Private Banking versus vermogensbeheer: wat is het verschil?
Private Banking vs. vermogensbeheer: een overzicht
Private banking en vermogensbeheer zijn termen die elkaar overlappen. De financiële diensten die via private banking en via vermogensbeheer worden aangeboden, lopen echter licht uiteen.
Vermogensbeheer is een bredere categorie die betrekking heeft op de optimalisatie van de portefeuille van een klant, rekening houdend met hun afkeer van of comfort met risico’s, en het beleggen van financiële activa in overeenstemming met hun plannen en doelen. Vermogensbeheer kan worden toegepast op een portefeuille van elke omvang, maar zoals de naam al aangeeft, is het gericht op de welgestelden.
Private banking, in vergelijking, verwijst doorgaans naar een envelopoplossing voor vermogende particulieren (HNWI’s) waarbij een openbare of particuliere financiële instelling personeelsleden in dienst heeft om vermogende klanten gepersonaliseerde zorg en beheer van hun financiën te bieden.
Belangrijkste leerpunten
- Private banking omvat het verlenen van diensten op het gebied van financieel beheer aan HNWI’s.
- Private banking biedt investeringsgerelateerd advies en streeft ernaar om de volledige financiële situatie van elke klant aan te pakken.
- Vermogensbeheer omvat doorgaans het adviseren en uitvoeren van beleggingen voor vermogende klanten.
Prive bankieren
Wat is private banking precies? In het algemeen zijn bij private banking financiële instellingen betrokken die financiële managementdiensten verlenen aan HNWI’s. In sommige gevallen kan een persoon deze diensten mogelijk verkrijgen met activa van minder dan $ 100.000, maar de meeste private banken (of private bank-divisies) stellen een benchmark van ten minste zes cijfers. Private banking is meestal exclusief en is voorbehouden aan klanten met aanzienlijke bedragen aan contanten en andere activa die op rekeningen moeten worden gestort en geïnvesteerd.
Private banking biedt investeringsgerelateerd advies en streeft ernaar om de volledige financiële situatie van elke klant aan te pakken. Private banking-diensten helpen klanten doorgaans bij het beschermen en onderhouden van hun activa. Werknemers die zijn aangewezen om elke klant te helpen, werken om geïndividualiseerde financieringsoplossingen te bieden. Deze werknemers helpen klanten ook bij het plannen en sparen voor hun pensioen en structureren plannen om het opgebouwde vermogen door te geven aan familieleden of andere aangegeven begunstigden.
Er zijn consumentenbanken van elke omvang met divisies voor private banking. Deze divisies bieden HNWI’s aanzienlijke voordelen om ze als klant te krijgen.
Voordelen van Private Banking
- Private banking-klanten met grote rekeningen ontvangen over het algemeen benijdenswaardige tarieven en conciërge-achtige service, waardoor ze onmiddellijk toegang hebben tot de werknemers die met hun rekeningen werken.
- Private banking-klanten hoeven nooit in de rij te wachten of een balie te gebruiken voor diensten.
- Een private banking-klant kan contact opnemen met de hoofdadviseur die met zijn rekening werkt en zo ongeveer elke transactie voltooien, van het incasseren van een cheque tot het verplaatsen van grote sommen geld van de ene rekening naar de andere.
Deze voordelen maken allemaal deel uit van het plan van de bankinstelling om financieel te profiteren. Banken streven naar vermogende klanten omdat hun bedrijf aanzienlijke bedragen aan winst voor de bank genereert, terugkerende klanten garandeert en nieuwe klanten binnenhaalt.
Private Banking-klanten nastreven
Private banking-klanten, met name de ultra-rijken, bespreken de gespecialiseerde en elitaire behandeling die ze krijgen met andere vermogende individuen. Dit zijn nieuwe potentiële klanten. Vaak worden deze nieuwe potentiële klanten door huidige klanten bij private banking-divisies genoemd. De divisies sturen vervolgens uitnodigingen naar potentiële klanten en verwerven vaak hun rekeningen via dergelijke uitnodigingen.
Private banking-divisies vinden ook nieuwe klanten door de normale kredietverlening af te ronden. De banken hebben toegang tot belastingaangiften en aanvullende persoonlijke documenten en kunnen via deze informatie andere potentiële klanten ontdekken. Er worden ook uitnodigingen naar deze personen gestuurd en vaak krijgen private banking-divisies hierdoor klantenkring.
Banken trekken een grens als het gaat om individuen die worden nagestreefd en gecontacteerd om potentiële klanten te worden en deze lijn rust op verschillende plaatsen voor verschillende instellingen. De welvarende markt is het belangrijkste doelwit, dat wil zeggen individuen met een belegbaar vermogen van meer dan $ 250.000. Sommige banken leggen een veel hogere lat, en richten zich alleen op die individuen met een minimumbedrag aan belegd vermogen in de miljoenen.
Klanten die gebruikmaken van private banking-diensten, betalen voor de gespecialiseerde behandeling die ze krijgen. De bank die vermogende klanten gebruiken, heeft een garantie van een grote pool van geld, in de vorm van de aanzienlijke saldi van de lopende rekening van de klanten, om uit te lenen en te gebruiken. De bank verdient ook geld aan de hogere rentelasten op een grotere hypotheek en aan zakelijke leningen die zijn afgesloten door rijke klanten.
Activa onder beheer en HNWI’s
De echte geldmaker voor deze banken is echter het percentage dat wordt verdiend op beheerd vermogen (AUM), dat over het algemeen vrij groot is bij HNWI’s. Zelfs een heel klein percentage in rekening brengen voor diensten waarmee grote sommen geld gemoeid zijn, levert de bank aanzienlijke inkomsten op.
Een gespecialiseerde behandeling door private banking-divisies kan sommige nadelen echter niet volledig verhullen. De omloopsnelheid bij banken is doorgaans hoog. Het kan zijn dat een klant een relatie heeft opgebouwd met een medewerker die zijn account beheert en de volgende maand is die medewerker weg en wordt hij vervangen door iemand die de klant waarschijnlijk niet kent. De ervaring van de klant met de nieuwe medewerker is misschien wel of niet wat hij zoekt, en veel private banking-divisies verliezen hierdoor klanten.
In het algemeen kan private banking zich uitstrekken tot vermogensbeheer, maar vermogensbeheermaatschappijen kunnen klanten geen facilitaire diensten voor private banking bieden.
Deze divisies bieden misschien veel diensten, maar ze zijn misschien niet allemaal de baas. Banken zijn niet overal deskundig, dus het niveau van deskundigheid dat de cliënt krijgt, is waarschijnlijk lager dan wanneer hij een specialist op een bepaald gebied had ingeschakeld. Ten slotte worden private bankers betaald door de bank, dus hun primaire loyaliteit is aan hun werkgever en niet aan hun klanten.
Vermogensbeheer
Bij particulier vermogensbeheer gaat het doorgaans om het adviseren en uitvoeren van beleggingen voor vermogende klanten. Bedrijven die gespecialiseerd zijn in deze praktijken zijn de belangrijkste bronnen voor klanten die willen beleggen in een verscheidenheid aan fondsen en aandelen. Vermogensbeheeradviseurs helpen ook bij financiële planning, beheren klantenportefeuilles en voeren een verscheidenheid aan andere financiële diensten uit met betrekking tot de particuliere financieringskeuzes van een klant.
Particuliere vermogensbeheerdiensten worden geleverd door grotere financiële instellingen, zoals Goldman Sachs, maar ze kunnen ook worden geleverd door onafhankelijke financiële adviseurs of portefeuillebeheerders met meerdere licenties om meerdere diensten aan te bieden en die zich richten op vermogende klanten.
Wat een vermogensbeheeradviseur wel en niet kan
Een vermogensbeheeradviseur gaat één-op-één met elke klant zitten en bespreekt doelen, comfortniveaus met risico’s en eventuele andere bepalingen of beperkingen die de klant kan hebben met betrekking tot de belegging van zijn activa. De vermogensbeheeradviseur stelt vervolgens een beleggingsstrategie op waarin alle informatie van de klant is verwerkt om de klant te helpen zijn doelen te bereiken. De adviseur blijft het geld van de klant beheren en maakt gebruik van beleggingsproducten die overeenkomen met de voorwaarden van de klant.
Vermogensbeheeradviseurs kunnen klanten niet altijd dezelfde gespecialiseerde en conciërge-achtige diensten bieden als private banking. In de meeste gevallen brengen deze financiële adviseurs echter veel tijd door met klanten. Deze adviseurs kunnen ook geen bankrekeningen openen voor klanten, maar ze kunnen hen wel helpen bij het bepalen van het juiste soort rekeningen om te openen bij de bank naar keuze van de klant.
Het komt neer op
Het belangrijkste verschil tussen private banking en vermogensbeheer is dat private banking niet altijd met beleggen te maken heeft. Het personeel van de private bank kan klanten advies geven over bepaalde investeringsopties, maar niet alle banken zullen betrokken zijn bij het daadwerkelijke proces van het beleggen van activa voor hun klanten. De meeste klanten die gebruikmaken van private banking-diensten, openen een of andere depositorekening.
Vermogensbeheermedewerkers, waaronder financiële adviseurs, geven advies aan klanten om hen te helpen hun financiële positie te verbeteren en helpen klanten bij het beleggen van activa met als doel een hoog rendement te genereren.