Relatieve sterkte-index versus stochastische oscillator
Relatieve sterkte-index (RSI) en stochastische oscillator zijn beide prijsmomentumoscillatoren die worden gebruikt om markttrends te voorspellen. Ondanks hun vergelijkbare doelstellingen hebben de twee indicatoren zeer verschillende onderliggende theorieën en methoden. De stochastische oscillator is gebaseerd op de veronderstelling dat de slotkoersen in dezelfde richting sluiten als de huidige trend. RSI volgt overbought- en oversold-niveaus door de snelheid van prijsbewegingen te meten. Meer analisten gebruiken RSI in plaats van de stochastische oscillator, maar beide zijn bekende en gerenommeerde technische indicatoren.
Relative Strength Index
J. Welles Wilder Jr. ontwikkelde een relatieve sterkte-index door recente winsten in een markt te vergelijken met recente verliezen. Op deze manier isRSI een momentumindicator die de omvang van recente prijsveranderingen meet omoverbought of oversold condities in de prijs van een aandeel of ander actiefte evalueren.
Belangrijkste leerpunten
- RSI en stochastiek zijn beide momentumoscillatoren, maar met opmerkelijke verschillen tussen de twee indicatoren.
- RSI, gecreëerd door J. Welles Wilder, meet recente winsten tegen recente verliezen.
- Stochastische oscillatoren of stochastics zijn gebaseerd op het idee dat slotkoersen de trend zouden moeten bevestigen.
- Zowel RSI als stochastics worden gebruikt als overbought / oversold-indicatoren, waarbij hoge waarden duiden op een overboughtmarkt en lage waarden die duiden op oververkochte condities.
RSI wordt doorgaans weergegeven als een oscillator (een lijngrafiek die tussen twee uitersten beweegt) langs de onderkant van een grafiek en kan een waarde hebben van 0 tot 100. Het middelpunt van de lijn is 50. Wanneer RSI boven 70 komt, is de onderliggende waarde wordt als overgekocht beschouwd. Omgekeerd wordt het activum als oververkocht beschouwd wanneer de RSI lager is dan 30. Traders gebruiken de RSI ook om gebieden van steun en weerstand te identificeren, verschillen op te sporen voor mogelijke omkeringen en om de signalen van andere indicatoren te bevestigen.
Stochastische oscillatoren
George Lane creëerde stochastische oscillatoren, die de slotkoers van een effect vergelijken met een reeks prijzen gedurende een bepaalde periode. Lane geloofde dat de prijzen de neiging hebben om dichtbij hun dieptepunten te sluiten in opwaartse markten en dichtbij hun dieptepunten in neerwaartse markten. Net als RSI worden stochastische waarden uitgezet in een bereik tussen 0 en 100. Overbought-condities doen zich voor wanneer de oscillator hoger is dan 80, en het activum wordt als oververkocht beschouwd wanneer de waarden lager zijn dan 20.
Stochastische oscillatorkaarten bestaan over het algemeen uit twee lijnen: een die de werkelijke waarde van de oscillator voor elke sessie weergeeft en een die het driedaagse eenvoudige voortschrijdend gemiddelde weergeeft. Omdat wordt aangenomen dat de prijs het momentum volgt , wordt het snijpunt van deze twee lijnen beschouwd als een signaal dat er een omkering in de maak kan zijn, aangezien het duidt op een grote verschuiving in het momentum van de ene op de andere dag.
Verschillen tussen de stochastische oscillator en trendmatige prijsactie worden ook gezien als een belangrijk omkeringssignaal. Wanneer een bearish trend bijvoorbeeld een nieuw lager dieptepunt bereikt, maar de oscillator een hoger dieptepunt afdrukt, kan dit een indicator zijn dat beren hun momentum aan het uitputten zijn en er een bullish reversal aan het ontstaan is. Evenzo worden verschillen tussen RSI en prijs ook als significant beschouwd.
Het komt neer op
Hoewel de relatieve sterkte-index is ontworpen om de snelheid van prijsbewegingen te meten, werkt de stochastische oscillatorformule het beste wanneer de markt in consistente bereiken handelt. Over het algemeen is RSI nuttiger in trending markten, en stochastics zijn nuttiger in zijwaartse of woelige markten.