Doorsturen boeken

Wat is vooruitboeken?

Vooruit boeken is het proces van het aangaan van een contract met een boekingsbedrijf of risicobedrijf om een ​​specifieke prijs vast te leggen voor een toekomstige datum.

Inzicht in vooruitboeking

Termijnboeking is een manier om het risico van schommelingen in de wisselkoersen te beperken. De boeking bedrijf, in de volksmond een “risico-agent,” schrijft een contract te specificeren wat de wisselkoers zal zijn, en daarbij zal de wisselkoers aannemen volatiliteit risico. Het contract zal ook een tijdlijn schetsen waarin de transactie moet plaatsvinden. De vergoeding of transactiekosten die aan het termijnboek zijn gekoppeld, zijn meestal gebaseerd op een percentage van het bedrag dat in het contract wordt verhandeld.

Termijnboeking wordt voornamelijk gebruikt door bedrijven die niet in valuta willen speculeren bij het doen van een aanzienlijke aankoop van een offshore-actief. Door een tarief af te spreken, kan het bedrijf gemakkelijk zijn uitgaven en de kosten van het actief in lokale termen voorspellen. 

Een in de VS gevestigd bedrijf is bijvoorbeeld van plan om binnen zes maanden een groot ticket uit Duitsland te kopen waarvoor betalingen in euro’s nodig zijn. De huidige EUR / USD koers is 1,10, wat betekent dat één euro 1,10 USD waard is. De machthebbers concluderen dat de euro over zes maanden hoger zal zijn, dus gaan ze een termijnboekingscontract aan tegen het huidige tarief. Het boekingsbedrijf, algemeen bekend als de risicobeheerder, zou een dergelijk contract alleen aangaan als ze verwacht dat de euro zal dalen. Als het bedrijf gelijk heeft, neemt het boekingsbedrijf het verlies op zich, wat het verschil zou zijn tussen de EUR / USD-koers wanneer het contract afloopt en de gespecificeerde wisselkoers op het contract.

Er zijn enkele bedrijven die boeken zullen doorsturen met een speculatieve visie, in die zin dat ze het als een gunstig moment beschouwen om de betreffende valuta te kopen of verkopen. Dit komt vaker voor bij de financiële dienstverlening wanneer een bedrijf aandelen, obligaties of grondstoffen koopt die in een vreemde valuta luiden. 

Degenen die op termijn een wisselkoers willen boeken voor de aankoop van een actief, kunnen zich ook indekken door een optie te kopen. Aan de hand van het bovenstaande voorbeeld zou het Amerikaanse bedrijf een calloptie kunnen kopen voor een bepaald bedrag van euro’s. Als de euro hoger is op het moment van expiratie, dan zouden ze de optie uitoefenen en, als deze lager was, deze laten verlopen en profiteren van de heersende forexkoers.