Sectie 1202
Wat is sectie 1202?
Sectie 1202, ook wel de Small Business Stock Gains Exclusion genoemd, is een deel van de Internal Revenue Code (IRC) waarmee meerwaarden uit geselecteerde aandelen van kleine bedrijven kunnen worden uitgesloten van federale belasting. Sectie 1202 van de IRS-code is alleen van toepassing op gekwalificeerde aandelen van kleine bedrijven die zijn verworven na 27 september 2010 en die langer dan vijf jaar worden aangehouden.
Belangrijkste leerpunten
- Krachtens sectie 1202 zijn vermogenswinsten uit geselecteerde aandelen van kleine bedrijven uitgesloten van federale belasting.
- Het stimuleert niet-vennootschapsbelastingbetalers om in kleine bedrijven te investeren.
- Niet alle aandelen van kleine bedrijven komen echter in aanmerking.
- Het bedrag van de winst dat is uitgesloten op grond van artikel 1202 is beperkt tot een maximum van $ 10 miljoen of 10 keer de aangepaste basis van de aandelen.
Sectie 1202 begrijpen
De Protecting Americans from Tax Hikes (PATH) Act van 2015 werd aangenomen door het Congres en ondertekend door president Barack Obama. De PATH Act verlengt enkele vervallen belastingbepalingen voor een paar jaar en breidt sommige belastingvoordelen permanent uit. Een belastingvoordeel dat door de regering-Obama permanent is gemaakt, is de uitsluiting van kapitaalwinsten op aandelen van kleine bedrijven in sectie 1202 van de Internal Revenue Code.
Sectie 1202 stimuleert niet-vennootschapsbelastingbetalers om in kleine bedrijven te investeren. De vrijstelling van vermogenswinst van de federale inkomstenbelasting op de verkoop van aandelen van kleine bedrijven is het onderliggende doel van deze IRC-sectie. Een aandeel van een klein bedrijf dat ten minste vijf jaar wordt aangehouden voordat het wordt verkocht, zal een deel of alle gerealiseerde winsten hebben uitgesloten van federale belasting.
Speciale overwegingen
Vóór 18 februari 2009 sloot deze bepaling van artikel 1202 50% van de vermogenswinst uit bruto-inkomen uit. Om de sector van kleine bedrijven te stimuleren, verhoogde de American Recovery and Reinvestment Act het uitsluitingspercentage van 50% naar 75% voor aandelen die zijn gekocht tussen 18 februari 2009 en 27 september 2010. Voor aandelen van kleine bedrijven die in aanmerking komen voor de 50 % of 75% uitsluiting, wordt een deel van de uitgesloten winst belast als een preferent item dat een extra belasting van 7% oplevert, genaamd alternatieve minimumbelasting (AMT). AMT wordt meestal opgelegd aan personen of beleggers die belastingvrijstellingen hebben waardoor ze de betaalde inkomstenbelasting kunnen verlagen.
De laatste wijziging van Sectie 1202 voorziet in een uitsluiting van 100% van enige vermogenswinst als de verwerving van de aandelen van kleine bedrijven na 27 september 2010 plaatsvond. Ook is de behandeling van geen enkel deel van de uitgesloten winst een preferent item voor AMT-doeleinden. De vermogenswinsten die op grond van deze sectie zijn vrijgesteld van belasting, zijn ook vrijgesteld van de 3,8% belasting op het netto beleggingsinkomen (NII) die op de meeste beleggingsinkomsten wordt toegepast.
Het bedrag aan winst dat elke belegger kan uitsluiten op grond van Sectie 1202 is beperkt tot een maximum van $ 10 miljoen of 10 keer de aangepaste basis van de aandelen. Het belastbare deel van een winst uit de verkoop van een aandeel van een klein bedrijf heeft een aanslag tegen het maximale belastingtarief van 28%.
Vereisten van sectie 1202
Niet alle aandelen van kleine bedrijven komen in aanmerking voor belastingvoordelen onder de IRC. De Code definieert een aandeel van een klein bedrijf als gekwalificeerd indien:
- Het is uitgegeven door een binnenlandse C-corporatie anders dan een hotel, restaurant, financiële instelling, onroerendgoedbedrijf, boerderij, mijnbouwbedrijf of zaken met betrekking tot wetgeving, techniek of architectuur
- Het werd oorspronkelijk uitgegeven na 10 augustus 1993 in ruil voor geld, eigendommen zonder aandelen, of als compensatie voor een bewezen dienst
- Op de uitgiftedatum en direct daarna had de uitgevende onderneming $ 50 miljoen of minder aan activa
- Het gebruik van ten minste 80% van de activa van de onderneming is voor de actieve bedrijfsvoering van een of meer gekwalificeerde bedrijven
- De uitgevende vennootschap koopt geen aandelen van de belastingbetaler gedurende een periode van vier jaar die twee jaar vóór de uitgiftedatum begint
- De uitgevende vennootschap lost haar aandelen niet significant af binnen een periode van twee jaar die een jaar vóór de uitgiftedatum begint. Een aanzienlijke aflossing van aandelen is het aflossen van een totale waarde van aandelen die meer dan 5% van de totale waarde van de aandelen van het bedrijf bedragen
Staatsbelastingen die voldoen aan de federale belasting, sluiten ook vermogenswinsten van aandelen van kleine bedrijven uit. Aangezien niet alle staten correleren met federale belastingrichtlijnen, moeten belastingbetalers advies inwinnen bij hun accountants over hoe hun staten omgaan met gerealiseerde winsten uit de verkoop van gekwalificeerde aandelen van kleine bedrijven.
Voorbeeld van artikel 1202
Beschouw een belastingbetaler die alleenstaand is en $ 410.000 aan gewoon belastbaar inkomen heeft. Dit inkomen plaatst hen in de hoogste belastingschijf. Ze verkopen gekwalificeerde aandelen van kleine bedrijven die op 30 september 2010 zijn verworven en hebben een gerealiseerde winst van $ 50.000. De belastingbetaler mag 100% van hun vermogenswinst uitsluiten, wat betekent dat de federale belasting over de winst $ 0 is.
Stel dat de belastingbetaler de aandelen op 10 februari 2009 heeft gekocht en deze na vijf jaar verkoopt voor een winst van $ 50.000. De federale belasting over vermogenswinst zou 28% x (50% x 50.000) = $ 7.000 bedragen.