Hoe technische indicatoren op beleggingsfondsen kunnen worden toegepast
De meeste beleggers beoordelen onderlinge fondsen op basis van de principes van fundamentele in plaats van technische analyse. Beleggingsfondsen zijn meestal langetermijninvesteringen die worden gekocht en aangehouden, en technische analyse is beter geschikt voor kortetermijnhandel.
Dat gezegd hebbende, moeten beleggers de waarde van enkele gemeenschappelijke technische indicatoren niet over het hoofd zien om handelsinzichten te bieden voor bijna elk type investering of financieel instrument, inclusief onderlinge fondsen. Hieronder staan vijf algemene technische indicatoren die kunnen worden toegepast op onderlinge fondsen.
Belangrijkste leerpunten
- Beleggingsfondsen worden meestal geëvalueerd met behulp van fundamentele analyse in plaats van technische analyse, die vaker wordt gebruikt voor kortetermijnhandel.
- Technische analyse kan echter een aanzienlijke hoeveelheid inzicht verschaffen in de meeste investeringen en financiële activa, inclusief onderlinge fondsen.
- Gemeenschappelijke technische indicatoren die kunnen helpen bij het evalueren van een beleggingsfonds als een goede of slechte investering, zijn onder meer trendlijnen, voortschrijdende gemiddelden, de relatieve sterkte-index (RSI), ondersteunings- en weerstandsniveaus en grafiekformaties.
1. Trendlijnen
De meeste technische analyse begint met trendlijnen, dit zijn lijnen die meerdere prijspunten met elkaar verbinden en zich uitstrekken tot in de toekomst om prijstrends en ondersteunings- / weerstandsgebieden te identificeren. Bekijk voor beleggingsfondsen een langetermijnprijsgrafiek om de trend te bepalen.
Een trendlijn kan worden uitgezet door een lijn te tekenen die in de loop van de tijd meerdere dieptepunten van een beleggingsfonds met elkaar verbindt. Het fonds heeft deze trendlijn in de loop van de jaren mogelijk meerdere keren getest. Als de fondsprijs overtuigend doorbreekt via een gevestigde, langetermijntrendlijn, is dit een bearish signaal. Een belegger in een dergelijk fonds zou moeten overwegen zijn fondsbelangen te verkopen als dit gebeurt .
Omgekeerd kan een uitbraak boven een goed gedefinieerde trendlijn een bullish signaal zijn, dat aangeeft dat de belegger in het fonds moet blijven.
2. Voortschrijdende gemiddelden
Voortschrijdende gemiddelden zijn gemiddelden van tijdreeksgegevens, zoals prijzen. Beleggers kunnen deze gebruiken om prijsontwikkelingen van een beleggingsfonds te identificeren. Een stijgend voortschrijdend gemiddelde suggereert dat het fonds in een opwaartse trend zit, terwijl een dalend voortschrijdend gemiddelde erop duidt dat het in een neerwaartse trend zit.
Een tweede belangrijke toepassing komt voort uit de cross-over van twee voortschrijdende gemiddelden, bijvoorbeeld een kortlopend 20-dagen voortschrijdend gemiddelde en een langetermijn 200-dagen voortschrijdend gemiddelde.
Als het voortschrijdend gemiddelde over 20 dagen boven het voortschrijdend gemiddelde van 200 dagen uitkomt, zou dit als een bullish signaal voor het beleggingsfonds worden beschouwd. Omgekeerd, als het voortschrijdend gemiddelde over 20 dagen onder het voortschrijdend gemiddelde van 200 dagen uitkomt, zou dit een bearish signaal zijn.
Het 200-dagen voortschrijdend gemiddelde wordt beschouwd als een belangrijke technische indicator, met pauzes boven of onder die als belangrijke handelssignalen worden beschouwd. Het is met name geschikt voor technische analyse van onderlinge fondsen vanwege het langetermijnkarakter ervan.
3. Relatieve sterkte-index (RSI)
De Relative Strength Index (RSI) is een momentumindicator die de omvang van recente winsten vergelijkt met recente verliezen om te beoordelen of het beleggingsfonds overbought of oversold is.
Een RSI van meer dan 70 zou suggereren dat het beleggingsfonds overgekocht is en dat de waarde ervan te duur is en klaar staat om zich terug te trekken. Een RSI onder de 30 duidt op een oververkochte staat die een bounce kan veroorzaken, wat de koopbeslissing van een waardebelegger kan versterken.
4. Steun en weerstand
Een ondersteuningsniveau wordt gevormd wanneer een beleggingsfonds naar een bepaald niveau handelt en vervolgens weer omhoog springt. Na verloop van tijd wordt dit niveau een gebied van sterke steun voor het onderlinge fonds. Omgekeerd ontstaat er een weerstandsgebied wanneer het fonds niet boven een bepaald prijsniveau kan breken.
Ondersteunings- en weerstandsniveaus markeren de richting van de markt en helpen bij het bepalen van entry- en exitpunten.
Hoe verder deze steun- en weerstandstests uit elkaar liggen, en hoe vaker het fonds naar beneden of naar het steun- of weerstandsniveau handelt, hoe formidabeler ze worden. Een onderbreking van de langetermijnsteun is erg bearish en kan duiden op een substantiële keerzijde voor het onderlinge fonds. Een beweging boven langetermijnweerstand is erg bullish en signaleert een aanzienlijk opwaarts potentieel.
5. Kaartformaties
Er zijn een aantal verschillende diagramtypen die worden gebruikt bij technische analyse, met als meest voorkomende lijndiagrammen en staafdiagrammen.
Gevorderde gebruikers geven misschien de voorkeur aan hoofd-en-schouderspatroon wordt bijvoorbeeld geïnterpreteerd als behoorlijk bearish voor het fonds, terwijl het omgekeerde hoofd-en-schouderspatroon wordt gezien als een bullish signaal.
Een kaartpatroon dat gemakkelijk te herkennen is en een hoge mate van betrouwbaarheid heeft, is de dubbele of driedubbele boven- of onderkant. Een dubbele bovenkant of driedubbele bovenkant wordt meestal gevormd na een lange periode en signaleert een op handen zijnde trendomkering; als een beleggingsfonds dat een hogere trend heeft doorgemaakt, deze formatie niet kan doorbreken, kan het naar beneden gaan. Omgekeerd kan een fonds dat een dubbele of driedubbele bodem heeft gevormd, klaar staan om hogerop te gaan.
Het komt neer op
Hoewel onderlinge fondsen zich niet gemakkelijk lenen voor technische analyse, kunnen beleggers enkele gemeenschappelijke technische indicatoren toepassen om bewegingen van onderlinge fondsen te voorspellen. Technische indicatoren zoals trendlijnen, voortschrijdende gemiddelden, RSI’s en grafiekformaties worden veel gebruikt bij de analyse van beleggingsfondsen, omdat ze betrouwbare signalen geven die gemakkelijk te interpreteren zijn.