen om de belastingimpact te minimaliseren. Het oogsten van een verlies houdt in dat een actief wordt verkocht dat ondermaats presteert en het na een periode van 30 dagen terug moet kopen.

In de tussentijd zou u de opbrengst van de verkoop gebruiken om een ​​soortgelijke investering te kopen. Het nettoresultaat is dat u ongeveer dezelfde positie in uw portefeuille kunt behouden en tegelijkertijd wat belastingbesparingen kunt genereren door het verlies van uw winst over het jaar af te trekken. 

De wasverkoopregel

De wash-sale-regel bepaalt wanneer een belastingverlies kan worden geoogst. Met name wanneer u een waardepapier met verlies verkoopt, kunt u er geen kopen die in wezen identiek is om het te vervangen binnen 30 dagen vóór de verkoop en 30 dagen nadat het is voltooid. Als u probeert het verlies op te nemen in uw belastingaangifte, zal de IRS dit niet toestaan ​​en ontvangt u geen belastingvoordeel uit de verkoop.

De IRS biedt geen precieze definitie van wat een in wezen identieke beveiliging is, dus het navigeren door deze regel kan lastig zijn. Over het algemeen vallen aandelen die door verschillende bedrijven worden aangeboden niet in deze categorie. Er is echter een uitzondering als u aandelen van hetzelfde bedrijf verkoopt en terugkocht nadat het een reorganisatie heeft doorgemaakt.

2:13

Verliezen oogsten met ETF’s

Net als bij onderlinge fondsen, omvatten op de beurs verhandelde fondsen een reeks effecten, waaronder mogelijk aandelen, obligaties en grondstoffen. ETF’s volgen doorgaans een bepaalde index, zoals de NASDAQ of Standard and Poor’s 500 Index. Het belangrijkste verschil tussen onderlinge fondsen en op de beurs verhandelde fondsen ligt in het feit dat ETF’s actief op de beurs worden verhandeld.

Op de beurs verhandelde fondsen bieden een voordeel als het gaat om belasting op het oogsten van verliezen, omdat ze het voor beleggers gemakkelijker maken om de wash-sale-regel te omzeilen bij het verkopen van effecten. Omdat ETF’s een breder marktsegment volgen, is het mogelijk om ze te gebruiken om verliezen tegen te gaan zonder zich in hetzelfde territorium te wagen.

Stel dat u 500 aandelen van een ondermaats presterende biotechaandeel met verlies verkoopt, maar u wilt hetzelfde niveau van blootstelling aan die specifieke activaklasse in uw portefeuille behouden. Door de opbrengst van de verkoop te gebruiken om te investeren in een ETF die de grotere biotechsector volgt, is het mogelijk om de activadiversiteit te behouden zonder de wash-sale-regel te schenden. 

U kunt ETF’s ook gebruiken om onderlinge fondsen of andere ETF ’s te vervangen, zolang ze niet wezenlijk identiek zijn. Als u niet zeker weet of een bepaalde ETF te veel op een andere lijkt, kunt u voor hulp de bijbehorende index raadplegen. Als de ETF die u verkoopt en de ETF die u overweegt te kopen beide dezelfde index volgen, is dat een indicatie dat de IRS de effecten mogelijk te veel op elkaar lijkt. 

Afgezien van hun nut bij het oogsten van belastingverliezen, zijn ETF’s voordeliger in vergelijking met aandelen en onderlinge fondsen als het gaat om kosten. Met betrekking tot de vergoedingen zijn op de beurs verhandelde fondsen meestal een goedkopere optie. Ze zijn over het algemeen ook fiscaal efficiënter omdat ze niet zo vaak vermogenswinstuitkeringen doen als andere effecten. (Zie voor meer informatie:  Belastingen op ETF-winsten verlagen.)

Fiscale implicaties

Vanuit fiscaal oogpunt werkt het gebruik van ETF’s om verliezen te oogsten het beste wanneer u de vermogenswinstbelasting op korte termijn probeert te vermijden, aangezien de tarieven hoger zijn in vergelijking met de belasting op langetermijnwinsten.

Er is echter een voorbehoud als u van plan bent dezelfde effecten op een later tijdstip terug te kopen. Dit zou resulteren in een lagere belastinggrondslag, en als u de effecten later tegen een hogere prijs zou verkopen, zou elke winst die u realiseert, worden beschouwd als een belastbare winst.

Hetzelfde geldt als de ETF die u koopt in waarde stijgt terwijl u deze aanhoudt. Als u besluit het te verkopen en het geld opnieuw te investeren in de oorspronkelijke waarde, zal dat op korte termijn een meerwaarde opleveren. Uiteindelijk zou u uw belastingverplichting uitstellen in plaats van deze te verminderen.

Beperkingen voor het oogsten van belastingverlies

Er zijn bepaalde richtlijnen die beleggers in gedachten moeten houden wanneer ze proberen om voor belastingdoeleinden verliezen te oogsten. Ten eerste is het oogsten van fiscale verliezen alleen van toepassing op activa die worden gekocht en verkocht binnen een belastbare rekening. Het is niet mogelijk om verliezen te oogsten in een Roth of traditionele IRA, die belastingvrije en uitgestelde mogelijkheden bieden om te investeren.

Een tweede beperking betreft het bedrag van het gewone inkomen dat kan worden opgeëist als verlies in een enkel belastingjaar wanneer er geen vermogenswinsten worden gerealiseerd. De limiet is begrensd op $ 3.000 of $ 1.500 voor gehuwde belastingbetalers die afzonderlijke aangiften indienen. Als een verlies de limiet van $ 3.000 overschrijdt, kan het verschil in toekomstige belastingjaren worden overgedragen.

De IRS vereist ook dat u winsten eerst verrekent met hetzelfde soort verliezen, dat wil zeggen van korte tot korte termijn en van lange tot lange termijn. Als u meer verliezen dan winsten heeft, kunt u het verschil toepassen op winsten van een ander type in dat scenario.

Het komt neer op

Het oogsten van belastingverliezen met ETF’s kan een effectieve manier zijn om belastingverplichting op vermogenswinsten te minimaliseren of uit te stellen. Het belangrijkste om bij deze strategie in gedachten te houden, is het correct naleven van de wash-sale-regel. Beleggers moeten voorzichtig zijn bij het kiezen van op de beurs verhandelde fondsen om ervoor te zorgen dat hun inspanningen om belastingverliezen te oogsten hun vruchten afwerpen.