Wat was het ‛Stretch IRA’-concept?
De stretch-IRA was eigenlijk geen type IRA. Het was eerder een methode voor vermogensoverdracht waarbij een IRA betrokken was – in het bijzonder elke begunstigde van een niet-echtgenoot die u had aangewezen om uw IRA te erven. Met deze strategie voor vermogensplanning had u het potentieel om de uitkeringen (en belastingvoordelen) van uw IRA over meerdere generaties uit te breiden. Waarom zeggen we “had”?
Omdat de mogelijkheid om een stretch IRA te hebben en te gebruiken eindigde met de ondertekening, op 20 december 2019, van de bestedingsrekeningen die de Setting Every Community Up for Retirement Enhancement Act bevatten, beter bekend als de SECURE Act.
Belangrijkste leerpunten
- De stretch IRA was een strategie voor vermogensplanning waarmee u de IRA-distributies over toekomstige generaties kunt uitbreiden – terwijl die IRA belastingvrij bleef groeien.
- De strategie werkte omdat IRA-begunstigden de vereiste minimale uitkeringen konden nemen op basis van hun eigen leeftijd, een bijzonder voordeel voor kleinkinderen en achterkleinkinderen. Hoe jonger ze waren, hoe kleiner de RMD en hoe langer de rekening belastingvrij kon worden.
- De mogelijkheid om deze strategie te gebruiken eindigde met de SECURE Act, ondertekend in de wet op 20 december 2019, die een verplichte periode van tien jaar vastlegde voor het leegmaken van IRA’s die werden geërfd na het einde van dat jaar.
- Reeds bestaande Stretch IRA’s gaan verder onder de oude regels.
Vereiste minimale uitkeringen
Als u een IRA heeft, wijst u een begunstigde aan voor het account. Die begunstigde is de persoon die uw IRA erft als u overlijdt (ervan uitgaande dat er natuurlijk nog geld in zit).
Degenen die het geluk hebben de IRA van iemand anders te erven, moeten elk jaar de vereiste minimumuitkeringen (RMD’s) van de rekening halen, net als de oorspronkelijke rekeninghouder.
Voorheen was het bedrag van de RMD afhankelijk van hoeveel er op de rekening stond en van de leeftijd van de persoon, op basis van de levensverwachtingstabellen van de IRS. Bij het berekenen van de RMD konden begunstigden ervoor kiezen om de leeftijd / levensverwachting van de oorspronkelijke rekeninghouder of hun eigen leeftijd te gebruiken.
Nu, onder de SECURE Act, moet de erfgenaam de volledige IRA-erfenis binnen 10 jaar na het overlijden van de oorspronkelijke rekeninghouder intrekken, ongeacht hun leeftijd. Als het geld wordt verdeeld vanuit een traditionele IRA, is het belastbaar tegen het huidige inkomstenbelastingtarief van de ontvanger. Als het van een Roth IRA is, is het niet belastbaar.
Hoe een Stretch IRA werkte
Doorgaans noemen de meeste IRA-eigenaren hun echtgenoot als de primaire IRA-begunstigde en hun kinderen als de voorwaardelijke begunstigden. Hoewel er niets mis is met deze strategie, kan het zijn dat de echtgenoot meer geld van de IRA moet aannemen dan hij echt nodig heeft – en er ook belasting over moet betalen.
Ervan uitgaande dat uw echtgenoot en kinderen dat extra inkomen niet nodig hadden, had u ooit de mogelijkheid om een generatie (of twee) over te slaan en kleinkinderen of achterkleinkinderen te noemen als de IRA-begunstigden. Deze tactiek bespaarde oudere familieleden van de belastingdruk van het ontvangen van de IRA. De kleinkinderen (of welke andere ontvanger dan ook die u had aangewezen) moesten nog elk jaar RMD’s van de rekening afhalen. Maar het bedrag kon worden berekend op basis van hun leeftijd – niet die van de oorspronkelijke rekeninghouder. Aangezien kleinkinderen jonger zijn, zou het bedrag dat ze hadden moeten opnemen veel lager zijn dan de echtgenoot of kinderen zouden moeten nemen.
De kern van de stretch IRA strategie was het feit dat RMD’s waren gebaseerd op IRS-levensverwachtingstabellen. Hoe langer uw leven, hoe kleiner de jaarlijkse opname. Jonge begunstigden mochten in feite de waarde van de IRA over een langere periode uitstrekken, waardoor het bedrag van de belastbare opname werd verminderd en de activa van de IRA meer jaren – zelfs decennia – belastingvrij konden accumuleren.
De begunstigde van een geërfde IRA heeft tot het einde van het belastingjaar volgend op het jaar van het overlijden van de oorspronkelijke rekeninghouder om uitkeringen te ontvangen.
Voorbeeld van een Stretch IRA
Hier is een voorbeeld om te laten zien hoe het stretch IRA-concept vroeger werkte. En in dit voorbeeld, nog steeds het zal werken, omdat de nieuwe regels alleen van invloed op de rekeningen van de mensen die sterven na 31 december 2019
Stel dat we op 31 december 2019 een traditionele IRA hebben ter waarde van $ 500.000. De oorspronkelijke accounteigenaar stierf op 1 december 2019.
Laten we eens kijken hoe het benoemen van de begunstigde de omvang van de verdeling verandert die elke potentiële erfgenaam in 2020 moet nemen – en hoe lang het geld belastingvrij kan blijven groeien (op basis van de levensverwachting):
Elke begunstigde moet de RMD daarna elk jaar blijven opnemen – totdat het geld op de rekening op is. Dit is gebaseerd op hun dan geldende levensverwachting uit IRS-publicatie 590-B.
In ons voorbeeld, als de oorspronkelijke rekeninghouder het achterkleinkind als begunstigde heeft genoemd, zal de RMD erg laag zijn, evenals de daarover verschuldigde belasting (ervan uitgaande dat de zesjarige niet veel ander inkomen heeft). Door minder op te nemen, kan het IRA-saldo fiscaal uitgesteld blijven groeien, waardoor het zich over meerdere generaties kan uitstrekken.
Voordelen
-
Een lange IRA zorgde mogelijk voor een leven lang inkomen voor een jonge begunstigde.
-
De totale betaalde belasting kan lager zijn vanwege kleinere uitkeringen over een langere periode in plaats van een forfaitair bedrag.
-
Door zich uit te strekken kregen de activa meer tijd om belastingvrij te groeien, waardoor het bedrag dat de begunstigden ontvingen, steeg.
Nadelen
-
Het is mogelijk dat een begunstigde geen normale levensverwachting heeft.
-
Wijzigingen in wet- of regelgeving kunnen nadelige gevolgen hebben voor de eigenaar of begunstigden – precies wat er gebeurde met de passage en ondertekening van de SECURE Act op 20 december 2019.
-
Als een begunstigde minderjarig is, moet u mogelijk een bewaarrekening of voogdijschap aanmaken.
Het komt neer op
Een stretch IRA werd veel gebruikt door mensen die op een fiscaal aantrekkelijke manier een erfenis wilden doorgeven aan hun erfgenamen. Met de passage van de SECURE Act is de stretch IRA niet langer toegestaan wanneer de oorspronkelijke accounthouder overlijdt na 31 december 2019. Voor begunstigden die al in het bezit zijn van geërfde IRA’s, prevaleren de oude regels.