Envelopkanaal
Wat is een envelopkanaal?
Envelopkanaal verwijst naar bovenste en onderste banden rond prijsbalken, gegenereerd door een voortschrijdend gemiddelde en een vooraf bepaalde afstand boven en onder het voortschrijdend gemiddelde. De afstand kan worden berekend door middel van een procentuele variabele hoger en lager dan het voortschrijdend gemiddelde (dwz 2%, 5% of 10%), of het aantal standaarddeviaties (dwz 1, 2, 3, vergelijkbaar met Bollinger Bands ).
In tegenstelling tot traditionele prijskanalen, veranderen op standaard deviatie gebaseerde envelopkanalen in de loop van de tijd als reactie op de volatiliteit van een effect door de banden te verbreden of te verkleinen.
Belangrijkste leerpunten
- Envelopkanaal verwijst naar de bovenste en onderste banden rond prijsbalken, gegenereerd door een voortschrijdend gemiddelde en een vooraf bepaalde afstand boven en onder het voortschrijdend gemiddelde.
- De afstand kan worden berekend door middel van een procentuele variabele hoger en lager dan het voortschrijdend gemiddelde.
- In tegenstelling tot traditionele prijskanalen, veranderen op standaarddeviatie gebaseerde envelopkanalen in de loop van de tijd als reactie op de volatiliteit van een effect door de banden te verbreden of te versmallen.
- Envelopkanalen kunnen worden gemaakt met behulp van een verscheidenheid aan technieken, zolang ze samenwerken om de bovenste en onderste banden te vormen die de prijs van de beveiliging omringen.
Inzicht in envelopkanalen
Envelopkanalen kunnen worden gemaakt met behulp van een verscheidenheid aan technieken, zolang ze maar samenwerken om de bovenste en onderste banden te vormen die de prijs van de beveiliging omringen.
Een handelaar kan bijvoorbeeld een eenvoudig voortschrijdend gemiddelde van 20 dagen en een afstand van 5% gebruiken om een envelopkanaal voor een bepaald effect te genereren. Andere voorbeelden zijn bijvoorbeeld Bollinger Bands of Keltner Channels, dit zijn op vluchtigheid gebaseerde enveloppen die zijn gemaakt met behulp van exponentiële voortschrijdende gemiddelden.
Veel handelaren reageren sell signaal wanneer de prijs de bovenband en koopsignaal bereikt wanneer de prijs van de onderste band van een envelop kanaal bereikt. Vaak moeten handelaren experimenteren met verschillende instellingen voor voortschrijdend gemiddelde en afstand om erachter te komen wat werkt voor een bepaalde beveiliging of markt. Ze moeten ook letten op breakouts en defecten van omhullende kanalen in extremere omstandigheden, omdat die signalen een grotere betrouwbaarheid en winstgevendheid kunnen genereren.
Andere technische indicatoren of grafiekpatronen kunnen behulpzaam zijn bij het bevestigen van omkeringen, waardoor de frequentie van valse koop- of verkoopsignalen wordt verlaagd.
Envelope Channel Voorbeeld
Kaartdiensten definiëren en berekenen het envelopkanaal op verschillende manieren. Het TC2000-envelopkanaal van Worden maakt bijvoorbeeld gebruik van een voortschrijdend gemiddelde en een procentuele afstand boven en onder het voortschrijdend gemiddelde.
De indicator is ingesteld op een eenvoudig voortschrijdend gemiddelde van 20 dagen en een afstand van 6% in dit Apple-voorbeeld, waarbij de bovenste en onderste banden de overgrote meerderheid van de prijsbewegingen tussen oktober 2017 en augustus 2018 bevatten.
Een rally schommelt buiten de topband in november 2017 en veroorzaakt een verkoopsignaal dat voorafgaat aan een kleine daling, gevolgd door een handelsrange van drie maanden. Een daling tot in februari snijdt een week lang door de onderste band, wat leidt tot zweepzaagverliezen als kopers van dipjes te vroeg binnenkomen. De opleving in maart keert om in de bovenste band, maar het aandeel boekt een iets hoger hoogtepunt voordat het halverwege de maand scherp lager wordt.
Aankoopsignalen voor april en mei leveren gezonde winsten op, terwijl de rally naar Memorial Day buiten de topband blijft hangen, wat een langdurig consolidatiepatroon genereert. Ten slotte geeft de stijging van augustus naar een nieuwe high weer een vals verkoopsignaal, wat traders vertelt om de indicatorinstellingen opnieuw te bekijken.