SEC-formulier N-PX
Wat is SEC-formulier N-PX?
Het SEC-formulier N-PX moet worden ingevuld door onderlinge fondsen en andere geregistreerde beheermaatschappijen om procedures voor stemmen bij volmacht bekend te maken. Dit beschrijft voor beleggers hoe fondsen stemvolmachten hebben met betrekking tot verschillende effecten die ze aanhouden. Het formulier wordt elk jaar ingediend bij de Securities and Exchange Commission (SEC) voor de periode van 12 maanden die eindigt op 30 juni.
De SEC vereist fondsen om het formulier N-PX uiterlijk op 31 augustus van elk jaar in te dienen. Aangezien deze informatie beschikbaar is voor het publiek, kunnen beleggers informatie over stemmen bij volmacht voor een beleggingsfonds vinden in de eigen EDGAR-database van de SEC . Hier vindt u ook het halfjaar- en jaarverslag van een beleggingsfonds aan aandeelhouders, een registratieverklaring en andere SEC-deponeringen.
Belangrijkste leerpunten
- SEC-formulier N-PX wordt door fondsmaatschappijen gebruikt om stemmen bij volmacht en procedures bekend te maken.
- Stemmen bij volmacht stellen fondshouders in staat hun stem op aandeelhoudersvergaderingen toe te wijzen aan een aangewezen vertegenwoordiger van dat fonds die op de vergadering zal verschijnen.
- Formulier N-PX stelt bestaande en potentiële fondshouders in staat om publiekelijk meer te weten te komen over de stemregels en benoemingen van een fonds.
SEC-formulier N-PX uitgelegd
De deponeringsvereisten van het SEC Form N-PX vallen onder sectie 30 van de Investment Company Act van 1940 en secties 13 en 15 (d) van de Securities Exchange Act van 1934, die van beleggingsmaatschappijen en trusts vereisen dat zij halfjaarlijkse en jaarverslagen indienen bij de SEC en aandeelhouders.
Individuen moeten altijd toegang hebben tot het stemformulier van een geregistreerde investeringsmaatschappij door ofwel toegang te krijgen tot de informatie of deze rechtstreeks op te vragen bij het bedrijf of via de website van de SEC. Veel bedrijven stellen de informatie online beschikbaar onder “Investor Relations” of door een gratis nummer te verstrekken aan mensen die een exemplaar per post willen aanvragen.
Volgens de federale wetgeving zijn bedrijven verplicht om hun stemgedrag bij volmacht gratis binnen drie dagen na ontvangst van een verzoek te verstrekken. Beleggers kunnen via het jaar- of halfjaarverslag aan de aandeelhouder en een verklaring met aanvullende informatie te weten komen hoe een beleggingsfonds zijn stemgedrag bij volmacht verstrekt.
Informatie bekendgemaakt in SEC-formulier N-PX
Een beleggingsfonds moet specifieke informatie vermelden op het SEC-formulier N-PX voor aangelegenheden die verband houden met effecten die in het fonds worden aangehouden. Dat gebeurt alleen tijdens aandeelhoudersvergaderingen en wanneer het fonds stemgerechtigd is. Een deel van de informatie op het formulier N-PX omvat de naam van de emittent van het effectenportefeuille, het beurstickersymbool, het nummer van de commissie voor uniforme beveiligingsidentificatieprocedures (CUSIP), de datum van de aandeelhoudersvergadering en een kort overzicht van de problemen. voor een stemming, naast andere materiële informatie. Nog belangrijker is dat fondsen die beleggen in stemrechtverlenende effecten, de uitkomst van de stemming moeten bekendmaken. Het fonds kan tegen het voorstel stemmen, zich van stemming onthouden, zich onthouden voor de verkiezing van bestuurders, en voor of tegen het management kiezen.