Zijn 401 (k) bijdragen aftrekbaar van de belasting?

Bijdragen aan gekwalificeerde pensioenregelingen, zoals traditionele 401 (k) -plannen, worden vóór belastingen betaald, waardoor ze van uw belastbaar inkomen worden verwijderd en dus de belastingen die u voor het jaar betaalt, worden verlaagd.

Er zijn grenzen aan hoeveel u belastingvrij kunt bijdragen aan een dergelijk plan. Voor 2020 en 2021 is de jaarlijkse limiet $ 19.500. Degenen die 50 jaar of ouder kan bijna altijd het wordt toegestaan door 98% van de plannen- make een extra catch-up bijdrage elk jaar van $ 6.500.  U kunt de inhaalslag zelfs op uw 49ste bijdragen, mits u voor het einde van het kalenderjaar 50 wordt.

Hoe 401 (k) -bijdragen uw belastingen verlagen

Omdat pensioenbijdragen uw belastbaar inkomen verlagen, moeten uw belastingen voor het jaar worden verminderd met het bijgedragen bedrag vermenigvuldigd met uw marginale belastingtarief, volgens uw belastingschijf. 

Hoe hoger uw inkomen, en dus uw belastingschijf, hoe groter de belastingbesparing door bij te dragen aan een plan. Neem bijvoorbeeld een eenverdiener die $ 208.000 per jaar verdient en ook $ 5.000 per jaar bijdraagt ​​aan een plan. Hun inkomen plaatst hen in de belastingschijf van 35% voor 2020.

Hun belastingbesparing door de bijdrage is daarom $ 5.000 vermenigvuldigd met 35%, of $ 1.750. Dezelfde bijdrage van $ 5.000 levert dus $ 650 meer aan belastingbesparingen op voor onze hoogverdieners dan aan de verdiener van $ 55.000 per jaar die we eerder noemden.

Houd er echter rekening mee dat als u de Roth 401 (k) -optiekiest enuw werkgever deze aanbiedt,uw bijdragen uw belastbaar inkomen niet verlagen. In plaats daarvan worden uw bijdragen betaald met inkomsten na belastingen. Als u met pensioen gaat en uw bijdragen intrekt, bent u echter geen belasting verschuldigd over deze uitkeringen.

Uitkeringen van een 401 (k)

U ontkomt er natuurlijk niet aan om voor altijd belasting te betalen over uw 401 (k) -bijdragen, totdat u ze uit het plan intrekt. Als u dat doet, moet u inkomstenbelasting betalen over de opnames, of “uitkeringen”, tegen het op dat moment geldende belastingtarief. Als u geld opneemt wanneer u jonger bent dan 59½ jaar, betaalt u waarschijnlijk ook een boete voor vervroegde opname van 10% van het bedrag.

De kans is echter groot dat u tijdens uw pensionering minder betaalt om geld uit het plan op te nemen dan toen u de bijdragen deed. Dat komt omdat uw inkomen (en belastingtarief) tegen die tijd waarschijnlijk zijn gedaald in vergelijking met uw arbeidsjaren.

Laten we bijvoorbeeld zeggen dat onze hoogverdiener met pensioen gaat en $ 5.000 per jaar begint op te nemen van hun plan om de $ 75.000 die ze jaarlijks ontvangen van de sociale zekerheid en andere bronnen van pensioeninkomen aan te vullen. Met een inkomen van $ 80.000 per jaar, zouden ze in de belastingschijf van 25% zitten en $ 1.250 betalen voor die planopnames. Dat is $ 500 minder aan belasting dan de $ 1.750 die ze zouden hebben betaald als ze niet de oorspronkelijke bijdrage van $ 5.000 aan het plan hadden betaald, en in plaats daarvan belasting hadden betaald over dat geld om het voor andere doeleinden te gebruiken. (In dit scenario zouden ze ook niet hebben genoten van het gebruik van die $ 500 in de daaropvolgende jaren, inclusief mogelijk investeren voor nog grotere winsten.)

Gekwalificeerde pensioenregelingen vereisen deze fiscale behandeling niet alleen voor opnames, maar ook van de oorspronkelijke bijdragen op de rekening. Alle beleggingsinkomsten die de bijdragen mogelijk hebben verdiend in de jaren tussen de bijdrage en de uitkering ervan, kunnen ook worden opgenomen, waarbij dezelfde toepasselijke inkomstenbelasting daarop wordt toegepast.

Die kunnen helpen om het maximaliseren van uw bijdragen aan een pensioen-account een betere investering strategie dan het leiden van geld naar een reguliere brokerage account. Dat komt omdat het overslaan van belasting over uw rekeningbijdragen u in staat stelt meer kapitaal voor u te laten werken in de jaren voorafgaand aan uw pensionering.

Een persoon in de belastingschijf van 25% met 20 jaar tot hij met pensioen gaat, kan bijvoorbeeld ofwel $ 400 vóór belastingen per maand bijdragen aan een 401 (k) -plan of hetzelfde bedrag aan inkomsten naar een effectenrekening leiden. De laatste optie zou slechts een maandelijkse bijdrage van $ 300 opleveren na betaling van 25% belasting over de $ 400 aan inkomen. De extra $ 100 per maand van de 401 (k) -optie verhoogt niet alleen de bijdragen, maar breidt het nestei verder uit door een groter saldo te hebben waarop de inkomsten in de loop van decennia kunnen toenemen.

Het verschil tussen de scenario’s kan op de lange termijn oplopen tot tienduizenden.