National Credit Union Administration (NCUA)
Wat is de National Credit Union Administration (NCUA)?
De National Credit Union Administration (NCUA) is een agentschap van de federale overheid van de Verenigde Staten. De federale overheid heeft de NCUA opgericht om toezicht te houden op federale kredietverenigingen in het hele land.
Belangrijkste leerpunten
- Kredietverenigingen en banken bieden vergelijkbare financiële producten aan, zoals hypotheken, autoleningen en spaarrekeningen, maar kredietverenigingen zijn in tegenstelling tot banken instellingen zonder winstoogmerk.
- De National Credit Union Administration (NCUA) houdt toezicht op de kwaliteit en de activiteiten van duizenden federale kredietverenigingen.
- De Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) is het equivalent van de NCUA voor banken.
Inzicht in de National Credit Union Administration (NCUA)
De NCUA is een federaal agentschap opgericht in 1970 en heeft zijn hoofdkantoor in Alexandria, Virginia. Een bestuur met drie leden leidt het bureau, die allemaal rechtstreeks worden benoemd door de president van de Verenigde Staten. Het bureau controleert momenteel meer dan 9.500 federaal verzekerde kredietverenigingen die meer dan 80 miljoen klantenaccounts bedienen.
De NCUA beheert het National Credit Union Share Insurance Fund (NCUSIF), een van de grootste verantwoordelijkheden van het bureau. De NCUSIF gebruikt belastingdollars om de deposito’s bij alle federale kredietverenigingen te verzekeren. De meeste door NCUA verzekerde instellingen zijn federale en door de staat gecharterde kredietverenigingen en spaarbanken. Rekeningen die bij NCUA-verzekerde instellingen zijn verzekerd, zijn sparen, wissels of cheques van aandelen, geldmarkten, aandeelbewijzen of cd’s, individuele pensioenrekeningen en herroepbare trustrekeningen.
De National Credit Union Administration versus de Federal Deposit Insurance Corporation
De NCUA is gelijk aan de Federal Deposit Insurance Corporation of FDIC. De FDIC is een onafhankelijk federaal agentschap dat deposito’s bij Amerikaanse banken verzekert in geval van bankfaillissementen. De FDIC, opgericht in 1933 als reactie op de Grote Depressie, handhaaft het vertrouwen van het publiek en stimuleert de stabiliteit in het financiële systeem door gezonde bankpraktijken te bevorderen.
De National Credit Union Association (NCUA) verzekert kredietverenigingen om het geld van hun leden te beschermen op het gebied van sparen, controleren, geldmarkten en pensioenrekeningen.
De FDIC wil voorkomen dat er op de bank-scenario’s worden gerend, die veel banken verwoestten na de beurscrash van 1929, wat uiteindelijk leidde tot de Grote Depressie. Met de dreiging dat hun banken zouden sluiten, haastten kleine groepen bezorgde klanten zich om hun geld op te nemen. Nadat de vrees zich had verspreid, leidde een stormloop van klanten die hetzelfde probeerden te doen, er uiteindelijk toe dat veel banken niet in staat waren om opnameverzoeken te ondersteunen. Degenen die als eerste hun geld bij een in moeilijkheden verkerende bank zouden opnemen, zouden hiervan profiteren, terwijl degenen die wachtten het risico liepen hun spaargeld van de ene op de andere dag te verliezen. Vóór de FDIC was er geen garantie voor de veiligheid van deposito’s buiten het vertrouwen in de stabiliteit van de bank.
Verzekering op deposito’s is uitermate belangrijk om toekomstige crises te voorkomen. Bankliquiditeit is als zuurstof: als het wordt afgesneden, treedt er een rimpeleffect op in het systeem.
Vrijwel alle banken bieden FDIC-dekking en consumenten hebben minder onzekerheid over hun deposito’s. In geval van bankfalen dekt de FDIC deposito’s tot $ 250.000; Hierdoor hebben banken een betere kans om problemen onder gecontroleerde omstandigheden aan te pakken, zonder een run op de bank te veroorzaken. De FDIC omvat betaalrekeningen, spaarrekeningen, depositocertificaten en geldmarktrekeningen. De FDIC-verzekering dekt geen onderlinge fondsen, lijfrentes, levensverzekeringen, aandelen of obligaties.
Het significante verschil tussen de FDIC en de NCUA is dat de eerste alleen deals aangaat met kredietinstellingen en de laatste maakt gebruik van het National Credit Union Share Insurance Fund; de FDIC maakt gebruik van het depositoverzekeringsfonds.