Hoofd en schouderspatroon
Wat is een hoofd- en schouderspatroon?
Een hoofd en schouderspatroon is een kaartformatie die verschijnt als een basislijn met drie pieken, de buitenste twee zijn dichtbij in hoogte en de middelste is het hoogst. In technische analyse beschrijft een kop en schouderspatroon een specifieke grafiekformatie die een bullish-to-bearish trendomkering voorspelt.
Aangenomen wordt dat het hoofd en schouderspatroon een van de meest betrouwbare patronen van trendomkering is. Het is een van de vele toppatronen die met verschillende mate van nauwkeurigheid aangeven dat een opwaartse trend zijn einde nadert.
Belangrijkste leerpunten
- Een hoofd en schouderspatroon is een technische indicator met een kaartpatroon dat wordt beschreven door drie pieken, de buitenste twee zijn dichtbij elkaar in hoogte en het midden is het hoogst.
- Een kop en schouderspatroon beschrijft een specifieke grafiekformatie die een bullish-to-bearish trendomkering voorspelt.
- Aangenomen wordt dat het hoofd en schouderspatroon een van de meest betrouwbare patronen van trendomkering is.
Een hoofd- en schouderspatroon begrijpen
Het hoofd en schouderspatroon vormt zich wanneer de prijs van een aandeel stijgt tot een piek en vervolgens weer daalt naar de basis van de eerdere opwaartse beweging. Dan stijgt de prijs boven de vroegere piek om de “neus” te vormen en daalt dan weer terug naar de oorspronkelijke basis. Dan, ten slotte, stijgt de aandelenkoers weer, maar tot het niveau van de eerste, aanvankelijke piek van de formatie, voordat hij weer daalt naar de basis of halslijn van grafiekpatronen.
Wat zegt het patroon van hoofd en schouders u?
Een hoofd-schouderspatroon bestaat uit drie onderdelen:
- Na lange bullish trends stijgt de prijs tot een piek en daalt vervolgens om een dieptepunt te vormen.
- De prijs stijgt weer om een tweede high te vormen die substantieel boven de oorspronkelijke piek ligt en daalt weer.
- De prijs stijgt een derde keer, maar alleen tot het niveau van de eerste piek, voordat hij weer daalt.
De eerste en derde top zijn schouders en de tweede top vormt het hoofd. De lijn die de eerste en tweede goot verbindt, wordt de halslijn genoemd.
Een omgekeerd of omgekeerd kop en schouderspatroon is ook een betrouwbare indicator die ook kan aangeven dat een neerwaartse trend op het punt staat om te keren in een opwaartse trend. In dit geval bereikt de prijs van het aandeel drie opeenvolgende dieptepunten, gescheiden door tijdelijke stijgingen. Hiervan is de tweede trog de laagste (het hoofd) en de eerste en derde iets ondieper (de schouders). De laatste rally na de derde dip geeft aan dat de bearish trend is omgekeerd en dat de prijzen waarschijnlijk zullen blijven stijgen.
Touwtrekken
De aandelenkoersen zijn het resultaat van een continu spel van touwtrekken; of de prijs van een aandeel stijgt of daalt, is het directe resultaat van het aantal mensen in elk team. Degenen die geloven dat de prijs van een aandeel zal stijgen, worden stieren genoemd, en degenen die geloven dat de aandelen zullen dalen, worden beren genoemd. Als meer aandeelhouders van een aandeel beren zijn, zal de prijs dalen als ze hun aandelen verkopen om te voorkomen dat ze geld verliezen. Als meer mensen optimistisch zijn, zal de prijs stijgen naarmate nieuwe investeerders zich inkopen om van de gelegenheid te profiteren.
Inverse hoofd en schouders
Het tegenovergestelde van een hoofd-schouders-grafiek is dat het omgekeerde hoofd en schouders, ook wel een hoofd-en-schouders-onderkant genoemd, wordt omgekeerd, waarbij het hoofd en de schouders bovenaan worden gebruikt om omkeringen in neerwaartse trends te voorspellen. Dit patroon wordt geïdentificeerd wanneer de prijsactie van een effect aan de volgende kenmerken voldoet: de prijs daalt naar een dieptepunt en stijgt vervolgens; de prijs zakt onder het vroegere dieptepunt en stijgt dan weer; ten slotte daalt de prijs weer, maar niet zo ver als het tweede dieptepunt. Zodra de laatste trog is gemaakt, gaat de prijs omhoog, in de richting van de weerstand die wordt gevonden bij de bovenkant van de vorige troggen.
De marktacties achter het hoofd- en schouderspatroon
Zoals alle kaartpatronen, vertellen de ups en downs van het hoofd en schouderspatroon een heel specifiek verhaal over de strijd die wordt gevoerd tussen stieren en beren.
De eerste piek en de daaropvolgende daling vertegenwoordigen het afnemende momentum van de eerdere bullish trend. Omdat ze de opwaartse beweging zo lang mogelijk willen volhouden, verzamelen de stieren zich om de prijs weer omhoog te duwen voorbij de oorspronkelijke piek om een nieuw hoogtepunt (de kop) te bereiken. Op dit punt is het nog steeds mogelijk dat stieren hun dominantie op de markt herstellen en de opwaartse trend voortzetten.
Zodra de prijs echter een tweede keer daalt en een punt onder de oorspronkelijke piek bereikt, is het duidelijk dat beren terrein winnen. Bulls proberen nog een keer om de prijs omhoog te duwen, maar slagen er alleen in om het laagste niveau te bereiken dat tijdens de eerste piek werd bereikt. Dit onvermogen om de hoogste high te overtreffen, duidt op de nederlaag van de stieren en de beren nemen het over, waardoor de prijs omlaag gaat en de omkering wordt voltooid.
Veel Gestelde Vragen
Hoe herken ik een hoofd en schouderspatroon op een kaart?
Het patroon is samengesteld uit een “linkerschouder”, een “hoofd” en vervolgens een “rechterschouder” die een basislijn vertoont met drie pieken, waarvan de middelste piek de hoogste is. De linkerschouder wordt gekenmerkt door prijsdalingen gevolgd door een bodem, gevolgd door een volgende stijging. De kop wordt gevormd door prijsdalingen die weer een lagere bodem vormen. De rechterschouder wordt dan gemaakt wanneer de prijs opnieuw stijgt en vervolgens daalt om de rechterbodem te vormen.
Wat geeft een patroon van hoofd en schouders aan?
De head and schouders-grafiek zou een bullish-to-bearish trendomkering weergeven en signalen dat een opwaartse trend zijn einde nadert. Aangenomen wordt dat het hoofd en schouderspatroon een van de meest betrouwbare patronen van trendomkering is.
Hoe kan ik het hoofd en schouderspatroon gebruiken om handelsbeslissingen te nemen?
Het meest voorkomende instappunt is een doorbraak van de halslijn, met een stop boven (markttop) of onder (marktbodem) de rechterschouder. Het winstdoel is het verschil tussen het hoge en het lage waarbij het patroon wordt toegevoegd (marktbodem) of afgetrokken (markttop) van de breakout-prijs. Het systeem is niet perfect, maar het biedt wel een methode om de markten te verhandelen op basis van logische prijsbewegingen.
Wat is een omgekeerd hoofd en schouders?
Een omgekeerd hoofd en schouders, ook wel een “hoofd en schouders onder” genoemd, is vergelijkbaar met het standaard hoofd en schouders patroon, maar dan omgekeerd: met het hoofd en schouders boven gebruikt om omkeringen in neerwaartse trends te voorspellen.