Voorwaardelijke garantie
Wat is een voorwaardelijke garantie?
Een voorwaardelijke garantie is een betalingsgarantie van een derde partij die garant staat aan de verkoper of aanbieder van een product of dienst in geval van niet-betaling door de koper.
Inzicht in voorwaardelijke garanties
Voorwaardelijke garanties worden doorgaans gebruikt wanneer een leverancier geen relatie heeft met een tegenpartij. De koper betaalt een voorwaardelijke garantievergoeding aan de garantsteller, meestal een grote bank of financiële instelling. Als de koper de betaling niet uitvoert, zal de derde partij namens hem een betaling uitvoeren.
Een borgsteller verschilt van een mede-ondertekenaar. Een mede-ondertekenaar is mede-eigenaar van het activum en wordt genoemd in het eigendomsdocument. De borgsteller heeft geen aanspraak op de activa die de lener op grond van de leningsovereenkomst heeft gekocht en garandeert alleen de betaling van de lening. De kredietgever zal normaal gesproken om een mede-ondertekenaar vragen als het in aanmerking komende inkomen van de kredietnemer niet voldoet aan de eis van de kredietgever. Het extra inkomen of vermogen van de mede-ondertekenaar overbrugt elk financieel gat. Volgens de garantstellerovereenkomst kan de lener voldoende inkomen hebben, maar een beperkte of een slechte kredietgeschiedenis.
Belangrijkste leerpunten
- Een voorwaardelijke garantie is een betalingsgarantie door een derde partij die garant staat aan de verkoper of aanbieder van een product of dienst als de koper niet kan betalen.
- Als het waarschijnlijk is dat het een bevestigde verplichting wordt, moet een accountant een voorwaardelijke verplichting op een balans opnemen.
Voorwaardelijke garanties zijn een veelvoorkomend kenmerk van internationale handel, vooral wanneer verkopers zaken doen met nieuwe klanten in overzeese markten. Voorwaardelijke garanties worden ook gebruikt als instrument voor risicobeheer voor grote internationale projecten met landen met een hoog politiek of regelgevend risico, evenals voor bepaalde inkomensgerichte financiële instrumenten.
Een voorwaardelijke garantie is geen feitelijk bevestigde verplichting voor een bedrijf totdat het waarschijnlijk is dat ze de garantie zullen moeten goedmaken.
Speciale overwegingen
Bedrijven moeten voorwaardelijke garanties verantwoord als voorwaardelijke verplichtingen, wat erop wijst dat er op enig moment in de toekomst een mogelijk verlies kan optreden. Deze aansprakelijkheid is nog geen feitelijke, bevestigde verplichting. Een voorwaardelijke verplichting is het meest betekenisvol voor financiële analisten, die de waarschijnlijkheid moeten begrijpen dat een dergelijke kwestie een volwaardige verplichting wordt. Een accountant moet een voorwaardelijke verplichting op een balans opnemen als het waarschijnlijk is dat het een bevestigde verplichting wordt.
Voorwaardelijke garantie versus kredietbrief
Een voorwaardelijke garantie verschilt van een kredietbrief (LC), die vaker wordt gebruikt in de internationale handel. Een voorwaardelijke garantie wordt alleen toegepast bij niet-betaling na een bepaalde periode door de koper, terwijl een LC door de bank moet worden betaald zodra de verkoper de verzending uitvoert en voldoet aan de voorwaarden van de LC. LC’s helpen factoren zoals afstand, wettelijke vereisten en reputatie van tegenpartijen te verminderen.
Omdat een kredietbrief doorgaans een verhandelbaar instrument is, betaalt de uitgevende bank de begunstigde of een door de begunstigde aangewezen bank. Als een kredietbrief overdraagbaar is, kan de begunstigde een andere entiteit, zoals een moedermaatschappij of een derde, het recht om op te nemen toewijzen.
Banken hebben doorgaans een verpanding van effecten of contanten nodig als onderpand voor het uitgeven van een kredietbrief. Banken innen ook een vergoeding voor service, meestal een percentage van de omvang van de kredietbrief. De Internationale Kamer van Koophandel Uniform Customs and Practice for Documentary Credits houdt toezicht op de kredietbrieven die bij internationale transacties worden gebruikt.