SEC Form ADV Overzicht
Wat is SEC-formulier ADV?
Formulier ADV is een vereiste indiening bij de Securities and Exchange Commission (SEC), door een professionele beleggingsadviseur, die de beleggingsstijl, het beheerd vermogen (AUM) en sleutelfunctionarissen van een adviesbureau specificeert. Het ADV-formulier moet jaarlijks worden bijgewerkt en beschikbaar worden gesteld als openbaar register voor bedrijven die meer dan $ 25 miljoen beheren.
Als er in het verleden disciplinaire maatregelen zijn genomen tegen de adviseur, moet dit worden vermeld in het eerste deel van een formulier ADV. Het tweede deel behandelt de AUM, investeringsstrategie, vergoedingsregelingen en serviceaanbiedingen van het bedrijf.
Belangrijkste leerpunten
- De SEC vereist dat formulier ADV wordt ingediend door een professionele beleggingsadviseur.
- Het formulier ADV dient als een registratiedocument dat moet worden ingediend bij de SEC en bij de staatsautoriteiten voor effecten.
- Potentiële en huidige klanten van een beleggingsadviseur dienen altijd het ADV-formulier in het dossier te bekijken, aangezien dit transparant bewijs levert van de activamix binnen het bedrijf, evenals de professionele achtergrond van personeel op sleutelposities.
Inzicht in SEC Form ADV
Wie kan het SEC-formulier ADV indienen?
Formulier ADV, officieel de Uniforme aanvraag voor registratie van beleggingsadviseurs en rapportage door vrijgestelde rapporterende adviseur, dient als een registratiedocument dat moet worden ingediend bij de SEC en bij de staatsautoriteiten voor effecten.
De North American Securities Administrators Association (NASAA) beoordeelt en keurt wijzigingen in het document goed, en het wordt ondersteund door de Financial Industry Regulatory Authority (FINRA).
De meeste adviseurs zullen vroeg in het marketingproces een actueel ADV-formulier aanbieden aan elke potentiële klant; in feite moeten beleggers onmiddellijk op hun hoede zijn voor een adviseur die het formulier op verzoek niet vrijelijk aanbiedt.
Potentiële en huidige klanten van een beleggingsadviseur dienen altijd het ADV-formulier in het dossier te bekijken, aangezien dit transparant bewijs levert van de activamix binnen het bedrijf, evenals de professionele achtergrond van personeel op sleutelposities.
Hoe formulier ADV
Het eerste deel van het ADV-formulier is georganiseerd als invulformulier (vaak gemakkelijker voor de adviseur om samen te stellen) en bevat details over het bedrijf van de adviseur, de eigendomsstructuur en de uitsplitsing, samen met eventuele relaties; alle relevante zakelijke praktijken; huidige en soms historische klanten; en details over de belangrijkste en andere medewerkers.
Ten slotte zal het altijd de tuchtrechtelijke gebeurtenissen omvatten waarbij het adviesbureau en / of zijn medewerkers betrokken zijn. De SEC beoordeelt de informatie uit dit deel van het formulier om registraties te verwerken en beheert zijn regelgevings- en examenprogramma’s.
Deel twee van het ADV is een langer verhaal, opgesteld door de beleggingsadviseur. Dit moet in gewoon Engels zijn geschreven en gedetailleerde informatie bevatten over de specifieke soorten aangeboden adviesdiensten, het vergoedingsschema van de adviseur, disciplinaire informatie (zoals bij Deel 1), eventuele belangenconflicten (bijv. externe zakelijke belangen die hun oordeel kunnen beïnvloeden of voorkennis kunnen verschaffen).
Deel 2 moet ook de managementachtergrond bevatten – hun educatieve geschiedenis en zakelijke ervaringen. Deze biografieën zouden ook moeten gelden voor belangrijk adviserend personeel. Deel 2 is het belangrijkste primaire openbaarmakingsdocument dat beleggingsadviseurs hun klanten aanbieden. Brochures zijn altijd beschikbaar voor het publiek nadat ze zijn ingediend.
Formulier ADV Deel 2 moet ook een supplement bevatten met informatie over belangrijke medewerkers die rechtstreeks beleggingsadvies geven aan klanten.
Jaarlijkse updates voor het formulier ADV
Alle beleggingsadviseurs zijn verplicht om jaarlijkse updates van hun brochure in te dienen (bijv. Alle materiële veranderingen binnen het bedrijf die cruciaal zijn voor hun bedrijf).
Toegang tot formulier ADV
Om een kopie van het ADV-formulier aan te vragen, neemt u contact op met het SEC-filiaal dat het dichtst bij u in de buurt is. Potentiële en huidige klanten van een beleggingsadviseur dienen altijd het formulier ADV in ons dossier te bekijken, aangezien dit transparant bewijs levert van de activamix binnen het bedrijf en de professionele achtergronden van sleutelpersoneel.
Download SEC-formulier ADV
Hier is een link naar een downloadbaar formulier ADV.