Stochastische oscillator

Wat is een stochastische oscillator?

Een stochastische oscillator is een momentumindicator die een bepaalde slotkoers van een effect vergelijkt met een reeks prijzen gedurende een bepaalde periode. De gevoeligheid van de oscillator voor marktbewegingen kan worden verminderd door die tijdsperiode aan te passen of door een voortschrijdend gemiddelde van het resultaat te nemen. Het wordt gebruikt om overbought en oversold handelssignalen te genereren, gebruikmakend van een 0-100 begrensd waardenbereik.

De formule voor de stochastische oscillator is

Met name wordt% K soms de snelle stochastische indicator genoemd. De “langzame” stochastische indicator wordt genomen als% D = voortschrijdend gemiddelde over 3 perioden van% K.

De algemene theorie die als basis voor deze indicator dient, is dat in een markt die naar boven neigt, de prijzen dichtbij het hoogtepunt zullen sluiten en in een markt die naar beneden neigt, de prijzen dichtbij het dieptepunt zullen sluiten. Transactiesignalen worden gegenereerd wanneer de% K een voortschrijdend gemiddelde van drie perioden doorkruist, dat de% D wordt genoemd.

Het verschil tussen de langzame en snelle stochastische oscillator is dat de langzame% K een% K vertragingsperiode van 3 bevat die de interne afvlakking van% K regelt. Het instellen van de afvlakkingsperiode op 1 komt overeen met het plotten van de snelle stochastische oscillator.

Wat zegt de stochastische oscillator u?

De stochastische oscillator is bereikgebonden, wat betekent dat hij altijd tussen 0 en 100 ligt. Dit maakt het een nuttige indicator van overbought en oversold condities. Traditioneel worden metingen boven de 80 beschouwd in het overboughtbereik en worden metingen onder de 20 als oververkocht beschouwd. Deze duiden echter niet altijd op een op handen zijnde ommekeer; zeer sterke trends kunnen gedurende een langere periode overbought of oversold condities in stand houden. In plaats daarvan zouden traders naar veranderingen in de stochastische oscillator moeten kijken voor aanwijzingen over toekomstige trendverschuivingen.

Stochastische oscillatorkaarten bestaan ​​over het algemeen uit twee lijnen: een die de werkelijke waarde van de oscillator voor elke sessie weergeeft en een die het driedaagse eenvoudige voortschrijdend gemiddelde weergeeft. Omdat men denkt dat de prijs het momentum volgt , wordt het snijpunt van deze twee lijnen beschouwd als een signaal dat er een omkering in de maak kan zijn, aangezien het duidt op een grote verschuiving in het momentum van dag tot dag.

Divergentie tussen de stochastische oscillator en trendmatige prijsactie wordt ook gezien als een belangrijk omkeringssignaal. Als een bearish trend bijvoorbeeld een nieuw lager dieptepunt bereikt, maar de oscillator een hoger dieptepunt afdrukt, kan dit een indicator zijn dat beren hun momentum uitputten en dat er een bullish reversal aan het ontstaan ​​is.

Een korte geschiedenis

De stochastische oscillator werd eind jaren vijftig ontwikkeld door George Lane. Zoals ontworpen door Lane, geeft de stochastische oscillator de locatie weer van de slotkoers van een aandeel in relatie tot het hoge en lage bereik van de prijs van een aandeel over een bepaalde periode, doorgaans een periode van 14 dagen. Lane heeft in de loop van talloze interviews gezegd dat de stochastische oscillator de prijs of het volume of iets dergelijks niet volgt. Hij geeft aan dat de oscillator de snelheid of het momentum van de prijs volgt.

Lane laat in interviews ook zien dat in de regel het momentum of de snelheid van de prijs van een aandeel verandert voordat de prijs zelf verandert.  Op deze manier kan de stochastische oscillator worden gebruikt om omkeringen te voorspellen wanneer de indicator bullish of bearish divergenties laat zien. Dit signaal is het eerste, en misschien wel het belangrijkste, handelssignaal Lane dat is geïdentificeerd.

Voorbeeld van het gebruik van de stochastische oscillator

De stochastische oscillator is bij de meeste kaarttools inbegrepen en kan gemakkelijk in de praktijk worden gebruikt. De standaard gebruikte periode is 14 dagen, maar deze kan worden aangepast om aan specifieke analytische behoeften te voldoen. De stochastische oscillator wordt berekend door de laagste waarde voor de periode af te trekken van de huidige slotkoers, te delen door het totale bereik voor de periode en te vermenigvuldigen met 100. Als hypothetisch voorbeeld: als de hoogste waarde in 14 dagen $ 150 is, is de laagste prijs $ 125 en de huidige afsluiting is $ 145, dan is de waarde voor de huidige sessie: (145-125) / (150 – 125) * 100 of 80.

Door de huidige prijs te vergelijken met het bereik in de loop van de tijd, weerspiegelt de stochastische oscillator de consistentie waarmee de prijs sluit in de buurt van zijn recente hoogte of dieptepunt. Een lezing van 80 zou erop wijzen dat het actief op het punt staat te worden overgekocht.

Het verschil tussen de relatieve sterkte-index (RSI) en de stochastische oscillator

De  relatieve sterkte-index (RSI)  en stochastische oscillator zijn beide prijsmomentumoscillatoren die veel worden gebruikt in technische analyse. Hoewel ze vaak samen worden gebruikt, hebben ze elk verschillende onderliggende theorieën en methoden. De stochastische oscillator is gebaseerd op de veronderstelling dat de slotkoersen in dezelfde richting sluiten als de huidige trend.

Ondertussen volgt de RSI overbought- en  oversold  niveaus door de snelheid van prijsbewegingen te meten. Met andere woorden, de RSI is ontworpen om de snelheid van prijsbewegingen te meten, terwijl de stochastische oscillatorformule het beste werkt in consistente handelsbereiken.

Over het algemeen is de RSI nuttiger tijdens trending markten, en stochastics meer in zijwaartse of  schokkerige markten.

Beperkingen van de stochastische oscillator

De belangrijkste beperking van de stochastische oscillator is dat het bekend is dat het valse signalen produceert. Dit is wanneer een handelssignaal wordt gegenereerd door de indicator, maar de prijs volgt niet echt, wat kan eindigen als een verliezende transactie. Tijdens volatiele marktomstandigheden kan dit vrij regelmatig voorkomen. Een manier om hierbij te helpen, is door de prijsontwikkeling als filter te nemen, waarbij signalen alleen worden opgevangen als ze in dezelfde richting gaan als de trend.