In Specie
Wat zit er in soort?
De uitdrukking in specie beschrijft de overdracht van een actief in zijn huidige vorm in plaats van in het equivalente bedrag in contanten. Uitkeringen in specie worden meestal gedaan als contant geld niet direct beschikbaar is of als het gewoon praktischer is om het actief in plaats van contant geld over te dragen. Er zijn ook belastingvoordelen voor sommigen in soorttransacties.
Het overboeken van geld van de ene belastbare beleggingsrekening naar de andere dient in specie te gebeuren. Als een belegger de contante opbrengst ontvangt, hoe kort ook, treden vermogenswinstbelasting in werking.
In specie is een Latijnse uitdrukking en kan worden vertaald als “in zijn werkelijke vorm”.
Belangrijkste leerpunten
- In specie is de levering van een financieel actief in zijn huidige vorm in plaats van in een equivalent bedrag in contanten.
- Bij soorttransacties kan het gaan om fysieke activa of financiële activa.
- Fiscale implicaties kunnen de beslissing om in specie te gebruiken beïnvloeden.
In soort begrijpen
Bij soorttransacties kan het gaan om fysieke activa of financiële activa. Bedrijven of individuen kunnen het eigendom van land, uitrusting of inventaris in hun feitelijke vorm overdragen in plaats van contant te betalen. In sommige gevallen kunnen financiële activa, zoals aandelen, obligaties, warrants of andere effecten, worden uitgekeerd aan aandeelhouders in het kader van programma’s voor kapitaalteruggave.
Een bedrijf kan bijvoorbeeld aandelen in aandelen aan beleggers uitkeren als dividend wanneer er te weinig geld beschikbaar is. Deze specifieke vorm van in-speciedistributie wordt vaak gedaan in de vorm van fractionele aandelen. Een belegger die 100 aandelen bezit, kan bijvoorbeeld 0,5 of 50 aandelen ontvangen.
Fiscale overwegingen spelen ook een rol bij de beslissing om in specie te gebruiken. Over het algemeen worden belastingen geïnd op contante inkomsten en zijn ze alleen verschuldigd over gerealiseerde vermogenswinsten. Als een bedrijf een ander bedrijf koopt en betaalt met aandelen in plaats van met contanten, is de verkoper geen belasting verschuldigd over de winst totdat die aandelen zijn verkocht.
Voorbeeld uit de echte wereld van een overdracht in de soort
Individuele beleggers houden hun effecten doorgaans op effectenrekeningen of bij financiële adviseurs. De belegger kan besluiten de activa over te dragen aan een andere adviseur of het geld in een andere belegging te steken, zoals een trust of een individuele pensioenrekening (IRA). De belegger kan de activa liquideren om het geld te realiseren of de activa eenvoudig naar een andere rekening overboeken. Dit laatste is een overdracht in soort.
De in specie-optie vermijdt fiscale gevolgen. Het aannemen van contanten, hoe kort ook, zou de belegger verplicht hebben om vermogenswinstbelasting te betalen over elke waardestijging van de beleggingen.