6 Inhaaltactieken in de late fase van het pensioen

Mensen die de pensioengerechtigde leeftijd naderen en weinig spaargeld hebben, kunnen een hobbelige weg voor de boeg hebben. Maar bepaalde stappen kunnen zo snel mogelijk een nestei bouwen om ervoor te zorgen dat er in ieder geval wat geld beschikbaar is voor steun bij pensionering.

1. Financier uw 401 (k) volledig

Een werknemer in deze leeftijdscategorie die op het werk een 401 (k) krijgt aangeboden, zou moeten overwegen om dit tot het maximale bedrag te financieren. Overweeg het volgende om u een idee te geven van hoe krachtig het maximaliseren van een 401 (k) kan zijn:

Een persoon die 40 jaar oud is en jaarlijks $ 17.500 bijdraagt ​​aan een 401 (k), zou op zijn 65ste meer dan $ 1,3 miljoen aan spaargeld kunnen sparen. Dit veronderstelt een rendement van 8% en geen werkgeversbijdragen – zie onderstaande figuur. Merk op dat de jaarlijkse contributielimiet voor 401 (k) s $ 19.500 per jaar is voor 2020 en 2021.

Dat is een krachtig spaarinstrument, en het is een bewijs dat werknemers die met pensioen gaan serieus moeten overwegen om hun 401 (k) s zo snel en zo veel mogelijk te financieren.

Als deze persoon zijn spaargeld verhoogt met een inhaalbedrag van $ 5.500 op 50-jarige leeftijd, zou dit leiden tot een extra $ 271.000 aan besparingen. Merk op dat de totale toegestane inhaalbijdrage $ 6.500 per jaar is voor 2020 en 2021, voor een totaal van $ 26.000 voor personen van 50 jaar en ouder.

Als je helemaal geen groei meetelt, als je $ 24.000 per jaar kunt wegschrijven van 50 tot 60 jaar (11 jaar), dan is dat $ 264.000 meer, zelfs voor de eerste niet-bestrafte gepensioneerde. een inkomensproducerende portefeuille breken die gedurende de hele pensionering blijft bestaan ​​”, zegt Martin A. Federici, Jr., AAMS®, ​​MF Advisers, Inc., Dallas, Pennsylvania.

2. Draag bij aan een Roth IRA

Roth IRA’s bieden investeerders een geweldige manier om geld te sparen en te laten groeien op basis van uitgestelde belastingen. Er zijn enkele inkomensbeperkingen. Voor 2021, als u alleenstaand bent en uw aangepast aangepast bruto-inkomen (MAGI) $ 125.000 ($ 124.000 voor 2020) of meer per jaar is, wordt uw premiegrens verlaagd. Als u alleenstaand bent en uw MAGI $ 140.000 of meer is voor 2021 ($ 139.000 voor 2020), kunt u niet bijdragen aan een Roth IRA. Voor gehuwde mensen die gezamenlijk een aanvraag indienen, zijn er premiebeperkingen voor degenen met MAGI van $ 198.000 voor 2021 ($ 196.000 voor 2020). En bij of boven $ 208.000 voor 2021 ($ 206.000 voor 2020), is de contributielimiet nihil.

Hoeveel kan iemand mogelijk wegsokken met een Roth? Beschouw het volgende voorbeeld:

Een 40-jarige die elk jaar $ 6.000 investeert en een jaarlijks rendement van 8% behaalt, heeft het potentieel om op 65-jarige leeftijd meer dan $ 473.726 te verzamelen. dezelfde aannames over het rendement) kan op 65-jarige leeftijd maar liefst $ 190.000 besparen.

Merk op dat de jaarlijkse contributielimieten voor IRA – voor zowel traditionele als Roth-versies – $ 6.000 bedragen voor de jaren 2020 en 2021. De inhaalbijdrage voor degenen van 50 jaar en ouder is $ 1.000.

Volgens Michelle Buonincontri, CFP®, CDFA ™, New Direction Financial Strategies, LLC, Scottsdale, Arizona:

Het maximaliseren van uw Roth IRA-bijdragen en het gebruik van Roth-conversies wanneer dat nodig is, kan echt zinvol zijn. Een Roth-account maakt belastingvrij samenstellen mogelijk, en wanneer de opnamevoorschriften worden gevolgd, zijn de opnames, inclusief de inkomsten, belastingvrij. Dit creëert echt een mogelijkheid voor belastingplanning later om het belastbare inkomen te minimaliseren wanneer u zich in de opnamefase bevindt, en dat kan oplopen en ertoe bijdragen dat uw geld langer meegaat na pensionering.

Een volledig gefinancierde Roth IRA en 401 (k) kunnen helpen om snel pensioenvermogen op te bouwen.

3. Overweeg Home Equity

Hoewel een huis normaal gesproken niet als een primaire bron van pensioeninkomen moet worden beschouwd, kan het tijdens het pensioen wel liquiditeit bieden. Daartoe zouden oudere personen kunnen overwegen om tegen het eigen vermogen in hun huis te lenen om de kosten van levensonderhoud te financieren. “Een groot deel van de bevolking heeft het grootste deel van hun vermogen in onroerend goed. Dit kan op veel manieren worden gebruikt om pensionering te financieren. U kunt een home equity line (HELOC) gebruiken om uit te putten wanneer dat nodig is, of u kunt het verkopen, inkrimpen en leven van het eigen vermogen.

Wat u ook kiest, het is belangrijk om rekening te houden met de impact op uw maandelijks inkomen. Mensen leven langer dan decennia geleden, dus het is belangrijk ervoor te zorgen dat u nog vele jaren een duurzaam inkomen kunt hebben ”, zegt Kirk Chisholm, vermogensbeheerder bij Innovative Advisory Group in Lexington, Massachusetts.

Een omgekeerde hypotheek kan zinvol zijn omdat kredietinstellingen de aflossingsperioden kunnen verkorten en de aflossingsbedragen voor oudere leners kunnen verhogen. Het rechtstreeks verkopen van een hoofdwoning en verhuizen naar een kleinere en goedkopere woning kan ook zinvol zijn voor oudere personen. In veel gevallen hebben ze geen groot huis meer nodig, omdat kinderen er meestal alleen op uit zijn.

Het verkopen van een huis moet echter niet lichtvaardig worden opgevat. In veel gevallen kost het de huiseigenaar immers 30 jaar om het volledige eigen vermogen in het huis op te bouwen. Daarom zou het zonde zijn om niet het grootst mogelijke bedrag uit een verkoop te halen.

Dat gezegd hebbende, moeten individuen rekening houden met de huidige marktomstandigheden en of dit de meest voordelige tijd is om te verkopen. Huiseigenaren dienen uiteraard ook rekening te houden met eventuele fiscale gevolgen. Getrouwde huiseigenaren die een gezamenlijke belastingaangifte indienen, kunnen winsten tot $ 500.000 genereren zonder federale belasting op vermogenswinst verschuldigd te zijn. Voor alleenstaanden is de limiet $ 250.000.

Dit veronderstelt dat u aan bepaalde voorwaarden voldoet: de woning die wordt verkocht, moet uw hoofdverblijfplaats zijn en u mag de afgelopen twee jaar niet hebben geprofiteerd van de uitsluiting van vermogenswinst op een andere woning. Aanvullende vereisten worden uitgelegd in IRS-publicatie 523, verkrijgbaar bij de IRS.

Tot slot, als u niet alleen naar een kleinere plaats in uw eigen buurt verhuist, houd dan rekening met de kosten van levensonderhoud in het gebied waar u mogelijk naartoe verhuist voordat u de beslissing neemt. Met andere woorden, het is verstandig ervoor te zorgen dat de onroerendgoedprijzen en de kosten van alledaagse artikelen zoals boodschappen over het algemeen lager zijn dan waar u nu woont.

4. Neem uw inhoudingen

Het is belangrijk op te merken dat standaardaftrekposten niet voor iedereen geschikt zijn. Als u een groot bedrag aan hypotheekrente, aftrekbare belastingen, bedrijfsgerelateerde uitgaven heeft die niet door uw bedrijf werden vergoed en / of donaties aan goede doelen, is het waarschijnlijk logisch om uw aftrekposten op te sommen.

Ga zitten met een CPA en bespreek uw persoonlijke situatie om te bepalen of het zin heeft om iets te specificeren. Maak er dan een gewoonte van om bonnetjes op te slaan en een goede administratie bij te houden. Onthoud dat het uiteindelijk niet altijd gaat om wat u verdient, maar om wat u opslaat, vooral als u dichter bij uw pensioen komt.

5. Tik op Beleid voor contante waarde

Hoewel het aftappen van een verzekeringspolis voor zijn contanten als een laatste redmiddel moet worden beschouwd, kan het zinvol zijn om uit te betalen als de oorspronkelijke behoefte aan de verzekering er niet meer is. Voordat u echter een polis annuleert of toegang krijgt tot de contante waarde, dient u eerst een belastingadviseur en een verzekeringsdeskundige te raadplegen om uw individuele behoeften te beoordelen.

6. Krijg dekking voor arbeidsongeschiktheid

Vergeet niet om een arbeidsongeschiktheidsdekking te krijgen of zorg ervoor dat uw baan een soort van groepsongeschiktheidsuitkering biedt. Het idee achter het verkrijgen van een dergelijke dekking is eenvoudig: om uzelf en ten minste een deel van uw inkomen en een nestei te beschermen voor het geval het ergste zou gebeuren.

Uw kansen om gehandicapt te worden, zijn afhankelijk van uw carrière en uw levensstijl, maar volgens gegevens die in 2019 door het US Census Bureau zijn vrijgegeven, melden ongeveer 40,7 miljoen Amerikanen een zekere mate van handicap.  Dat is een aanzienlijk aantal – 12,7% van “de niet-geïnstitutionaliseerde burgerbevolking in de VS”, aldus het rapport. Het betekent dat om uw inkomen te beschermen en de kans te vergroten dat u met pensioen gaat met een of andere vorm van een nestei, het zinvol is om op zijn minst een of andere vorm van invaliditeitsdekking te overwegen.

“Een arbeidsongeschiktheidsverzekering is belangrijk om uw spaargeld te beschermen”, zegt Elyse Foster, CFP®, Harbor Financial Group, Inc., Boulder, Colo. “Neem contact op met uw werkgever of beroepsvereniging voor de meest kosteneffectieve opties.”

Het komt neer op

Personen van in de veertig en vijftig die weinig of geen pensioenplanning hebben gedaan, zijn zeker in het nadeel. Met de juiste planning en de bereidheid om te sparen en te investeren, zijn de kansen echter niet onoverkomelijk.