25 juni 2021 1:52
Om consequent geld te verdienen op de markten, moeten handelaren leren hoe ze een onderliggende trend kunnen identificeren en er dienovereenkomstig omheen kunnen handelen. Veelvoorkomende clichés zijn: “handel met de trend”, “vecht niet tegen de tape” en “de trend is je vriend”. Maar hoe lang duurt een trend? Wanneer moet u in of uit een transactie stappen? Wat houdt het precies in om een kortetermijnhandelaar te zijn? Hier gaan we dieper in op het verhandelen van tijdsbestekken.
Belangrijkste leerpunten
- Een tijdsbestek verwijst naar de hoeveelheid tijd die een trend aanhoudt in een markt, die kan worden geïdentificeerd en gebruikt door handelaren.
- Primaire of onmiddellijke tijdsbestekken zijn momenteel vatbaar voor actie en zijn van belang voor daghandelaren en hoogfrequente handel.
- Er zouden echter ook andere tijdframes op uw radar moeten staan die een patroon kunnen bevestigen of weerleggen, of gelijktijdige of tegenstrijdige trends kunnen aangeven die plaatsvinden.
- Deze tijdsbestekken kunnen variëren van minuten of uren tot dagen of weken, of zelfs langer.
Tijdsspanne
Trends kunnen worden geclassificeerd als primair, middellang en kortlopend. Markten bestaan echter in meerdere tijdframes tegelijk. Als zodanig kunnen er tegenstrijdige trends zijn binnen een bepaald aandeel, afhankelijk van het tijdsbestek dat wordt overwogen. Het is niet uit de gewone voor een voorraad om in een primaire uptrend terwijl ze steken in intermediaire en korte termijn downtrends.
Doorgaans sluiten beginnende of beginnende handelaren zich aan op een specifiek tijdsbestek en negeren ze de krachtigere primaire trend. Als alternatief kunnen handelaren de primaire trend verhandelen, maar het belang van het verfijnen van hun invoer binnen een ideaal kortetermijnframe onderschatten. Lees verder om te zien welk tijdsbestek u moet volgen voor de beste handelsresultaten.
Welke tijdsbestekken moet u volgen?
Een algemene regel is dat hoe langer het tijdsbestek is, hoe betrouwbaarder de signalen worden gegeven. Naarmate u in tijdframes inzoomt, worden de grafieken vervuild door valse bewegingen en ruis. Idealiter zouden handelaren een langer tijdsbestek moeten gebruiken om de primaire trend te bepalen van wat ze ook verhandelen.
Zodra de onderliggende trend is gedefinieerd, kunnen traders hun voorkeurstijdsbestek gebruiken om de tussenliggende trend te definiëren en een sneller tijdsbestek om de kortetermijntrend te definiëren. Enkele voorbeelden van het in gebruik nemen van meerdere tijdframes zijn:
- Een swingtrader, die zich richt op dagelijkse grafieken voor beslissingen, zou wekelijkse grafieken kunnen gebruiken om de primaire trend te definiëren en 60-minuten grafieken om de korte-termijntrend te definiëren.
- Een daghandelaar zou kunnen handelen in grafieken van 15 minuten, grafieken van 60 minuten gebruiken om de primaire trend te definiëren en een grafiek van vijf minuten (of zelfs een tick-chart) om de kortetermijntrend te definiëren.
- Een lange-termijn positie handelaar zou zich kunnen richten op de wekelijkse grafieken tijdens het gebruik van de maandelijkse grafieken om het primaire trend en de dagelijkse charts te verfijnen ingangen en uitgangen te definiëren.
De selectie van de te gebruiken groep tijdframes is uniek voor elke individuele handelaar. Idealiter kiezen handelaren het hoofdtijdsbestek waarin ze geïnteresseerd zijn en kiezen vervolgens een tijdsbestek erboven en eronder om het hoofdtijdsbestek aan te vullen. Als zodanig zouden ze de langetermijngrafiek gebruiken om de trend te definiëren, de middellangetermijngrafiek om het handelssignaal te geven en de kortetermijngrafiek om de entry en exit te verfijnen. Een waarschuwing is echter om niet verstrikt te raken in het geluid van een kortetermijngrafiek en een transactie te veel te analyseren. Kortetermijndiagrammen worden doorgaans gebruikt om een hypothese uit het primaire diagram te bevestigen of te verdrijven.
Handelsvoorbeeld
Holly Frontier Corp. (NYSE: hoogste punt in 52 weken naderde en relatief sterk was ten opzichte van andere aandelen in zijn sector. Zoals u in de onderstaande grafiek kunt zien, vertoonde de daily chart een zeer krappe trading range die boven de 20- en 50-daagse simple moving averages uitkwam. De Bollinger Bands® vertoonden ook een scherpe contractie als gevolg van de verminderde vluchtigheid en waarschuwing voor een mogelijke stijging onderweg. Omdat de dagelijkse grafiek het geprefereerde tijdsbestek is voor het identificeren van potentiële swing-trades, zou de wekelijkse grafiek moeten worden geraadpleegd om de primaire trend te bepalen en te verifiëren of deze in overeenstemming is met onze hypothese.
Een snelle blik op het weekblad onthulde dat HOC niet alleen kracht vertoonde, maar dat het ook heel dicht bij het maken van nieuwe recordhoogtes was. Bovendien vertoonde het een mogelijke gedeeltelijke terugkeer binnen het vastgestelde handelsbereik, wat aangeeft dat er binnenkort een uitbraak kan plaatsvinden.
Het verwachte doel voor zo’n uitbraak was een sappige 20 punten. Met de twee grafieken synchroon, werd HOC aan de watchlist toegevoegd als een potentiële transactie. Een paar dagen later probeerde HOC uit te breken en na een vluchtige anderhalve week slaagde HOC erin de hele basis te sluiten.
HOC was een zeer moeilijke transactie om op het doorbraakpunt te maken vanwege de toegenomen volatiliteit. Dit soort uitbraken bieden echter meestal een zeer veilige toegang bij de eerste terugtrekking na de uitbraak. Wanneer de uitbraak op de wekelijkse chart werd bevestigd, zou de kans op een mislukking op de daily chart aanzienlijk worden verkleind als er een geschikte entry zou kunnen worden gevonden. Het gebruik van meerdere tijdframes hielp begin april 2007 de exacte bodem van de terugtrekking te identificeren. De onderstaande grafiek toont een hamerkaars die wordt gevormd op de 20-daagse eenvoudig voortschrijdend gemiddelde en midden Bollinger Band®-ondersteuning. Het laat ook zien dat HOC het vorige doorbraakpunt nadert, dat meestal ook ondersteuning biedt. De inzending zou zijn geweest op het punt waarop de voorraad het hoogtepunt van de hamerkaars oploste, bij voorkeur bij een toename van het volume.
Door naar een lager tijdsbestek te boren, werd het gemakkelijker om vast te stellen dat de terugtrekking zijn einde naderde en dat de kans op een uitbraak op handen was. De onderstaande grafiek toont een grafiek van 60 minuten met een duidelijk neerwaarts kanaal. Merk op hoe HOC consequent werd afgebroken door het 20-periodes eenvoudig voortschrijdend gemiddelde. Een belangrijke opmerking is dat de meeste indicatoren ook in meerdere tijdsbestekken zullen werken. HOC sloot op 4 april 2007 de vorige daily high in het eerste uur van de handel, waarmee de intrede werd aangegeven. De volgende kaars van 60 minuten bevestigde duidelijk dat de terugtrekking voorbij was, met een sterke beweging en een toename van het volume.
De handel kan over meerdere tijdsbestekken worden gevolgd, waarbij meer gewicht wordt toegekend aan de langere trend.
De onderstaande grafiek laat zien hoe het HOC-doel werd behaald:
Het komt neer op
Door de tijd te nemen om meerdere tijdsbestekken te analyseren, kunnen handelaren hun kansen op een succesvolle transactie aanzienlijk vergroten. Het bekijken van grafieken voor de langere termijn kan traders helpen hun hypothesen te bevestigen, maar wat nog belangrijker is, het kan traders ook waarschuwen wanneer de afzonderlijke tijdsbestekken niet overeenstemmen. Door smallere tijdframes te gebruiken, kunnen handelaren ook hun in- en uitgangen aanzienlijk verbeteren. Uiteindelijk stelt de combinatie van meerdere tijdsbestekken traders in staat om de trend van wat ze verhandelen beter te begrijpen en vertrouwen te wekken in hun beslissingen.