Hoe u een trustfonds opzet in het VK
Het Britse trustrecht kent een lange, fascinerende geschiedenis die teruggaat tot de feodale tijd van de 12e eeuw en het statuut van gebruik dat werd aangenomen tijdens het bewind van Hendrik VIII in de 16e eeuw. Destijds werden regels voor vertrouwen en gelijkheid vastgesteld als een parallel rechtsstelsel om de “ongelijkheid” van het gewoonterecht rond eigendomsgeschillen aan te pakken (en om ontevreden eisers te sussen).
Aanvankelijk werden trustfondsen vooral aangewend voor het beheer van “wilsgelden” en om gezinsregelingen te creëren. Tegenwoordig is “vertrouwen” uitgegroeid tot een overkoepelende term voor een verscheidenheid aan financiële kaders die burgers in staat stellen om activa te beschermen, inkomsten te verdelen en rijkdom te beheren, zowel voor de huidige als voor toekomstige generaties. Hoewel traditioneel geassocieerd met miljonairs en magnaten, kunnen trusts ook gezinnen uit de middenklasse ten goede komen.
Belangrijkste leerpunten
- Overweeg om samen te werken met een gerespecteerde juridische professional wanneer u zelfs maar overweegt een trust op te richten.
- Trusts zijn niet alleen voor de rijken. In feite hebben ze voordelen voor alle soorten rijkdom.
- Vertrouwen is in principe hetzelfde in elk land, maar individuele eigenaardigheden in het Britse systeem betekenen dat je de vertrouwenslijn voor lijn met een professional moet doorlopen.
Wat is een trustfonds?
Een trust is in principe een heel eenvoudig concept. Het is een particuliere juridische regeling waarbij het eigendom van iemands bezittingen (waaronder aandelen, contanten, onroerend goed of zelfs kunstwerken) wordt overgedragen aan een particulier fonds en wordt gehouden of beheerd door een persoon (of een groep personen) ten behoeve van van de trustleden.
De persoon die de activa levert, wordt over het algemeen de settlor genoemd. Degenen die zijn aangesteld om voor de activa te zorgen, staan bekend als trustees, en degenen die uitbetalingen van de trust ontvangen, zijn de begunstigden. Eenmaal toegewezen aan de trust, worden activa in de meeste gevallen niet langer als persoonlijk bezit van de settlors beschouwd en worden ze dus beschermd tegen schuldeisers (zelfs in geval van faillissement), financiële tegenslagen, familiale onenigheid en rechtszaken. Als zodanig zijn trusts een veelgebruikte “veilige haven” -regeling voor familie- en bedrijfsactiva.
Waarom een trust creëren?
Trusts dienen een verscheidenheid aan behoeften, en de redenen om ze te vestigen zijn schijnbaar eindeloos. De meest voorkomende zijn:
- Om familiebezit te controleren en te beschermen (mogelijk het belangrijkste motief)
- Estate en successieplanning
- Als iemand te jong (of arbeidsongeschikt) is om zijn eigen financiële zaken te regelen
- Om “verkwisteraars” te beschermen tegen hun eigen gebrek aan controle
- Voor het beheer en de distributie van pensioen- of pensioenfondsen tijdens de duur van het dienstverband van een persoon
Welke soorten trusts zijn er?
Omdat trusts functioneren als multifunctionele juridische instrumenten, kunnen ze vele vormen aannemen. Het Verenigd Koninkrijk erkent talrijke trustregelingen (elk met hun eigen specifieke procedures en voorschriften) die doorgaans in een van de volgende categorieën vallen:
Bare Trusts
Ook bekend als een “eenvoudige trust”, worden eigendommen of activa in deze vorm bewaard op naam van een trustee die niet kan beslissen welk inkomen aan de begunstigde wordt betaald en die geen actieve taken heeft om uit te voeren. De begunstigde heeft op elk moment het absolute recht op al het kapitaal en de inkomsten van de trust – als hij 18 jaar of ouder is (in Engeland en Wales), of 16 jaar en ouder (in Schotland).
Bare trusts worden vaak gebruikt als een voertuig waarmee activa worden doorgegeven aan jonge mensen. Trustees beheren eenvoudig de activa totdat de begunstigde oud genoeg is om die verantwoordelijkheid te dragen, wat betekent dat activa die door de settlor zijn gereserveerd, altijd rechtstreeks naar de beoogde begunstigde gaan.
Belangstelling voor eigendomsvertrouwen
Deze structuur geeft een individu een “huidig recht op het huidige genot” van iets, dus de trustee moet alle trustinkomsten doorgeven aan de begunstigde zodra deze ontstaan (minus eventuele uitgaven en belastingen). Dit type trust kan het “belang in bezit” aan een begunstigde geven voor een vaste periode, voor onbepaalde tijd, of meestal voor de rest van het leven van de begunstigde.
In het laatste voorbeeld, een trust voor levensbelang genoemd, eindigt het belang in het bezit wanneer de begunstigde van het inkomen (bekend als de “huurder van het leven”) overlijdt.
Discretionaire trusts
Zoals de naam al aangeeft, biedt dit instrument de trustee discretie over uitkeringen van de trust. Discretie moet worden uitgeoefend in overeenstemming met de voorwaarden van de trustakte;het is echter geheel aan de trustees om te beslissen over de timing, omvang en aard van de uitkeringen, en in sommige gevallen zelfs welke van de potentiële begunstigden hiervan zullen profiteren.
Er wordt gezegd dat de activa “in trust worden gehouden” zodat de begunstigden op een dag kunnen beslissen wat ze met die activa willen doen. Een discretionaire trust is een zeer flexibele vorm van vertrouwen die gewoonlijk wordt gebruikt om het vermogen binnen families te houden en hen tegelijkertijd enige flexibiliteit biedt om beslissingen te nemen over waar de activa naartoe gaan.
Accumulatie- en onderhoudstrusts
Met deze versie kunnen de trustees het kapitaal en de inkomsten van de trust vergroten. Trustees van een accumulatie- en onderhoudstrust krijgen de macht om de activa van de trust te ‘accumuleren’ (door sparen en beleggen), tot een bepaalde datum, waarop de begunstigde recht heeft op het eigendom van de trust, of op een deel van het inkomen voortkomend uit dat eigendom. Wanneer de begunstigde de leeftijd van 18 jaar bereikt (tenminste, maar niet ouder dan 25), hebben ze recht op het volledige inkomen dat door de trust wordt gegenereerd.
Gemengde trusts
Zoals de naam doet vermoeden, bevat dit formulier verschillende soorten trusts binnen één structuur. Sommige activa kunnen opzij worden gezet in een Interest in Possession Trust, terwijl andere op een discretionaire Trust-manier kunnen worden behandeld. Mixed Trusts worden vaak opgericht om begunstigden van broers en zussen te helpen die op verschillende tijdstippen de erfleeftijd bereiken.
Hoe creëer ik een trust?
Hoewel trusts in theorie eenvoudig zijn, kunnen ze een web van complexiteit worden als ze goed werken. Er is een advocaat nodig om een trust op te stellen, omdat de juridische formulering nauwkeurig moet zijn. Het proces kan kostbaar zijn (ongeveer £ 1.000 of meer), afhankelijk van de omvang van het vereiste advies. Door echter goed voorbereid te zijn voordat u aan het consultatieproces begint, kunt u de tijd voor professioneel advies en de bijbehorende kosten aanzienlijk verminderen, ongeacht het type vertrouwen.
Stap 1: Beslis over de activa
U moet een lijst maken van de items en de waarde van de items die zijn toegewezen of anderszins zullen worden verkregen bij het begin van de trust.
Stap 2: Benoem trustee (s)
Selecteer een persoon of beheermaatschappij die u vertrouwt (banken worden vaak gebruikt) omdat de trustee een aanzienlijke juridische autoriteit heeft met controle over trustactiva.
Stap 3: Bepaal de begunstigden
Stel een lijst op van personen of entiteiten die recht hebben op uitkeringen en vermeld het percentage van die uitkeringen waarop elke begunstigde recht heeft.
Stap 4: Maak een overzicht van de voorwaarden
Een trust wordt doorgaans gecreëerd door middel van een akte. Een trustakte is een juridisch document waarin de regels voor uw fonds en de bevoegdheden van de trustee zijn vastgelegd. Het bevat het volgende:
- De doelstellingen van het fonds
- Oorspronkelijke trustactiva
- De begunstigden
- Hoe uitkeringen moeten worden betaald (hetzij via een forfaitair bedrag of via een inkomstenstroom)
- Hoe het vertrouwen kan worden afgehandeld (dat wil zeggen, beëindigd)
- De regels voor de werking van de trustbankrekening
Hoewel de akte zelf moet worden opgesteld door iemand met voldoende gespecialiseerde juridische, fiscale en financiële kennis, moet u over al deze aspecten beslissen en ze schetsen voor de professionele voorbereider.
De trustakte zal het volgende specificeren:
- De identiteit van de trustees en begunstigden
- Welke activa worden door de trustee aan de trust overgedragen voor beheer
- Hoe het geld of eigendom moet worden beheerd
- Het toegestane gebruik van het geld
- Wie ontvangt het geld of eigendom wanneer de trust wordt beëindigd
Het komt neer op
Gezien hun praktische bruikbaarheid, flexibiliteit en vele financiële voordelen, zijn trustfondsen een ongelooflijk populaire manier geworden om financiële zaken te structureren. De complexe aard van veel trusts vereist echter een glashelder begrip van de juridische relaties en verplichtingen die ermee gemoeid zijn.
Als u een trust wilt opzetten, kunt u altijd beginnen met uw eigen advocaat, accountant of belastingadviseur. Law Societies houden ook doorzoekbare databases bij om u te helpen een gekwalificeerde advocaat bij u in de buurt te vinden:
- Engeland en Wales: The Law Society
- Schotland: The Law Society of Scotland
- Noord-Ierland: Law Society of Northern Ireland