Voorzieningsfonds

Wat is een Provident Fund?

Een voorzieningsfonds is een verplichte, door de overheid beheerde pensioenspaarregeling die wordt gebruikt in Singapore, India en andere ontwikkelingslanden. In sommige opzichten lijken deze fondsen op een hybride van de 401 (k) -plannen en sociale zekerheid die in de VS worden gebruikt. Ze delen ook een aantal eigenschappen met door de werkgever verstrekte pensioenfondsen.

Werknemers geven een deel van hun salaris af aan het voorzorgsfonds en werkgevers moeten bijdragen namens hun werknemers. Het geld in het fonds wordt vervolgens vastgehouden en beheerd door de overheid, en uiteindelijk opgenomen door gepensioneerden of, in bepaalde landen, hun nabestaanden. In sommige gevallen keert het fonds ook uit aan mensen met een handicap die niet kunnen werken.

Hoe een Provident Fund werkt

Het geld dat op particuliere spaarrekeningen wordt aangehouden, blijft in veel ontwikkelingslanden groeien, maar het is zelden genoeg om de meeste gezinnen na hun pensionering een comfortabel leven te bezorgen.

De uitdaging van pensionering is verder verdiept door sociale verandering. Samenlevingen in de derde wereld zijn nog steeds bezig met een inhaalslag met de snelle opkomst van de industrialisatie, de verplaatsing van burgers van plattelandsgebieden naar stedelijke centra en veranderende gezinsstructuren. In traditionele samenlevingen werden de ouderen bijvoorbeeld verzorgd door hun uitgebreide families. Maar dalende geboortecijfers, wijd verspreide gezinsleden en langere levensverwachtingen hebben het moeilijker gemaakt om dit eeuwenoude vangnet in stand te houden.

Om deze en meer redenen hebben regeringen in veel ontwikkelingslanden ingegrepen om langdurige financiële steun te verlenen aan gepensioneerden en andere kwetsbare bevolkingsgroepen. Een voorzieningsfonds financiert dergelijke steun op een manier die de uitbetalingen gemakkelijk aanpast aan het beschikbare saldo en werkgevers en werknemers inschakelt om de kosten te dekken.

Bijdragen en opnames

Elk nationaal voorzorgsfonds stelt zijn eigen minimum- en maximumbijdragen voor werknemers en werkgevers vast. Minimumbijdragen kunnen variëren afhankelijk van de leeftijd van een werknemer. Sommige fondsen stellen individuen in staat om extra bij te dragen aan hun uitkeringsrekeningen, en voor werkgevers om dit ook te doen, om hun werknemers verder te helpen.

Overheden stellen de leeftijdsgrens vast waarop boetevrije opnames mogen beginnen. Sommige opnames van vervroegde uittreding zijn mogelijk toegestaan ​​onder speciale omstandigheden, zoals medische noodgevallen. In Swaziland kunnen uitbetalingen van voorzorgsfondsen op elke leeftijd worden aangevraagd als de werknemer permanent emigreert. In veel landen kunnen mensen die na de minimumpensioenleeftijd werken, te maken krijgen met beperkte opnames tot ze volledig met pensioen gaan.

Als een werknemer overlijdt voordat hij een uitkering heeft ontvangen, kunnen zijn of haar langstlevende echtgenoot en kinderen mogelijk een nabestaandenuitkering ontvangen.

Provident Fund vs. sociale zekerheid vs. 401 (k)

Zoals bijvoorbeeld het geval is bij de Amerikaanse sociale zekerheid, wordt het geld in voorzorgsfondsen aangehouden door de overheid, niet door particuliere financiële instellingen. En de overheid of een bestuur van een voorzieningsfonds bepaalt grotendeels of geheel hoe de premies worden belegd. Sommige landen, zoals Singapore, garanderen werknemers zelfs een minimumrendement op hun bijdragen, net als de socialezekerheidsplannen van sommige landen.

Maar als voorzorgsfondsen individuen dwarsbomen die hun eigen geld willen beheren, hebben sommigen op zijn minst rekeningen op naam van individuele leden. Deelnemers krijgen dan het geld terug dat zij en hun werkgevers op hun eigen rekeningen hebben bijgedragen, samen met rente of beleggingsopbrengsten. Met dergelijke voorzieningsfondsen lijken het eigendom en het saldo op de regelingen met een US 401 (k).

Een laatste opmerking: voorzieningsfondsen verschillen van een ander instrument dat soms in de derde wereld wordt gebruikt, het soevereine vermogensfonds, dat wordt gefinancierd met royalty’s die zijn verkregen uit de ontwikkeling van natuurlijke hulpbronnen.