Formule investeren
Wat is investeren in formule?
Formule-beleggen is een methode van beleggen die strikt een voorgeschreven theorie of formule volgt om het beleggingsbeleid te bepalen. Investeren in formule kan te maken hebben met hoe een investeerder omgaat met asset allocatie, investeert in fondsen of effecten, of beslist wanneer en hoeveel geld hij investeert.
Belangrijkste leerpunten
- Met formulebeleggen volgt een marktdeelnemer een gestructureerd plan dat factoren bepaalt zoals activaspreiding, soorten effecten waarin wordt belegd of het bedrag en de frequentie van beleggingen.
- Enkele voorbeelden van gangbare stijlen van beleggen in formule zijn onder meer het middelen van de kosten van dollars, herbeleggen van dividenden en ladders.
- Formulebeleggen is aantrekkelijk voor marktdeelnemers die actief beleggen stressvol of overweldigend vinden; formulebeleggen is gestructureerd en consistent.
- Het nadeel van formulebeleggen is dat het niet veel ruimte laat voor een belegger om wijzigingen aan te brengen om zich aan te passen aan onvoorziene markt- of economische veranderingen.
Inzicht in Formula Investing
Formulebeleggen haalt het grootste deel van de discretionaire besluitvorming uit het beleggingsproces, wat de stress voor beleggers kan verminderen en hen kan helpen hun strategieën te automatiseren; beleggers volgen gewoon de regels of formule en investeren dienovereenkomstig. Een nadeel van het gebruik van formulebeleggen is het onvermogen om zich aan te passen aan veranderende marktomstandigheden. Tijdens een periode van extreme volatiliteit kan een belegger bijvoorbeeld betere resultaten behalen door een discretionaire aanpassing van zijn beleggingsstrategie aan te brengen.
Een belegger moet ervoor zorgen dat de formule past bij zijn of haar risicotolerantie, tijdshorizon en liquiditeitsvereisten om effectief te zijn. Het gemiddelde van de dollarkosten, het herinvesteren van dividenden en ladders zijn voorbeelden van eenvoudige beleggingsstrategieën voor formules.
Formulebeleggen kan het beleggingsproces vereenvoudigen voor onervaren beleggers of voor degenen die niet de tijd hebben om hun rekeningen actief te beheren; Het risico is echter dat een formule-investeerder niet snel genoeg kan reageren op veranderingen in de markt of de economie.
Formule-investeringsstrategieën
- Dollar-Cost Averaging : Deze strategie omvat het kopen van een vast bedrag in dollars van een investering volgens een vast schema, ongeacht hoe de investering presteert. Een marktdeelnemer investeert bijvoorbeeld $ 1.000 in een bepaald beleggingsfonds op de eerste dag van de maand, elke maand gedurende een jaar, en investeert uiteindelijk $ 12.000. Middelen tegen de kosten van de dollar helpt om een portefeuille op een stukje bij beetje op te bouwen, door kleine bedragen toe te voegen over een consistent tijdsbestek.
- samengestelde effect houdt aan zolang de belegger dividenden blijft herbeleggen. In dit voorbeeld wordt ervan uitgegaan dat de aandelenkoers gedurende de periode van twee jaar ongewijzigd is gebleven.
- Ladders : Beleggers gebruiken deze strategie voor vastrentende beleggingen, zoals obligaties. Beleggers kopen een portefeuille van obligaties met verschillende vervaldata. Door de vervaldata te spreiden, compenseerden de kortlopende obligaties de volatiliteit van de langlopende obligaties. Cash ontvangen van vervallende obligaties wordt vervolgens gebruikt om extra obligaties te kopen om de gedefinieerde structuur te behouden.