Fonds
Wat is een fonds?
Een fonds is een geldpool die wordt toegewezen voor een specifiek doel. Een fonds kan voor welk doel dan ook worden opgericht, of het nu gaat om een stadsbestuur dat geld opzij zet om een nieuw burgercentrum te bouwen, een universiteit die geld opzij zet om een studiebeurs toe te kennen, of een verzekeringsmaatschappij die geld opzij zet om de claims van haar klanten te betalen.
Belangrijkste leerpunten
- Een fonds is een pool van geld die is gereserveerd voor een specifiek doel.
- Die pools kunnen vaak worden belegd en professioneel beheerd.
- Enkele veel voorkomende soorten fondsen zijn pensioenfondsen, verzekeringsfondsen, stichtingen en schenkingen.
Hoe fondsen werken
Individuen, bedrijven en overheden gebruiken allemaal geld om geld opzij te zetten. Individuen kunnen een noodfonds of een regenachtige dagfonds oprichten om onvoorziene uitgaven te betalen of een trustfonds om geld opzij te zetten voor een specifieke persoon.
Individuele en institutionele beleggers kunnen ook geld in verschillende soorten fondsen plaatsen met als doel geld te verdienen. Voorbeelden zijn onder meer onderlinge fondsen, die geld inzamelen bij tal van investeerders en dit beleggen in een gediversifieerde portefeuille van activa, en hedgefondsen, die de activa van vermogende particulieren (HNWI) en instellingen beleggen op een manier die is ontworpen om meer te verdienen dan -marktretouren. Overheden gebruiken fondsen, zoals speciale inkomstenfondsen, om specifieke overheidsuitgaven te betalen.
Veelvoorkomende soorten fondsen
Hieronder volgen voorbeelden van fondsen die vaak worden gebruikt voor persoonlijke ondernemingen:
- Noodfondsen zijn persoonlijke spaarmiddelen die zijn gecreëerd door individuen die worden gebruikt om periodes van financiële ontberingen te dekken, zoals baanverlies, langdurige ziekte of een grote uitgave. De vuistregel is om een noodfonds te creëren dat minimaal drie maanden aan netto-inkomen bevat.
- Studiefondsen zijn meestal fiscaal voordelige spaarplannen die door gezinnen zijn opgezet om fondsen toe te wijzen voor de studiekosten van hun kinderen.
- Trustfondsen zijn wettelijke regelingen die zijn opgezet door een concessieverlener die een trustee benoemt om gedurende een bepaalde periode waardevolle activa te beheren ten behoeve van een beursgenoteerde begunstigde, waarna alle of een deel van de middelen worden vrijgegeven aan de begunstigde of begunstigden.
- Pensioenfondsen zijn spaarinstrumenten die worden gebruikt door personen die sparen voor hun pensioen. Gepensioneerden ontvangen een maandelijks inkomen of pensioen uit pensioenfondsen.
Op het gebied van investeringen omvatten sommige soorten fondsen:
- Beleggingsfondsen zijn investeringsfondsen die worden beheerd door professionele managers die de van individuele beleggers ontvangen fondsen toewijzen aan aandelen, obligaties en / of andere activa.
- Geldmarktfondsen zijn zeer liquide onderlinge fondsen die worden gekocht om voor beleggers rente te verdienen via kortlopende rentedragende waardepapieren zoals schatkistpapier en handelspapier.
- Exchange-traded funds (ETF’s) zijn vergelijkbaar met onderlinge fondsen, maar worden als aandelen op de openbare beurzen verhandeld.
- Hedgefondsen zijn investeringsvehikels voor vermogende particulieren of instellingen die zijn ontworpen om het rendement op de gepoolde fondsen van beleggers te verhogen door risicovolle strategieën op te nemen, zoals short selling, derivaten en hefboomwerking.
- Overheidsobligatiefondsen zijn bedoeld voor beleggers die hun geld willen wegzetten in beleggingen met een laag risico via schatkistpapier, zoals schatkistobligaties, of door een agentschap uitgegeven schuldpapier, zoals effecten uitgegeven door Fannie Mae. Beide alternatieven worden gesteund door de Amerikaanse regering.