Europa, Australazië, Verre Oosten (EAFE)
Wat is Europa, Australazië, het Verre Oosten (EAFE)?
Europa, Australazië en het Verre Oosten zijn de meest ontwikkelde geografische gebieden van de wereld buiten de Verenigde Staten en Canada. Deze regio’s worden gewoonlijk aangeduid met de afkorting EAFE, en veel verschillende exchange-traded funds (ETF’s) en onderlinge fondsen richten hun inspanningen op investeringen in bedrijven in deze regio’s.
Belangrijkste leerpunten
- Europa, Australazië en het Verre Oosten zijn de meest ontwikkelde geografische gebieden van de wereld buiten de Verenigde Staten en Canada.
- Morgan Stanley Capital International (MSCI) creëerde een aandelenmarktindex die bekend staat als de MSCI EAFE om de prestaties van grote en middelgrote bedrijven in de EAFE-regio vast te leggen.
- MSCI EAFE is de oudste internationale aandelenindex, berekend sinds 21 december 1969, en is de meest gebruikte benchmark voor buitenlandse aandelenfondsen in de Verenigde Staten.
Inzicht in Europa, Australazië, het Verre Oosten (EAFE)
Europa, Australazië en het Verre Oosten vertegenwoordigen enkele van de meest productieve en winstgevende regio’s ter wereld. Morgan Stanley Capital International (MSCI) creëerde een aandelenmarktindex die bekend staat als de MSCI EAFE om de prestaties van grote en middelgrote bedrijven in de EAFE-regio vast te leggen.
De MSCI EAFE-index dekt ongeveer 85% van de aan de free float aangepaste marktkapitalisatie van elk van de landen die in de index zijn opgenomen. Het omvat aandelen van 21 ontwikkelde markten buiten de VS en Canada. De MSCI EAFE is de oudste internationale aandelenindex, berekend sinds 21 december 1969, en is de meest gebruikte benchmark voor buitenlandse aandelenfondsen in de Verenigde Staten.2
Bestanddelen van de EAFE-regio
MSCI volgt de aandelenprestaties van 896 bedrijven in 21 landen in Europa, Australazië en het Verre Oosten. De Europese landen die in de index zijn opgenomen, zijn: Oostenrijk, België, Denemarken, Finland, Frankrijk, Duitsland, Ierland, Italië, Nederland, Noorwegen, Portugal, Spanje, Zweden, Zwitserland en het Verenigd Koninkrijk. Landen uit Australazië die in de index zijn opgenomen, zijn Australië, Hong Kong, Japan, Nieuw-Zeeland en Singapore. Het enige land uit het Midden-Oosten dat op dit moment in de index is vertegenwoordigd, is Israël. De MSCI EAFE omvat dezelfde landen die worden vertegenwoordigd door MSCI World, minus Canada en de VS
Als basis voor geïndexeerde en index-tracking ETF’s en onderlinge fondsen is de EAFE-index de meest gebruikte index voor ontwikkelde internationale aandelenproducten. Naast de verschillende fondsen die op basis van deze index voor beleggers beschikbaar zijn, hebben de ICE Futures Exchange en de Chicago Board Options Exchange (CBOE) een vergunning om futurescontracten op deze Index te vermelden.
Naast de MSCI EAFE Index heeft MSCI de MSCI EAFE IMI Index en de MSCI EAFE All-Cap Index. De EAFE IMI Index volgt de prestaties van bedrijven met een grote, middelgrote en kleine kapitalisatie. Vanaf 2021 heeft het 3.231 componenten en dekt het ongeveer 99% van de voor free float gecorrigeerde marktkapitalisatie in elk land. De MSCI EAFE All-Cap Index volgt grote, middelgrote, kleine en microkapitalisatiebedrijven en heeft 7.881 componenten.
Meer dan de helft van de bedrijven in de MSCI EAFE-index is actief in de financiële sector, de consumentensector, de industrie en de gezondheidszorg. Bedrijven in ontwikkelde landen in Europa, Australazië en het Verre Oosten hebben een grote impact op het wereldwijde financiële systeem. Volgens rapporten van MSCI.com, zijn er meer dan $ 1 biljoen aan ETF activa die op dit moment worden vergeleken met de familie MSCI Equity Index wereldwijd als het einde van 2020 De MSCI EAFE indexen worden vaak gebruikt in de financiële sector aan het vergelijken prestaties van de Verenigde Staten naar de rest van de ontwikkelde wereld.