Interbancaire rente
Wat is het interbancaire tarief?
De interbancaire rente is de rente die in rekening wordt gebracht op kortlopende leningen tussen Amerikaanse banken. Banken kunnen geld lenen van andere banken om ervoor te zorgen dat ze voldoende liquiditeit hebben voor hun onmiddellijke behoeften, of geld uitlenen wanneer ze overtollige liquide middelen bij de hand hebben. Het interbancaire leningsysteem is van korte duur, doorgaans van de ene op de andere dag, en zelden langer dan een week.
De term interbancaire rente verwijst ook naar het rentetarief dat in rekening wordt gebracht wanneer banken groothandelstransacties in vreemde valuta uitvoeren met banken in andere landen.
- De interbancaire rente, ook wel de Federal Funds-rente genoemd, is de rente die in rekening wordt gebracht op kortlopende leningen tussen financiële instellingen.
- De term “interbancaire koers” kan ook verwijzen naar de wisselkoersen die banken betalen wanneer ze valuta’s verhandelen met andere banken.
- In beide gevallen zijn dit de laagste tarieven die op een bepaald moment te vinden zijn en zijn voorbehouden aan de grote bankinstellingen.
Hoe de interbancaire rente werkt
Banken zijn verplicht door federale toezichthouders om voldoende contanten in reserve te houden om dagelijkse opnames van hun klanten mogelijk te maken. Deze liquiditeitsbehoeften worden over het algemeen beheerd door te lenen om een eventueel tekort te dekken en door leningen te verstrekken om een bescheiden rente op een eventueel overschot te verdienen.
De rentevoet die op het geld van de banken wordt verdiend, is gebaseerd op de huidige federale fondsenrente. Dit wordt bepaald door de Federal Reserve in de VS en wordt ook wel de interbancaire rente of de daggeldrente genoemd.
De Federal Funds-rente is een hulpmiddel dat de Federal Reserve gebruikt om het totale bedrag aan contanten in het systeem te verhogen of te verlagen. Een lage rente moedigt banken aan om vrij te lenen, terwijl een hogere rente dergelijke activiteiten ontmoedigt. De Federal Reserve gaf tijdens haar bijeenkomst in maart 2019 te kennen van plan te zijn om de federal funds rate tot 2021 op 2,5% te houden. Dat is uiteraard onderhevig aan onverwachte veranderingen in de wereldwijde economische vooruitzichten.
In de economische crisis van 2008 die de start van de grote recessie veroorzaakte, verlaagde de raad van bestuur het streefcijfer van het tarief tot tussen 0% en 0,25% en hield het daar zeven jaar aan om investeringen en leningen aan te moedigen. Een reeks bescheiden verhogingen duwde de doelstelling in december 2018 naar een bandbreedte van 2,25% tot 2,5%. Als reactie op de economische gevolgen van de COVID-19-pandemie verlaagde de Fed de rente opnieuw tot bijna nul procent.
Dit betekent niet dat een consument direct kan profiteren van bijna nultarieven. Het interbancaire tarief is alleen beschikbaar voor de grootste en meest kredietwaardige financiële instellingen. Alle rentetarieven voor het lenen of sparen van geld zijn echter gebaseerd op het tarief van dat belangrijke federale fonds, dus een tarief voor een hypotheek of een creditcard wordt gebaseerd op het federale fondsstarief plus een premie.
Een consument krijgt nooit de interbancaire rente op een lening. Het laagste tarief is alleen beschikbaar voor de grootste en meest kredietwaardige financiële instellingen.
De interbancaire koers in deviezen
De alternatieve definitie van interbancaire rente is relevant voor de interbancaire markt, de wereldwijde markt die door financiële instellingen wordt gebruikt om vreemde valuta te kopen en verkopen. In dit geval is de interbancaire koers of interbancaire wisselkoers de huidige waarde van een valuta in vergelijking met elke andere valuta. De koersen fluctueren constant in fracties wanneer de markt open is.
De markt wordt gedomineerd door enkele grote multinationale banken, geleid door Citibank, Deutsche Bank, HSBC en JP Morgan Chase. Het grootste deel van deze handel wordt door de banken gedaan om hun eigen wisselkoers- en renterisico’s te beheren, hoewel ze ook handelen namens enkele grote institutionele klanten.
De interbancaire koers is wat u ziet wanneer u twee valuta’s in een online valutacalculator vergelijkt. Net als bij de interbancaire rente, zullen consumenten bij het wisselen van geld niet de interbancaire wisselkoers krijgen. Ze krijgen het interbancaire tarief, plus een premie die de winst vertegenwoordigt van het bedrijf dat het geld wisselt.