Beveiligde notitie
Wat is een beveiligde notitie?
Een gedekte nota is een soort lening of bedrijfsobligatie die wordt gedekt door de activa van de lener als een vorm van onderpand. Als een lener in gebreke blijft met een gewaarborgde notitie, kunnen de activa die als onderpand zijn verpand, worden verkocht om de notitie terug te betalen. Terwijl gedekte bankbiljetten vaak worden gebruikt om kapitaal aan te trekken door bedrijven, zullen personen die een hypotheek krijgen die door hun huis wordt gedekt, partij zijn bij een gewaarborgde bankbiljet.
Een gedekte obligatie kan in contrast staan met ongedekte obligaties die geen dergelijk onderpand hebben.
Belangrijkste leerpunten
- Een gedekte nota is een vorm van een lening of bedrijfsschuld die wordt gedekt door activa als onderpand dat eraan is verbonden.
- Omdat het met onderpand is gedekt, is het een minder risicovol vooruitzicht voor een belegger dan een ongedekt biljet, en heeft het op zijn beurt een lagere rente.
- Het niet terugbetalen kan resulteren in een wanbetaling die leidt tot een gedwongen liquidatie van activa die de nota ondersteunen.
- Bedrijven verkopen vaak beveiligde bankbiljetten via onderhandse plaatsingen om schuldkapitaal aan te trekken voor aankopen, terugkoop van eigen aandelen en groeimogelijkheden voor bedrijven.
Inzicht in beveiligde notities
Bedrijven zullen gewoonlijk obligaties op middellange termijn uitgeven, ook wel notes genoemd, om schuldkapitaal aan te trekken. Met een ongedekte nota verpandt de lener geen activa als onderpand, dus moet hij de uitleners een hogere rente betalen om hen te compenseren voor het verhoogde risico.
Aan de andere kant worden gedekte bankbiljetten gedekt door onderpand, waardoor de geldschieter meer zekerheid heeft over het rendement op het geleende bedrag en de rente. De aard van het onderpand zal variëren, afhankelijk van het soort leningarrangement. Voorbeelden van onderpand dat in pand kan worden gegeven, zijn onder meer onroerend goed, voertuigen, uitrusting, vorderingen, investeringen, maar ook persoonlijke voorwerpen zoals sieraden, kunstwerken, enz.
De beveiligde functie die is gekoppeld aan beveiligde bankbiljetten, verlaagt het risico dat gepaard gaat met beveiligde bankbiljetten, dus kredietverstrekkers verdienen een lagere rente dan ze zouden verdienen met risicovollere problemen zoals ongedekte bankbiljetten. In het geval van een bedrijf liquidatie, zijn bevoorrechte schuldeisers eerst betaald, soms gedeeltelijk door de terugkeer van het pand. Aangezien concurrente schuldeisers geen onderpand of zekerheid hebben over de activa van de onderneming, worden zij in geval van liquidatie gerangschikt achter schuldeisers met zekerheidstelling.
Hoe beveiligde notities werken
Een gewaarborgde notitie wordt gegarandeerd door een belang in een actief dat ten minste het bedrag van de notitie waard is. Als u een hypotheek of een autolening heeft, bent u de lener in een gewaarborgde nota. Bij een hypotheek heeft u een gewaarborgde nota met uw woning in onderpand. Een hypothecaire lening is een lening die gedekt is door onroerend goed door middel van een hypotheekbrief die dient als bewijs dat de lening bestaat.
Gedurende de periode dat de hypotheeknotahouders maandelijks afbetalen op de hypotheek, houdt de geldverstrekker een belang in dat onroerend goed aan. Zodra de nota volledig is betaald, doet de geldschieter afstand van alle vorderingen op het onroerend goed en is de lener volledig eigenaar van het onroerend goed zonder enige vorm van vordering op het onroerend goed. Als een schuldenaar geen hypotheekbetalingen verricht, kan de geldschieter ervoor kiezen zijn rechten uit te oefenen om beslag te leggen op en beslag te leggen op het onroerend goed dat als onderpand is verpand.
Bij een autolening wordt het voertuig dat met het geleende geld is gekocht als onderpand gebruikt. Dit betekent dat de kredietgever het voertuig van de schuldenaar kan terugnemen als de kredietnemer stopt met het betalen van de lening.
Andere Overwegingen
Een gewaarborgde nota zal ook de voorwaarden van een leningsovereenkomst specificeren, inclusief de rentevoet, meestal een vast tarief, voor de duur van de lening. De vaste rentetarieven op een gewaarborgde nota betekenen dat dezelfde rentevoet wordt toegepast op het uitstaande saldo van de lening vanaf de begindatum tot de vervaldatum wanneer de lening volledig wordt afgewikkeld.
In het bedrijfsleven kan een gewaarborgde nota worden uitgegeven door een financiële dienstverlener die particuliere schuld- en aandelenfinanciering verstrekt aan een bedrijf dat financiering nodig heeft om te groeien of zijn activiteiten te ondersteunen. Als het bedrijf er niet in slaagt om overtollige cashflow uit zijn bedrijf te genereren, neemt de geldschieter de activa die het bedrijf heeft beloofd om de lening te beveiligen, waaronder mogelijk onroerend goed en apparatuur.