Bare Trust

Wat is een blote trust?

Een blote trust is een basisvertrouwen waarin de begunstigde het absolute recht heeft op het kapitaal en de activa binnen de trust, evenals op de inkomsten die uit deze activa worden gegenereerd.

Trustactiva worden gehouden op naam van een trustee, die de verantwoordelijkheid heeft om de trustactiva voorzichtig te beheren om maximaal voordeel voor de begunstigden te genereren of zoals wettelijk voorgeschreven door begunstigden of de maker van de trust. De trustee heeft echter geen zeggenschap over hoe en wanneer het kapitaal of de inkomsten van de trust worden verdeeld.

Bare Trusts begrijpen

Ook bekend als simple trusts of naked trusts, worden bare trusts veel gebruikt door ouders en grootouders om activa over te dragen aan hun kinderen of kleinkinderen. Bare trust-regels stellen begunstigden in staat te beslissen wanneer ze de activa van de trust willen terugkrijgen, zolang ze ten minste 18 jaar oud zijn in het Verenigd Koninkrijk. Begunstigden kunnen het kapitaal en het inkomen dat ze erven van een blote trust gebruiken op elke manier die ze willen. 

Een blote trust wordt gevestigd door middel van een schikkingsakte of een vertrouwensverklaring. In de eenvoudigste vorm van een blote trust zijn de activa die zijn nagelaten door de persoon die de blote trust heeft opgericht, eigendom van de trustee en de begunstigde. Maar de trustee heeft, in een blote trust, geen verantwoordelijkheden of bevoegdheden. Ze handelen volgens de instructies van de begunstigde.

Er zijn belangrijke verschillen tussen een kale trust en andere soorten trusts. Inkomsten gegenereerd uit trustactiva in de vorm van rente, dividenden en huur worden belast aan de begunstigde omdat zij de juridische eigenaar van deze activa zijn. Deze bepaling kan begunstigden aanzienlijke belastingvermindering bieden als ze laagverdienende individuen zijn, aangezien fiscaal beleid individuen doorgaans bevoordeelt boven trusts. Begunstigden zouden inkomsten gegenereerd door de trustactiva en vermogenswinsten die de jaarlijkse vrijstelling overschrijden, moeten rapporteren in hun belastingaangifte voor zelfbeoordeling. 

Deze belasting wordt echter geheven van de maker of settlor van de trust, als de begunstigde jonger is dan 18 jaar. Een grootouder die bijvoorbeeld een blote trust opent voor een kleinkind, moet belasting betalen over het inkomen dat wordt gegenereerd door trustactiva tot de baby-begunstigde wordt 18.

Gevolgen voor successierechten van Bare Trusts

Begunstigden kunnen ook verantwoordelijk zijn voor het betalen van successierechten als de trust settlor binnen zeven jaar na oprichting van de trust overlijdt, omdat blote trusts door de belastingdienst worden behandeld als mogelijk vrijgestelde overdrachten. Er is echter geen erfbelasting verschuldigd als de settlor die zeven jaar overleeft. Er zijn geen belastingimplicaties voor de persoon die een blote trust opzet, omdat hij de juridische eigendom van de activa opgeeft wanneer ze aan de trust worden overgedragen.