Fractioneel geschenk

Wat is een fractioneel geschenk

Een fractionele schenking houdt een geleidelijke schenking van een kunstwerk in om maximaal een belastingvoordeel te krijgen.  In de Verenigde Staten, waar in de jaren 2000 door veel vermogende particulieren gebruik werd gemaakt van fractioneel schenken, werd deze praktijk in wezen beëindigd toen de goedkeuring van de Pension Protection Act van 2006 veel van de voordelen teniet deed.2 Door  een fractionele gift kunnen schenkers over een aantal jaren een substantieel belastingvoordeel realiseren met behoud van het bezit van een kunstwerk. De fractionele schenkingsstructuur biedt de mogelijkheid dat het belastingvoordeel in waarde toeneemt naarmate de waarde van een geschonken kunstwerk stijgt. De sleutel tot deze berekening was het feit dat het belastingtarief voor vermogenswinst op gewaardeerde kunstwerken hoger is dan het tarief voor andere activa. Behalve het voordeel voor vermogende particulieren en kunstverzamelaars in de vorm van een belastingvoordeel en de mogelijkheid om hun kunstwerken te behouden, profiteerden musea van een aanzienlijke toestroom van geschonken kunstwerken.

Een fractioneel geschenk opsplitsen

Een aantal factoren droegen bij aan de populariteit van fractioneel schenken in de Verenigde Staten in de jaren 2000. Ze omvatten een stijging van de prijzen voor kunstwerken,  een belastingtarief van 28% op meerwaarden als dergelijke kunstwerken met winst worden verkocht,  terwijl het geldende belastingtarief op de verkoop van andere kapitaalgoederen, zoals aandelen en onroerend goed, bedroeg slechts 20% (tijdelijk verlaagd tot 15% in 2003).  Elke factor bracht vermogende individuen ertoe een grote hoeveelheid kunstwerken te schenken om een ​​aftrekpost voor de inkomstenbelasting te verkrijgen. Omdat sommige kunstwerken enorm waardevol en historisch significant waren, kozen sommige schenkers ervoor om een ​​deel van sommige werken te schenken om hun aftrekbare liefdadigheidsgift over vele jaren uit te breiden, terwijl de waarde van het geschonken werk in waarde bleef stijgen.

Fractionele gift in de praktijk

Met een fractionele schenking van 10% van een kunstwerk kan een museum het tot 36 dagen per jaar tentoonstellen (maar is dit niet vereist). De schenker mag dat jaar een aftrek van 10% van de getaxeerde waarde van het item innen. Elk jaar mag het museum het kunstwerk verhoudingsgewijs langere periodes tentoonstellen, hoewel het kunstwerk in werkelijkheid het huis van de schenker nooit zal verlaten vanwege de kosten, de logistieke last en het gevaar van het verplaatsen van waardevolle en soms kwetsbare kunstwerken. 

Fractionele schietgat gesloten

Sectie 1218 van de Pensioenbeschermingswet bracht verschillende wijzigingen aan die ingingen op wat velen als een fiscale  lacune beschouwden. Het vereiste bijvoorbeeld dat elke gift tien jaar na de eerste schenking of het overlijden van de schenker werd voltooid, anders zouden alle aftrekposten voor liefdadigheidsinstellingen worden teruggevorderd, samen met een boete van 10%. De regel vereiste ook dat de begiftigde het gedoneerde item in bezit nam en zou de waarde van elke liefdadigheidsaftrek op het moment dat het voor het eerst werd gedoneerd, bevriezen. Voorheen mocht de schenker de reële marktwaarde van elke schenking aftrekken.