Het scala aan producten en diensten dat tegenwoordig op de financiële markt beschikbaar is, is genoeg om zelfs de experts te verbijsteren, en er zijn maar weinig producten die zoveel controverse hebben veroorzaakt in zowel openbare als professionele fora als variabele lijfrentes. Veel makelaars en planners beschouwen ze als onmisbare instrumenten voor pensioenplanning, terwijl andere financiële experts consumenten waarschuwen om ze koste wat kost te vermijden.
Er is geen zwart-wit antwoord op dit probleem, maar u moet de voor- en nadelen van deze investeringen begrijpen voordat u een beslissing neemt.
Voordelen van variabele lijfrentes
Ze zijn niet onderworpen aan premielimieten.
Door het geld dat erin zit, wordt uitstel van belasting verschuldigd.
Veel staten beschermen hen tegen schuldeisers.
Ze zijn vrijgesteld van erfrecht.
Nadelen van variabele lijfrentes
Ze kunnen uiteindelijk aanzienlijke belastingen genereren.
Ze brengen meestal hoge kosten met zich mee.
Ze zijn zo complex dat velen die ze bezitten ze niet begrijpen.
Hoe variabele lijfrentes werken
Een van de problemen met variabele lijfrentes is dat het moeilijk te begrijpen is hoe ze werken.
Wat ze zijn, een variabele lijfrente is een soort pensioenrekening. De eigenaar van de rekening heeft een beleggingsfonds dat bedoeld is om na pensionering een regelmatig maandelijks inkomen te verschaffen voor een bedrag dat onderhevig is aan de waardeschommelingen van de voor de rekening geselecteerde beleggingen.
In termen van complexiteit komen variabele lijfrentes waarschijnlijk op de tweede plaats na variabele levensverzekeringen. Ze lijken op hun vaste en geïndexeerde neven in die zin dat ze worden uitgegeven als contracten die groeien op basis van uitgestelde belastingen, ongeacht of ze op een individuele pensioenrekening (IRA) of een ander fiscaal uitgesteld pensioenplan worden geplaatst.
Er is een boete voor vervroegde opname van 10% voor uitkeringen die worden opgenomen voordat de contracteigenaar 59½ is, met bepaalde uitzonderingen voor overlijden, invaliditeit of andere factoren.
Variabele contracten zijn echter uniek omdat ze een vooraf geselecteerde groep vansubrekeningenvan beleggingsfondsen biedenwaarop u de premies die u betaalt, toewijst. De waarden van de fondsen stijgen en dalen met de markten, zonder garantie van de hoofdsom.
Toch is zelfs deze informatie niet voldoende om u in staat te stellen een weloverwogen aankoopbeslissing te nemen. U moet ook de voor- en nadelen van deze unieke producten kennen.
Variabele lijfrentes kunnen op de lange termijn een superieur rendement opleveren, maar het is verstandig om de fiscale behandeling van dit financiële product te leren kennen voordat u investeert.
De voordelen van variabele lijfrentes
Variabele lijfrentes kunnen een pakket voordelen bieden dat voor het grootste deel ongeëvenaard is door enig ander type financieel product dat momenteel op de markt is. Hun belangrijkste verkoopargumenten zijn:
Onbeperkte bijdragen
Zoals eerder vermeld, is er geen limiet aan het bedrag dat in een variabele annuïteit kan worden geplaatst. Om deze reden zijn ze populair bij vermogende investeerders die op zoek zijn naar belastingopvang. (De meeste vervoerders stellen een limiet voor eerste aankopen.)
Belastinguitstel
Net als alle andere vormen van lijfrenteverzekering, groeien variabele lijfrentes van jaar tot jaar op basis van uitgestelde belastingen. De uitkeringen zijn belastbaar in het jaar dat ze worden gedaan.
Verzekeringsbescherming
De meeste variabele contracten bieden tegenwoordig een scala aan levens- en overlijdensuitkeringen die een gegarandeerde inkomstenstroom of een minimale accountwaarde beloven.
De renners voor levensonderhoud betalen een gegarandeerde inkomstenstroom uit die is gebaseerd op een hypothetisch gegarandeerd groeitempo van de subrekeningen. U krijgt deze uitbetaling nog steeds, zelfs als de subaccounts niet aan dit groeitempo voldoen.
De typische ruiter bij overlijden belooft de begunstigde de grootste van drie factoren: de huidige contractwaarde, de hoogste waarde op de datum van de contractverjaardag of een waarde gebaseerd op een gegarandeerd hypothetisch groeipercentage.
Potentieel voor superieure rendementen
Mensen die hun geld op subrekeningen van aandelen zetten en het daar 20 jaar of langer laten staan, zullen waarschijnlijk een hoger rendement op hun investering behalen dan met enig ander type lijfrente kan worden behaald.
De meeste variabele contracten bieden ook basisdiensten voor geldbeheer, zoals periodieke herbalancering.
De vaste rekeningen die in veel variabele contracten beschikbaar zijn, zijn vaak hoger dan de tarieven die vergelijkbare vaste producten bieden.
Vermijden van probate
Net als bij vaste en geïndexeerde lijfrentes, zijn contracten met variabele lijfrentes onvoorwaardelijk vrijgesteld van erfrecht. Hierdoor kunnen de begunstigden snel aan hun geld komen.
Bescherming tegen schuldeisers
Hoewel dit voordeel enigszins verschilt per staat, verplichten veel staten dat geld dat in variabele of andere soorten lijfrentecontracten wordt geplaatst, niet door schuldeisers kan worden aangehecht. Florida biedt bijvoorbeeld een dergelijke bescherming.
Initiële bonussen en hoge gegarandeerde tarieven
Veel variabele lijfrentecontracten betalen een onmiddellijke bonus op het geld dat in het contract wordt gestort, of ze kunnen een middelingsprogramma voor dollarkosten aanbieden dat een hoge vaste rente betaalt over het beginsaldo en het geld vervolgens naar de subaccounts van uw keuze overbrengt. een vaste periode, zoals zes of 12 maanden.
De nadelen van variabele lijfrentes
Ondanks hun veelzijdigheid zijn variabele lijfrentes niet alles voor iedereen en hebben ze enkele echte beperkingen.
Slechte kostenbasis
In tegenstelling tot aandelen of andere effecten, neemt de kostenbasis van variabele lijfrentes niet toe wanneer ze worden geërfd. Begunstigden betalen belasting over de volledige contractwaarde die is gegroeid vanaf de datum van de eerste aankoop.
Slechte fiscale behandeling
Hoewel variabele contracten worden uitgesteld tot pensionering, leggen ze dezelfde boete van 10% op voor vervroegde uittreding als traditionele IRA’s en gekwalificeerde plannen.
Alle uitkeringen van deze contracten worden belast als gewoon inkomen, tenzij het contract in een Roth IRA is geplaatst.
Een vergelijkbare langetermijnbelegging in indexfondsen die geen dividend uitkeren, zou een vergelijkbare groei kunnen opleveren, maar met totale liquiditeit en lagere belastingen op langetermijnwinsten.
Hoge vergoedingen
Variabele lijfrentes zijn een van de duurste financiële producten op de markt. Ze komen met tallozevergoedingen en kosten, waaronder overlijdensrisicovergoedingen en onkostenvergoedingen, beheerkosten voor subaccounts van beleggingsfondsen, contractonderhoudskosten en andere diverse kosten. Bij sommige contracten worden transactiekosten in rekening gebracht nadat een bepaald aantal transacties is uitgevoerd binnen het contract.
Ruiters voor levensonderhoud en overlijden trekken ook periodieke vergoedingen af van het contractsaldo.
De meeste contracten worden ook geleverd met een aanzienlijkschema voorback-end afkoopkosten dat mogelijk niet afloopt gedurende 10 jaar of langer.
Complexiteit
Zoals eerder vermeld, zijn variabele lijfrentes een van de meest gecompliceerde financiële instrumenten die momenteel beschikbaar zijn, en ze worden vaak slecht op de markt gebracht en begrepen door zowel verkopers als consumenten.
Het komt neer op
Variabele lijfrentes kunnen u voordelen bieden waarvoor een combinatie van verschillende andere soorten investeringen en rekeningen nodig is om te dupliceren. U moet echter grondig worden voorgelicht over hun nadelen.
De waarde van deze producten kan alleen worden beoordeeld in de context van uw belastingsituatie, beleggings- en pensioendoelstellingen en tijdshorizon.