Elder-Ray Index Definitie en toepassingen
Wat is de Elder-Ray-index?
De Elder-Ray Index is een technische indicator die is ontwikkeld door Dr. Alexander Elder en die de hoeveelheid koop- en verkoopdruk op een markt meet. Deze indicator bestaat uit drie afzonderlijke indicatoren, bekend als “bull power” en “bear power”, die zijn afgeleid van een 13-periodes exponentieel voortschrijdend gemiddelde (EMA). De drie indicatoren helpen traders de trendrichting te bepalen en plekken te isoleren om transacties in en uit te schakelen.
- De Elder-Ray Index is ontworpen als een trendvolgsysteem, waarbij alle drie de indicatoren worden gebruikt om een transactie te bevestigen.
- Als de EMA naar boven is glooiend, overwegen lange posities als de stier de macht stijgt en beer macht is in negatief territorium en de stijgende (zwakker)
- Als de EMA naar beneden afloopt, overweeg dan shortposities of verkopen als de bull power boven nul is en daalt (verzwakt) en de bear power daalt.
- Een andere optie is om zowel de EMA als de algemene trend in de stroomindicatoren te bekijken. Een neerwaarts aflopende EMA samen met een lagere swing hoog in de bull power zou een kortsluiting kunnen signaleren, terwijl een stijgende EMA en hogere swing lows in de bear power een long positie kunnen signaleren.
De formule voor de Elder-Ray Index is:
Hoe de Elder-Ray Index te berekenen
- Bereken de EMA met 13 periodes voor de gebruikte periode. Als u bijvoorbeeld een daggrafiek gebruikt, berekent u de EMA op basis van de afgelopen 13 dagen.
- Zoek de periodieke hoge prijs en trek de 13-period EMA ervan af om de bull power-waarde te krijgen.
- Zoek de periodieke lage prijs en trek de 13-period EMA ervan af om de bear power-waarde te krijgen.
- Herhaal stap één tot en met drie telkens wanneer een menstruatie eindigt.
Wat zegt de Elder-Ray-index u?
Technische handelaren zullen de waarden van bull en bear power, samen met divergentie, gebruiken om handelsbeslissingen te nemen. Longposities worden ingenomen wanneer de bear power een waarde onder nul heeft maar toeneemt, en de laatste piek van de bull power hoger is dan voorheen (stijgend). Er wordt een shortpositie ingenomen als de waarde van de bull-power positief is maar daalt, en het recente dieptepunt van de bear-power lager is dan voorheen (dalend).
De helling van de EMA kan in beide gevallen ook worden gebruikt om de richting van de trend te bevestigen. Handelaren kunnen kijken naar de bull- en bear-signalen en vervolgens wachten tot de EMA in de verwachte richting begint te bewegen voordat ze een transactie ondernemen, of soms beweegt de EMA zich al in een bepaalde richting en dan geven de bull / bear power-indicatoren een het bevestigen van handelssignaal.
De methode van Dr. Elder gebruikt over het algemeen een 13-dagen exponentieel voortschrijdend gemiddelde (EMA) om de consensus van de marktwaarde te peilen. Dit kan worden gewijzigd op basis van persoonlijke voorkeur. Bull power meet het vermogen van kopers om prijzen boven de consensuswaarde te drijven, terwijl bear power het vermogen van verkopers meet om prijzen onder de consensuswaarde te drukken.
Bij de meeste kaartplatforms moeten drie vensters op één kaart worden geopend bij gebruik van de Elder-Ray-benadering.
- Venster één bevat een staaf- of kandelaardiagram met het exponentieel voortschrijdend gemiddelde van 13 perioden.
- Venster twee toont de Elder-Ray Bull Power-indicator.
- Venster drie toont de Elder-Ray Bear Power-indicator.
Het verschil tussen de Elder Ray Index en de Average Directional Index (ADX)
De Average Direction Index (ADX) is afgeleid van de Positive Direction Index (+ DI) en Negative Direction Index (-DI) die bullish en bearish bewegingen meten, vergelijkbaar met de bull en bear power indicatoren. Het belangrijkste verschil is dat + DI en -DI afgevlakte gemiddelden zijn gedeeld door het gemiddelde werkelijke bereik (ATR). Daarom, terwijl al deze indicatoren opwaartse en neerwaartse bewegingen meten, zijn de berekeningen behoorlijk verschillend en daarom zien ze er anders uit en geven ze verschillende handelssignalen op een grafiek.
De beperkingen van het gebruik van de Elder Ray Index
De Elder-Ray Index is vatbaar voor zweepzagen, omdat de vermogensindicatoren van de stier en de beer vaak boven en onder nul oscilleren.
De Elder-Ray-index is ook een achterblijvende indicator, aangezien deze is gebaseerd op historische prijsgegevens. Daarom kan het traag reageren op prijsveranderingen. Er kan bijvoorbeeld een verkoopsignaal optreden nadat de prijs al aanzienlijk is gedaald. Dit kan problematisch zijn als de indicator wordt gebruikt voor koop- en verkoopsignalen. Om dit probleem te verhelpen, stelt u stop-loss orders in op het moment van de transactie om het risico te helpen beheersen.
Gebruik de Elder-Ray Index idealiter niet afzonderlijk. Combineer het eerder met andere vormen van analyse, zoals handel in prijsacties, andere indicatoren of grafiekpatronen.