Hypotheekverzekering
Wat is een hypotheekverzekering?
Hypotheekverzekering is een verzekeringspolis die een hypotheekverstrekker of gerechtigde beschermt als de lener in gebreke blijft met betalen, overlijdt of anderszins niet in staat is de contractuele verplichtingen van de hypotheek na te komen. Hypotheekverzekering kan verwijzen naar particuliere hypotheekverzekering (PMI), gekwalificeerde hypotheekverzekeringspremie (MIP) -verzekering of hypotheektitelverzekering. Wat deze gemeen hebben, is de verplichting om de geldschieter of de bezitter van het goed te genezen in het geval van specifieke gevallen van verlies.
Hypotheeklevensverzekeringen, aan de andere kant, die vergelijkbaar klinkt, zijn bedoeld om erfgenamen te beschermen als de lener overlijdt terwijl hij hypotheekbetalingen verschuldigd is. Het kan de geldschieter of de erfgenamen afbetalen, afhankelijk van de voorwaarden van de polis.
Belangrijkste leerpunten
- Hypotheekverzekering verwijst naar een verzekeringspolis die een geldschieter of gerechtigde beschermt als de lener in gebreke blijft met betalen, overlijdt of anderszins niet in staat is om de contractuele verplichtingen van de hypotheek na te komen.
- Drie soorten hypotheekverzekeringen zijn onder meer een particuliere hypotheekverzekering, een gekwalificeerde hypotheekverzekeringspremie en een hypotheektitelverzekering.
- Het moet niet worden verward met hypotheeklevensverzekeringen, die betrekking hebben op de bescherming van erfgenamen als de lener overlijdt terwijl hij hypotheekbetalingen verschuldigd is.
Hoe een hypotheekverzekering werkt
Een hypotheekverzekering kan worden geleverd met een typische omslagpremie, of het kan worden gekapitaliseerd in een afkoopsom op het moment dat de hypotheek wordt aangemaakt. Huiseigenaren die vanwege de 80% loan-to-value ratio-regel een PMI moeten hebben, kunnen verzoeken om de verzekeringspolis op te zeggen zodra 20% van het hoofdsaldo is afbetaald. Hier zijn drie soorten hypotheekverzekeringen:
Particuliere hypotheekverzekering (PMI)
Particuliere hypotheekverzekering (PMI) is een soort hypotheekverzekering die een lener mogelijk moet kopen als voorwaarde voor een conventionele hypotheeklening. Net als andere soorten hypotheekverzekeringen beschermt PMI de geldschieter, niet de lener. De geldschieter regelt PMI en deze wordt verzorgd door particuliere verzekeringsmaatschappijen.
PMI is meestal vereist als een lener een conventionele lening krijgt met een aanbetaling van minder dan 20%. Een geldschieter kan ook PMI nodig hebben als een lener herfinanciert met een conventionele lening en het eigen vermogen minder is dan 20% van de waarde van het huis.
Gekwalificeerde hypotheekverzekeringspremie (MIP)
Wanneer u een door de Amerikaanse Federal Housing Administration (FHA) gedekte hypotheek krijgt, moet u een gekwalificeerde hypotheekverzekeringspremie betalen, die een vergelijkbaar type verzekering biedt. MIP’s hebben verschillende regels, waaronder dat iedereen met een FHA-hypotheek dit type verzekering moet kopen, ongeacht de hoogte van hun aanbetaling.
Hypotheektitelverzekering
Hypotheek titel verzekering beschermt tegen verlies in het geval van een verkoop later ongeldig is gemaakt als gevolg van een probleem met de titel. Een hypotheektitelverzekering beschermt een begunstigde tegen verliezen als op het moment van de verkoop wordt vastgesteld dat iemand anders dan de verkoper eigenaar is van het onroerend goed.
Voordat de hypotheek wordt afgesloten, voert een vertegenwoordiger, zoals een advocaat of een medewerker van een titelbedrijf, een titelonderzoek uit. Het proces is bedoeld om eventuele pandrechten op het onroerend goed te onthullen die de eigenaar ervan zouden weerhouden te verkopen. Een titelzoekopdracht bevestigt ook dat het onroerend goed dat wordt verkocht, eigendom is van de verkoper. Ondanks een grondige zoektocht is het niet moeilijk om belangrijke bewijsstukken over het hoofd te zien als de informatie niet gecentraliseerd is.
Hypotheekbescherming Levensverzekering
Leners krijgen vaak een levensverzekering met hypotheekbescherming aangeboden wanneer ze papierwerk invullen om een hypotheek te starten. Een lener kan deze verzekering weigeren wanneer deze wordt aangeboden, maar het kan zijn dat u een reeks formulieren en ontheffingen moet ondertekenen om uw beslissing te verifiëren. Dit extra papierwerk is bedoeld om te bewijzen dat u de risico’s begrijpt die gepaard gaan met het hebben van een hypotheek.
Uitbetalingen voor hypotheeklevensverzekeringen kunnen ofwel een aflopende looptijd hebben (de uitbetaling daalt naarmate het hypotheeksaldo daalt) of gelijk zijn, hoewel dit laatste meer kost. De ontvanger van de betalingen kan de geldschieter of de erfgenamen van de lener zijn, afhankelijk van de voorwaarden van de polis.