StockCharts technische rangorde (SCTR)
Wat is de StockCharts Technical Rank (SCTR)?
De StockCharts Technische Rank is een numerieke ranking voor individuele aandelen in verschillende groepen- grote- kapitalisatie (cap), mid-cap, small-cap, Amerikaanse non-leveraged en niet-inverse -exchange-traded funds (ETF’s), en de Canadese stocks- toont de algehele sterkte van het aandeel op basis van zes technische indicatoren voor verschillende tijdsbestekken. De rangschikkingsmethode wordt kortweg SCTR (uitgesproken als “scooter”) genoemd.
De SCTR is gemaakt door John Murphy, een technisch analist en auteur, en is beschikbaar op Stockcharts.com.
Belangrijkste afhaalmaaltijden
- De Stockscharts Technical Rank (SCTR) kent een waarde toe van nul tot 99,99, wat laat zien hoe een aandeel scoort in termen van technische sterkte.
- De ranglijst maakt gebruik van eerdere prijsprestaties, gebaseerd op zes technische criteria.
- Een ranking van nul geeft aan dat het aandeel technisch gezien het zwakst is in de groep. Een rangorde van 99,99 geeft aan dat het aandeel het hoogst scoort in termen van technische prestaties.
- Een stijgende SCTR betekent dat de prijsprestaties van het aandeel sterker zijn dan de groep aandelen die wordt geanalyseerd. Een afnemende SCTR duidt op een verslechterende relatieve prijsprestatie.
Inzicht in de StockCharts Technical Rank (SCTR)
Beleggers kiezen de groep die ze willen analyseren, die een lijst met aandelen binnen die groep oplevert, gerangschikt van nul tot 99,99. Een score van 99,99 betekent dat het aandeel het buitengewoon goed doet in vergelijking met zijn concurrenten op basis van de zes technische criteria.
Nul is de zwakste score, wat aangeeft dat het aandeel technisch gezien ernstig slechter presteert dan zijn tegenhangers in de groep.
Sommige handelaren wenst te sterke aandelen, of aandelen te kopen met een toenemende SCTR ranking, terwijl de verkoop of kortsluiting aandelen die een zwakke of verslechterende SCTR ranking te hebben. Dit is gebaseerd op het kopen of verkopen van relatieve sterkte of zwakte.
Een stijgende SCTR laat zien dat het aandeel vaart wint ten opzichte van zijn concurrenten. Dit betekent dat het momenteel in waarde kan stijgen, of dat het beter standhoudt of niet zo veel daalt als zijn collega’s. Een dalende SCTR laat zien dat het aandeel vaart verliest ten opzichte van zijn concurrenten. De prijs kan aan het dalen zijn, of de prijs kan simpelweg achterblijven bij de prijsprestaties van zijn concurrenten.
Alle indicatoren in het classificatiesysteem zijn gebaseerd op prijs. Op deze manier onthult de SCTR hoe de prijsprestaties van een bepaald aandeel zich verhouden tot andere.
De SCTR-formule bestrijkt verschillende tijdsbestekken en een aandeel moet op alle punten goed scoren om een hoge score te behalen. Het meeste gewicht wordt toegekend aan de indicatoren voor de langere termijn, aangezien de langetermijntrend een meer dominante kracht is dan de kortetermijnfluctuaties.
Het is gemaakt met behulp van de volgende formule en wegingen:
- Langetermijnindicatoren (weging): percentage boven / onder het 200-dagen exponentieel voortschrijdend gemiddelde (EMA) (30% gewicht) en de 125-daagse koers van verandering (ROC) (30% gewicht).
- Indicatoren op middellange termijn (weging): percentage boven / onder de 50-daagse EMA (15%) en de 20-daagse verandering (15%).
- Indicatoren op korte termijn (weging): driedaagse helling van het procentuele prijsoscillatorhistogram gedeeld door drie (5%) en de relatieve sterkte-index (5%).
De SCTR vergelijkt een aandeel met zijn tegenhangers, niet met een specifieke benchmark zoals de S&P 500-index.
Voorbeeld van het gebruik van de StockCharts Technical Rank (SCTR)
De SCTR is een zeer veelzijdige tool. Het kan worden gebruikt om aandelen te filteren om die te vinden die erg sterk zijn. Dit zou een handelaar helpen die op zoek is naar aandelen met veel actueel opwaarts momentum.
Als alternatief kan de SCTR worden gebruikt om aandelen te vinden die erg zwak zijn, mogelijk klaar zijn voor een ommekeer, of die een goede mogelijkheid bieden om in waarde te investeren. Alleen omdat een aandeel in waarde is gedaald, betekent niet noodzakelijk dat het de moeite waard is om te kopen.
Een combinatie van beide concepten is om te zoeken naar aandelen die een lage SCTR-ranglijst hebben gehad, maar die aan het verbeteren zijn. Dit toont aan dat het aandeel recentelijk zijn concurrenten overtreft. Soortgelijke handel schommel hoog of een beweging van beneden tot boven 30 30 of 50 (of een gewenst niveau).
De volgende dagelijkse grafiek van Leggett & Platt (LEG) toont een aantal transacties op basis van verschillende soorten breakouts in de SCTR. Sommige produceerden goede ingangssignalen, terwijl andere slechte ingangssignalen produceerden. Groene pijlen vertegenwoordigen koopinvoeren en rode pijlen vertegenwoordigen korte inzendingen.
Merk op dat een stijgende SCTR niet altijd een stijgende aandelenkoers aangeeft. Dit komt omdat de prijs van een aandeel daadwerkelijk kan dalen, maar als het aandeel minder daalt dan zijn concurrenten, zal de SCTR toenemen.
Er zijn meerdere manieren om de SCTR te gebruiken, en velen kiezen er simpelweg voor om het als bevestigingstool te gebruiken. Als ze bijvoorbeeld een aandeel vinden dat ze willen kopen, zullen ze kijken of de SCTR toeneemt. Als dat niet het geval is, betekent dit dat het aandeel nog niet zo goed presteert als zijn concurrenten, en mogelijk is een ander aandeel in de groep sterker en dus een betere aankoop. Kopen voordat de SCTR begint te stijgen, betekent dat de handelaar verwacht dat de aandelen beter gaan presteren, wat hij wel of niet kan doen.
Het verschil tussen de StockCharts Technical Rank (SCTR) en de relatieve sterkte
De SCTR gaat verder dan het vergelijken van het ene aandeel met het andere of het vergelijken van een aandeel met een index, wat de S&P 500 index, maar de SCTR laat zien hoe die outperformance zich verhoudt tot andere aandelen. Het is de rangschikking die de SCTR uniek maakt.
Beperkingen van de StockCharts Technical Rank (SCTR)
De SCTR-waarde kan snel veranderen. Een aandeel dat er sterk uitziet, bijvoorbeeld met een SCTR van 99, kan bij een grote uitverkoop binnen een dag tot bijna nul worden teruggeschroefd. Daarom is de SCTR een achterblijvende rangschikkingsmethode. Het geeft prestaties uit het verleden weer, maar geeft geen toekomstige prestaties weer.
Zoals gezegd kan de SCTR soms bedriegen. Het is een classificatiesysteem, dus een aandeel kan in prijs dalen, maar toch een stijgende SCTR hebben. Dit betekent niet noodzakelijk dat het een goede aankoop is. De SCTR kan het beste worden gebruikt in combinatie met andere vormen van analyse, zoals prijsactie, technische indicatoren of grafiekpatronen.