Wanneer beleggen in een gecombineerd fonds of een aparte rekening
Afzonderlijke rekeningen (SA), ook wel separaat beheerde rekeningen (SMA’s) genoemd, zijn beleggingsportefeuilles die namens een individu door professionals worden beheerd. In tegenstelling tot een beleggingsfonds of een ander gemengd fonds, laat dit investeringsvehikel in wezen uw eigen fondsbeheerder al uw investeringen uitkiezen.
Afzonderlijke rekeningen worden doorgaans geopend via een makelaardij of geldbeheerder, hoewel ze ook bij een bank kunnen worden aangehouden of bij een verzekeringsmaatschappij kunnen worden geopend. SA’s worden vaak gebruikt door vermogende beleggers en kunnen een verscheidenheid aan aandelen, obligaties en andere activatypen bevatten.
Hoewel ze bij sommige investeerders goed passen, zijn ze niet voor iedereen. Sommige investeerders kunnen beter vasthouden aan gemengde fondsen.
belangrijkste leerpunten
- Bij afzonderlijke rekeningen, oftewel afzonderlijk beheerde rekeningen, wordt een persoon betrokken die samenwerkt met zijn of haar eigen professionele geldbeheerder.
- Afzonderlijke rekeningen bieden beleggers meer liquiditeit, controle en aanpassing van hun portefeuilles.
- Afzonderlijke rekeningen brengen ook meer risico en volatiliteit met zich mee, en vereisen zorgvuldigheid en intelligentie van de kant van de belegger.
Onmiddellijke liquiditeit
Afzonderlijke rekeningen zijn over het algemeen meer liquide dan hun gemengde tegenhangers, dus beleggers die gemakkelijke toegang tot hun geld nodig hebben of de mogelijkheid hebben om vaak hun beleggingen te wijzigen, kunnen het goed doen met een SA. Als u echter niet onmiddellijk toegang tot uw geld hoeft te houden, kan het plaatsen van uw geld in een gemengd fonds een betere en minder volatiele optie zijn.
Aangepaste investeringsaanpak
SA’s stellen beleggers in staat hun beleggingsstrategieën te personaliseren. Een belegger kan er bijvoorbeeld voor kiezen om alleen te beleggen in bedrijven met een mix van internationale en binnenlandse activiteiten of om zich te concentreren op een bepaalde bedrijfstak als afdekking tegen andere beleggingen. Gecombineerde rekeningen bevatten vaak zo’n brede mix van investeringen dat het bijna onmogelijk is om een portefeuille te vinden die aan dergelijke specifieke vereisten voldoet. Als u dat specificiteitsniveau echter niet vereist en u alleen gefocust bent op het behalen van rendement, zijn gecombineerde rekeningen wellicht een geschiktere optie.
Voordelen
-
Meer liquiditeit
-
Aangepaste, meer gecontroleerde strategie
Nadelen
-
Hoger risico
-
Behoefte aan verfijning en toewijding van investeerders