Definitie van doorlopende lening
Wat is een doorlopende lening?
Doorlopende lening verwijst naar een type aflossingsvrije lening waarbij de terugbetaling van de hoofdsom aan het einde van de looptijd van de lening wordt verwacht.
Hoe een doorlopende lening werkt
Bij een doorlopende lening hoeft de lener alleen rentebetalingen te doen gedurende de looptijd van de lening. Aan het einde van de looptijd van de lening moet de lener de volledige hoofdsom in één keer terugbetalen. Deze manier van structureren van een lening houdt een verhoogd risico voor de kredietgever in vanwege de mogelijkheid dat de kredietnemer niet in staat zal zijn om het geld te verzinnen om die laatste hoofdsom te betalen. Om die reden rekent een doorlopende lening over het algemeen een hogere rente aan dan een traditionele afgeschreven lening, zoals een typische hypotheek.
Doorlopende leningen zijn relatief zeldzaam en worden meestal het vaakst gebruikt voor aankopen van huizen of auto’s. Ze zijn slechts één type aflossingsvrije lening. Meer gebruikelijke aflossingsvrije leningen zijn onder meer leningen met een aanpasbare rente met een ballonbetaling aan het einde van een inleidende periode of een hypotheek met een looptijd van 30 jaar die de eerste 10 jaar alleen aflossingsvrij is.
Een renteloze vaste lening kan de maandelijkse betalingen van leners verlagen, maar met het risico dat ze de hoofdsom niet kunnen terugbetalen wanneer deze verschuldigd is.
Voors en tegens van een doorlopende lening
Vanuit het perspectief van de lener kan een doorlopende lening een manier zijn om in een huis te komen of een auto te kopen die de lener anders misschien niet zou kunnen betalen. De maandelijkse aflossingen zullen lager zijn dan bij een lening waarbij de hoofdsom regelmatig moet worden afgelost.
Als leners reden hebben om aan te nemen dat ze die laatste hoofdsom zullen kunnen betalen, stelt de permanente leningstructuur hen in staat dat geld ergens anders te investeren gedurende de looptijd van de lening. Bovendien, omdat de rentebetalingen op woninghypotheken over het algemeen fiscaal aftrekbaar zijn tot bepaalde IRS-limieten, kan in het geval van een doorlopende hypotheek de volledige betaling van de lener fiscaal aftrekbaar zijn.
Een doorlopende lening kan echter een risicovolle propositie zijn voor leners. Er zijn een aantal kanttekeningen waarmee u rekening moet houden. Om te beginnen worden doorlopende leningen vaak aangeboden met een instelbare rente. Aanpasbare tarieven kunnen aantrekkelijk zijn en in eerste instantie betaalbaar lijken, maar ze kunnen in de toekomst stijgen en leiden tot hogere maandelijkse betalingen die mogelijk onbereikbaar zijn. Een doorlopende lening kan leners ook aanmoedigen om duurdere huizen of auto’s te kopen dan ze zich werkelijk kunnen veroorloven, vooral als zich een onverwachte financiële crisis voordoet, zoals een banenverlies.
Leners mogen niet akkoord gaan met een doorlopende lening, tenzij ze goede redenen hebben om aan te nemen dat ze de laatste hoofdsom zullen kunnen betalen. Om die reden doen leners er verstandig aan ervoor te zorgen dat het geld dat ze niet elke maand als hoofdsom uitkeren, goed wordt besteed. De verleiding om die besparingen uit te geven in plaats van ze opzij te zetten voor de toekomst, kan een lener later in de problemen brengen.
Ten slotte kan een huis dat met een doorlopende lening is gekocht, niet zo snel waarderen als de lener verwacht. Het zou zelfs waarde kunnen verliezen, zoals veel huizen deden tijdens de financiële crisis van 2008-2009. Dat betekent dat de lener mogelijk niet in staat is om de lening te herfinancieren of genoeg geld terug te verdienen door het huis te verkopen om die laatste hoofdsom te betalen.