Definitie vloerlening
Wat is een minimale lening?
Een bodemlening is een specifiek soort lening dat specifiek is ontworpen voor bouwprojecten in onroerend goed. Vloerleningen zijn van toepassing op gebouwen die zullen worden gebruikt door huurders. De bodemkrediet is het minimumbedrag dat een geldverstrekker wil voorschieten om de bouwer in staat te stellen te beginnen met de ontwikkeling van een commercieel onroerend goed.
Hoe een bodemlening werkt
Een bodemlening functioneert niet zoals een traditionele lening of een traditionele hypotheek, waarbij de lener het geld in één keer ontvangt. In plaats daarvan is de bodemlening het gedeeltelijke bedrag van een grotere lening – het bedrag dat de lener en de bouwer nodig hebben om daadwerkelijk met het bouwproject te beginnen.
De rest van de lening, de “holdback” genoemd, wordt betaald nadat de bouwer bepaalde stadia van het project heeft bereikt waarover de geldschieter beslist. Een bank kan bijvoorbeeld overeenkomen om 70% van de totale projectkosten voor te schieten, waarbij het saldo van 30% wordt vrijgegeven wanneer het project bepaalde mijlpalen bereikt. Deze mijlpalen omvatten doorgaans een succesvolle verkoop of verhuur van de meeste eenheden van het project, het verkrijgen van een gebruiksvergunning, enz.
Leners die niet voldoen aan de vereisten voor de terughouding, moeten mogelijk tussentijds een overbruggingskrediet of een andere vorm van tussenfinanciering of mezzaninefinanciering afsluiten, wat behoorlijk duur kan zijn: deze leningen worden snel verwerkt, maar hebben een zeer korte looptijd en rentetarieven.
Vloerleningen zijn alleen beschikbaar voor de bouw van commerciële vastgoedprojecten, niet voor residentiële.
Vloerleningen versus bouwleningen
De bodemkrediet is vaak de eerste fase van een grotere bouwlening of hypotheek. Een bouwlening is een lening op korte termijn (een lening met een looptijd van een jaar of korter) die wordt gebruikt om het vastgoedproject te financieren. De aannemer sluit een bouwlening af om de kosten van het project te dekken voordat hij langetermijnfinanciering krijgt. Omdat ze als tamelijk riskant worden beschouwd, hebben bouwleningen meestal hogere rentetarieven dan traditionele hypotheken.
Huizenkopers die hun eigen woning op maat bouwen, kunnen bouwleningen afsluiten, maar kunnen daarbij niet kiezen voor een bodemlening. Vloerleningen zijn slechts een onderdeel van bouwleningen voor gebouwen die door huurders worden gebruikt, niet door eigenaars. Een individuele huiseigenaar kan de bouwlening wel herfinancieren tot een permanente hypotheek voor langere tijd, of gewoon een nieuwe lening afsluiten om de bouwlening af te betalen.
In het geval van een vastgoedproject dat een commercieel vastgoed is (winkelcentra, kantorencomplexen, hotels en niet-koopappartementen), kan de bouwer het project financieren met een bouwlening en vervolgens een commerciële onroerendgoedlening om het af te betalen. (Een lening voor commercieel onroerend goed is een specifiek soort hypotheeklening die is gedekt door een pandrecht op commercieel onroerend goed in plaats van op residentieel onroerend goed. Als zodanig is het niet beschikbaar voor individuele woningbouwers.)
Leningen voor commercieel onroerend goed hebben doorgaans een langere looptijd dan bouwleningen, variërend van vijf tot twintig jaar.