Bazel III
Wat is Bazel III?
hefboomratio’s handhaven en bepaalde niveaus van reservekapitaal bij de hand houden.
Bazel III werd uitgerold door het Bazels Comité voor bankentoezicht – toen een consortium van centrale banken uit 28 landen, kort na de kredietcrisis van 2008. Hoewel de vrijwillige implementatiedeadline voor de nieuwe regels oorspronkelijk 2015 was, is de datum herhaaldelijk verschoven. terug en staat momenteel op 1 januari 2022.
Belangrijkste leerpunten
- Bazel III is een internationaal regelgevingsakkoord dat een reeks hervormingen heeft doorgevoerd om de regelgeving, het toezicht en het risicobeheer binnen de banksector te verbeteren.
- Bazel III is een iteratieve stap in de voortdurende inspanningen om het regelgevingskader voor banken te verbeteren.
- Een consortium van centrale banken uit 28 landen publiceerde Basil III in 2009, grotendeels naar aanleiding van de kredietcrisis als gevolg van de economische recessie van 2008.
Bazel III begrijpen
Bazel III, ook wel het Derde Bazel-akkoord of Bazelstandaarden genoemd, maakt deel uit van de voortdurende inspanningen om het internationale regelgevingskader voor banken te versterken. Het bouwt specifiek voort op de Bazel I en Bazel II documenten in een campagne om het vermogen van de banksector om met financiële stress om te gaan, het risicobeheer te verbeteren en de transparantie te bevorderen, te verbeteren. Op een meer gedetailleerd niveau tracht Basel III de veerkracht van individuele banken te versterken om het risico van systeembrede schokken te verkleinen en toekomstige economische ineenstortingen te voorkomen.
Minimale kapitaalvereisten per niveau
Banken hebben twee hoofdsilo’s van kapitaal die kwalitatief van elkaar verschillen. Tier 1 verwijst naar het kernkapitaal, het eigen vermogen en de openbaar gemaakte reserves van een bank die in de jaarrekening van de bank verschijnen. In het geval dat een bank aanzienlijke verliezen lijdt, biedt het Tier 1-kapitaal een buffer waarmee het de stress kan opvangen en de continuïteit van de activiteiten kan handhaven.
Tier 2 daarentegen verwijst naar het aanvullende kapitaal van een bank, zoals geheime reserves en ongedekte achtergestelde schuldinstrumenten die een oorspronkelijke looptijd van ten minste vijf jaar moeten hebben.
Sinds de uitrol van Basel III heeft het Bazels Comité voor Bankentoezicht zijn leden uitgebreid tot 45 leden.
Het totale kapitaal van een bank wordt berekend door beide niveaus bij elkaar op te tellen. Onder Basel III bedraagt de minimale totale kapitaalratio 12,9%, waarbij de minimale Tier 1-kapitaalratio 10,5% van de totale risicogewogen activa (RWA) bedraagt, terwijl de minimale Tier 2-kapitaalratio 2% van de RWA bedraagt.
Anticyclische maatregelen
Bazel III introduceerde nieuwe eisen met betrekking tot het reglementair kapitaal waarmee grote banken cyclische veranderingen op hun balans kunnen doorstaan. Tijdens periodes van kredietexpansie moeten banken extra kapitaal opzij zetten. In tijden van kredietkrimp kunnen de kapitaalvereisten worden versoepeld.
De nieuwe richtlijnen introduceerden ook de bucketing-methode, waarin banken worden gegroepeerd op basis van hun grootte, complexiteit en belang voor de algehele economie. Systematisch belangrijke banken zijn onderworpen aan hogere kapitaalvereisten.
Hefboomwerking en liquiditeitsmaatregelen
Bazel III introduceerde eveneens leverage- en liquiditeitsvereisten om buitensporige leningen te voorkomen en ervoor te zorgen dat banken over voldoende liquiditeit beschikken in periodes van financiële stress. Met name de hefboomratio, berekend als Tier 1-kapitaal gedeeld door het totaal van de on- en off-balance activa minus immateriële activa, werd begrensd op 3%.