Hoe wordt de formule voor exponentieel voortschrijdend gemiddelde (EMA) berekend?
Het exponentieel voortschrijdend gemiddelde (EMA) is een technische grafiekindicator die de prijs van een investering (zoals een aandeel of grondstof) in de loop van de tijd volgt. De EMA is een soort gewogen voortschrijdend gemiddelde (WMA) dat meer gewicht of belang geeft aan recente prijsgegevens. Net als het eenvoudig voortschrijdend gemiddelde, wordt het exponentiële voortschrijdend gemiddelde gebruikt om prijsontwikkelingen in de loop van de tijd te zien, en het bekijken van meerdere EMA’s tegelijkertijd is gemakkelijk te doen met zwevend gemiddelde linten.
SMA en EMA berekenen
Het exponentieel voortschrijdend gemiddelde is bedoeld om het idee van een eenvoudig voortschrijdend gemiddelde (SMA) te verbeteren door meer gewicht te geven aan de meest recente prijsgegevens, die als relevanter worden beschouwd dan oudere gegevens. Omdat nieuwe gegevens zwaarder wegen, reageert de EMA sneller op prijsveranderingen dan de SMA.
Belangrijkste leerpunten
- Exponentiële voortschrijdende gemiddelden zijn ontworpen om prijsontwikkelingen te zien over specifieke tijdframes, zoals 50 of 200 dagen.
- Vergeleken met eenvoudige voortschrijdende gemiddelden, hechten EMA’s meer gewicht aan recente (relevantere) gegevens.
- Het exponentieel voortschrijdend gemiddelde berekenen omvat het toepassen van een vermenigvuldigingsfactor op de SMA.
- Met zwevende gemiddelde linten kunnen traders meerdere EMA’s tegelijkertijd zien.
De formule voor het berekenen van de EMA is een kwestie van een vermenigvuldiger gebruiken en beginnen met de SMA. Er zijn drie stappen in de berekening (hoewel diagramtoepassingen de wiskunde voor u doen):
- Bereken de SMA
- Bereken de vermenigvuldigingsfactor voor het wegen van de EMA
- Bereken de huidige EMA
De berekening voor het eenvoudig voortschrijdend gemiddelde is hetzelfde als het berekenen van een gemiddelde of gemiddelde. Dat wil zeggen, de SMA voor een bepaald aantal perioden is gewoon de som van de slotkoersen voor dat aantal perioden, gedeeld door hetzelfde aantal. Een 10-daagse SMA is bijvoorbeeld slechts de som van de slotkoersen van de afgelopen 10 dagen, gedeeld door 10.
De wiskundige formule ziet er als volgt uit:
De formule voor het berekenen van de wegingsmultiplicator ziet er als volgt uit:
Weighted multiplier=2÷(selected time period+1)=2÷(10+1)=0.1818=18.18%\ begin {uitgelijnd} \ text {Gewogen vermenigvuldiger} & = 2 \ div (\ text {geselecteerde tijdsperiode} + 1) \\ & = 2 \ div (10 + 1) \\ & = 0.1818 \\ & = 18.18 \ % \\ \ end {uitgelijnd}Gewogen multiplier=2÷(geselecteerde tijdsperiode+1)=2÷(10+1)=0.1818=18.18%
(In beide gevallen gaan we uit van een 10-daagse SMA.)
Dus als het gaat om het berekenen van de EMA van een aandeel:
De weging die aan de meest recente prijs wordt toegekend, is groter voor een EMA met een kortere periode dan voor een EMA met een langere periode. Er wordt bijvoorbeeld een 18,18% vermenigvuldigingsfactor toegepast op de meest recente prijsgegevens voor een 10-daagse EMA, zoals we hierboven hebben gedaan, terwijl voor een 20-daagse EMA slechts een 9,52% multiplicatorweging wordt gebruikt. Er zijn ook kleine variaties op de EMA die zijn bereikt door de open, hoge, lage of mediane prijs te gebruiken in plaats van de slotkoers te gebruiken.
Met behulp van de EMA: voortschrijdend gemiddelde linten
Traders kijken soms naar linten met voortschrijdend gemiddelde, die een groot aantal voortschrijdende gemiddelden op een prijsgrafiek uitzetten in plaats van slechts één voortschrijdend gemiddelde. Hoewel ze ogenschijnlijk complex lijken op basis van het enorme aantal gelijktijdige lijnen, zijn linten gemakkelijk te zien in kaarttoepassingen en bieden ze een eenvoudige manier om de dynamische relatie tussen trends op korte, middellange en lange termijn te visualiseren.
Handelaren en analisten vertrouwen op voortschrijdende gemiddelden en linten om keerpunten, voortzettingen, overbought / oversold-omstandigheden te identificeren, gebieden van steun en weerstand te definiëren en om de sterke punten van prijstrends te meten.
Gedefinieerd door hun karakteristieke driedimensionale vorm die lijkt te vloeien en draaien over een prijsgrafiek, zijn bewegende gemiddelde linten gemakkelijk te interpreteren. De indicatoren triggeren koop- en verkoopsignalen wanneer de voortschrijdend-gemiddelde-lijnen allemaal op een bepaald punt samenkomen. Handelaren proberen te kopen wanneer kortere voortschrijdende gemiddelden van onderaf boven de voortschrijdende gemiddelden op langere termijn uitkomen en proberen te verkopen wanneer kortere voortschrijdende gemiddelden van bovenaf onderlangs kruisen.
Hoe u een zwevend gemiddelde lint maakt
Om een lint met voortschrijdend gemiddelde te construeren, zet u eenvoudig een groot aantal voortschrijdende gemiddelden van verschillende tijdsperioden tegelijk op een prijsgrafiek. Gemeenschappelijke parameters zijn onder meer acht of meer voortschrijdende gemiddelden en intervallen die variëren van een tweedaags voortschrijdend gemiddelde tot een 200 of 400 dagen voortschrijdend gemiddelde.
Om de analyse te vergemakkelijken, houdt u het type zwevend gemiddelde consistent over het lint – gebruik bijvoorbeeld alleen exponentiële voortschrijdende gemiddelden of alleen eenvoudige voortschrijdende gemiddelden.
Wanneer het lint vouwt – alle voortschrijdende gemiddelden convergeren naar één punt op de kaart – wordt de trendsterkte waarschijnlijk zwakker en wijst mogelijk op een omkering. Het tegenovergestelde is waar als de voortschrijdende gemiddelden uit elkaar waaieren en uit elkaar bewegen, wat suggereert dat de prijzen variëren en dat een trend sterk of sterker is.
Downtrends worden vaak gekenmerkt door kortere voortschrijdende gemiddelden die onder langere voortschrijdende gemiddelden kruisen. Opwaartse trends laten daarentegen kortere voortschrijdende gemiddelden zien die elkaar kruisen boven langere voortschrijdende gemiddelden. Onder deze omstandigheden fungeren de voortschrijdende gemiddelden op korte termijn als voorlopende indicatoren die worden bevestigd als langetermijngemiddelden die naar hen toe evolueren.
Het komt neer op
Het geprefereerde aantal en type voortschrijdende gemiddelden kan aanzienlijk variëren tussen handelaren basis van beleggingsstrategieën en de onderliggende security of index. Maar EMA’s zijn vooral populair omdat ze meer gewicht toekennen aan recente prijzen en minder achterblijven dan andere gemiddelden. Enkele veel voorkomende voorbeelden van zwevend gemiddelde lint hebben betrekking op acht afzonderlijke EMA-regels, variërend in lengte van een paar dagen tot meerdere maanden.