Stop-limietorder

Wat is een stop-limietorder?

Een stop-limietorder is een voorwaardelijke transactie gedurende een bepaald tijdsbestek die de kenmerken van stop combineert met die van een limietorder en wordt gebruikt om risico’s te beperken. Het is gerelateerd aan andere ordertypes, waaronder limietorders (een order om een ​​bepaald aantal aandelen tegen een bepaalde prijs of beter te kopen of verkopen) en stop-on-quote orders (een order om een ​​effect te kopen of verkopen na de prijs heeft een bepaald punt overschreden).

Hoe stop-limietorders werken

Een stop-limit order vereist de instelling van twee prijspunten.

1. Stop: het begin van de opgegeven richtprijs voor de transactie.
2. Limiet: de buitenkant van het koersdoel voor de transactie.

Er moet ook een tijdsbestek worden ingesteld waarin het stop-limietorder als uitvoerbaar wordt beschouwd.

Het belangrijkste voordeel van een stop-limietorder is dat de handelaar nauwkeurige controle heeft over wanneer de order moet worden uitgevoerd.

Het nadeel, zoals bij alle limietorders, is dat de transactie niet gegarandeerd wordt uitgevoerd als de voorraad / grondstof de stopprijs niet bereikt gedurende de gespecificeerde tijdsperiode.

De stop-limietorder wordt uitgevoerd tegen een bepaalde prijs, of beter, nadat een bepaalde stopprijs is bereikt. Zodra de stopprijs is bereikt, wordt de stop-limietorder een limietorder om tegen de limietprijs of beter te kopen of verkopen. Dit type order is een beschikbare optie bij bijna elke online broker.

Kenmerken van stop- en limietorders

Een stoporder is een order die uitvoerbaar wordt zodra een vaste prijs is bereikt en vervolgens wordt gevuld tegen de huidige marktprijs. Een traditionele stoporder wordt volledig ingevuld, ongeacht eventuele wijzigingen in de huidige marktprijs naarmate de transacties worden voltooid.

Een limietorder is een order die tegen een bepaalde prijs is ingesteld. Het is alleen uitvoerbaar op momenten dat de transactie kan worden uitgevoerd tegen de limietprijs of tegen een prijs die als gunstiger wordt beschouwd dan de limietprijs. Als de handelsactiviteit ervoor zorgt dat de prijs ongunstig wordt ten opzichte van de limietprijs, wordt de activiteit met betrekking tot de order stopgezet.

Door de twee orders te combineren, heeft de belegger een veel grotere precisie bij het uitvoeren van de transactie.

Een stoporder wordt gevuld tegen de marktprijs nadat de stopprijs is bereikt, ongeacht of de prijs verandert naar een ongunstige positie. Dit kan ertoe leiden dat transacties worden voltooid tegen minder dan wenselijke prijzen als de markt zich snel aanpast. Door het te combineren met de kenmerken van een limietorder, wordt de handel stopgezet zodra de prijsstelling ongunstig wordt, op basis van de limiet van de belegger. Dus in een stop-limietorder, nadat de stopprijs is geactiveerd, wordt de limietorder van kracht om ervoor te zorgen dat de order niet wordt voltooid, tenzij de prijs gelijk is aan of beter is dan de limietprijs die de belegger heeft gespecificeerd.

Voorbeeld uit de echte wereld van een stop-limietorder

Stel bijvoorbeeld dat Apple Inc. (AAPL) wordt verhandeld tegen $ 170,00 en een belegger de aandelen wil kopen zodra deze een serieus opwaarts momentum begint te vertonen. De belegger heeft een stop-limietorder geplaatst om te kopen met de stopprijs op $ 180,00 en de limietprijs op $ 185,00. Als de prijs van AAPL boven de stopprijs van $ 180,00 komt, wordt de order geactiveerd en verandert deze in een limietorder. Zolang de order kan worden gevuld onder $ 185,00, wat de limietprijs is, wordt de transactie uitgevoerd. Als de voorraadtekorten boven de $ 185,00 komen, wordt de bestelling niet gevuld.

Koop-stop-limietorders worden boven de marktprijs geplaatst op het moment van de order, terwijl verkoop-stop-limietorders onder de marktprijs worden geplaatst.