Cash Balance Pensions: voors en tegens voor kleine bedrijven
Als u een eigenaar van een klein bedrijf bent en uw pensioen opdoemt in de niet al te verre toekomst, kunt u overwegen om een pensioenregeling in contanten te overwegen. Het kan zowel passen bij uw pensioendoelstellingen als bij de behoeften van uw werknemers.
Dit type pensioenregeling voor werknemers vereist dat u een percentage van het jaarloon van elke werknemer bijdraagt, meestal 5% plus een rentekrediet, voor investeringen in de richting van pensionering. De werknemer kan ook voor zichzelf bijdragen.
Belangrijkste leerpunten
- Het cash-saldo-pensioen heeft de grootste aantrekkingskracht op eigenaren van kleine bedrijven die worden gedomineerd door hoogverdieners, zoals dokterspraktijken en advocatenkantoren.
- Het valt op door de hoge premieplafonds en een gunstige fiscale behandeling.
- Het heeft enkele kenmerken van een 401 (k), maar de betaling die bij pensionering verschuldigd is, is niet onderhevig aan marktschommelingen.
Hoe een kassaldo-pensioen werkt
Bij pensionering biedt een pensioenregeling in kassaldo de werknemers (en hun werkgevers) een keuze. Ze kunnen het geld dat voor hen opzij is gezet in één keer opnemen of kiezen voor een maandelijkse betaling op basis van het saldo. De maandelijkse betaling is gebaseerd op het aantal dienstjaren en de hoogste drie opeenvolgende jaren van salaris en de individuele levensverwachting.
Het goede deel, vooral voor oudere werknemers, is dat de toegestane bedragen die kunnen worden gestort in wezen onbeperkt zijn. De limiet wordt gesteld op de maximaal toegestane uitbetaling. Voor 2021 is de limiet voor een pensioenuitkering $ 230.000 per jaar. Van daaruit zou een oudere professional bijna $ 300.000 per jaar kunnen verdienen.
Overeenkomsten met een 401 (k)
Kassaldopensioenregelingen zijn toegezegde pensioenregelingen met een beetje een 401 (k) twist. De werkgever crediteert de rekening van elke deelnemer met een vast percentage van hun jaarlijkse vergoeding, plus een vast rentepercentage.
Een 65-jarige professional zou in 2020 maar liefst $ 285.000 kunnen betalen en toch een 401 (k) of IRA-account kunnen financieren.
Maar, zoals bij elke toegezegde pensioenregeling, ligt het beleggingsrisico volledig bij de werkgever. Deelnemers kunnen niet worden benadeeld door schommelingen op de beurs.
Hoge contributielimieten
Een aspect van een kassaldo-plan dat het aantrekkelijk maakt voor een eigenaar van een klein bedrijf, vooral voor iemand die de pensioengerechtigde leeftijd nadert, zijn de hoge premieniveaus die toenemen naarmate u ouder wordt.
Voor een 65-jarige kan de maximale bijdrage bijvoorbeeld in 2021 oplopen tot $ 290.000. Bovendien kunnen ze nog steeds $ 26.000 bijdragen aan een 401 (k) -plan.
Dat wil zeggen, voor belastingjaar 2021 is de jaarlijkse IRS-contributielimiet $ 19.500, maar degenen die 50 jaar of ouder zijn, mogen een extra $ 6.500 bijdragen als een inhaalprovisie.
Voor een bedrijfseigenaar die achterloopt bij het sparen voor zijn pensioen, een maximale belastingaftrek wil en over de beschikbare cashflow beschikt, kan een kassaldo-plan een uitstekende oplossing zijn.
Groeiende populariteit
Volgens pensioenadviseurs Kravitz Inc. maken nu ongeveer 25% van alle toegezegd-pensioenregelingen uit.
Ze zijn de laatste jaren in populariteit toegenomen. Een groot deel van deze groei wordt aangewakkerd door eigenaars van solo-bedrijven en hoogverdienende professionals zoals doktersgroepen, advocatenkantoren en andere professionals. Voor veelverdienende babyboomers kan het kassaldo-plan het beste van alle werelden zijn.
Kasbalansplannen zijn echter niet goedkoop voor bedrijven met werknemers. De werkgeversbijdragen in een typisch 401 (k) -plan kunnen ongeveer 3% tot 6% van de compensatie bedragen. De totale kosten kunnen tussen de 5% en 8% liggen. Deelnemersrekeningen ontvangen een jaarlijkse rentekrediet, die een vaste rente van 5% kan zijn of een variabele zoals de rente op de 30-jarige schatkist.
De initiële installatiekosten bedragen over het algemeen tussen $ 2.000 en $ 5.000. Elk jaar moet een actuaris verklaren dat het plan op de juiste manier wordt gefinancierd. Dit zou de jaarlijkse administratiekosten tussen de $ 2.000 en $ 10.000 kunnen brengen.
Deelnemersaccounts
Elke deelnemer heeft een individueel account, net als bij een 401 (k) -plan. Bij pensionering kunnen deelnemers hun betalingen als een lijfrente opnemen, maar in sommige plannen is er een optie om een forfaitaire uitkering te nemen die kan worden doorgeschoven naar een IRA.
De plannen verhogen de pensioensparen terwijl ze een hogere belastingaftrek bieden dan de meeste alternatieven. De voordelen voor oudere professionals die misschien niet genoeg hebben gespaard, zijn enorm.
De beroepspraktijk moet de kasstroom hebben om deze plannen op een consistente basis te financieren en moet bereid zijn bijdragen te leveren voor hun andere werknemers.
Kasbalansplannen bieden een zekere mate van overdraagbaarheid voor werknemers die het bedrijf verlaten, zolang ze in het voordeel zijn toegekend.
Zoals bij elk pensioenplan, worden de uitkeringen die aan de deelnemers verschuldigd zijn, verzekerd door de Pension Benefit Guaranty Corp in het geval dat de werkgever de betalingen niet nakomt.