24 juni 2021 14:39
Traders en market makers hebben jarenlang draaipunten gebruikt om kritische ondersteunings- en / of weerstandsniveaus te bepalen. Pivots zijn ook erg populair op de forexmarkt en kunnen een uiterst nuttig hulpmiddel zijn voor range-gebonden traders om toegangspunten te identificeren en voor trendtraders en breakout traders om de belangrijkste niveaus te herkennen die moeten worden doorbroken om een zet te kwalificeren als een uitbreken.
In dit artikel leggen we uit hoe draaipunten worden berekend, hoe ze kunnen worden toegepast op de FX-markt en hoe ze kunnen worden gecombineerd met andere indicatoren om andere handelsstrategieën te ontwikkelen.
Draaipunten berekenen
Een draaipunt is per definitie een rotatiepunt. De prijzen die worden gebruikt om het draaipunt te berekenen, zijn de hoge, lage en slotkoersen van de voorgaande periode voor een effect. Deze prijzen worden meestal uit de dagelijkse grafieken van een aandeel gehaald, maar het draaipunt kan ook worden berekend met behulp van informatie uit uurgrafieken. De meeste handelaren geven er de voorkeur aan om de pivots, evenals de intraday grafieken (dwz elk uur, elke 30 minuten of elke 15 minuten). Als een draaipunt wordt berekend met prijsinformatie uit een korter tijdsbestek, heeft dit de neiging de nauwkeurigheid en significantie ervan te verminderen.
De leerboekberekening voor een draaipunt is als volgt:
Centraal draaipunt (P) = (Hoog + Laag + Sluiten) / 3
Ondersteunings- en weerstandsniveaus worden vervolgens berekend op basis van dit draaipunt, die worden beschreven in de onderstaande formules.
- Ondersteuning en weerstand op het eerste niveau:
Eerste weerstand (R1) = (2 * P) – Laag
Eerste ondersteuning (S1) = (2 * P) – Hoog
- Het tweede niveau van ondersteuning en weerstand wordt als volgt berekend:
Tweede weerstand (R2) = P + (R1-S1)
Tweede ondersteuning (S2) = P – (R1- S1)
Het is gebruikelijk om twee ondersteunings- en weerstandsniveaus te berekenen, maar het is niet ongebruikelijk om ook een derde ondersteunings- en weerstandsniveau af te leiden. ( Opmerking: ondersteuning en weerstanden op het derde niveau zijn een beetje te esoterisch om bruikbaar te zijn voor handelsstrategieën.) Het is ook mogelijk om dieper in te gaan op de analyse van draaipunten; Sommige traders gaan bijvoorbeeld verder dan de traditionele ondersteunings- en weerstandsniveaus en volgen ook het middelpunt tussen elk van die niveaus.
Draaipunten toepassen op de FX-markt
Over het algemeen wordt het draaipunt gezien als het primaire ondersteunings- of weerstandsniveau. De volgende grafiek is een grafiek van 30 minuten van het valutapaar GBP / USD met pivotniveaus berekend op basis van de dagelijkse hoge, lage en sluitingskoersen.
De betekenis van FX Market wordt geopend in draaipunten
Er zijn drie marktopeningen op de FX-markt: de VS open, die plaatsvindt om ongeveer 8 uur EDT, de Europese open, die plaatsvindt om 2 uur EDT, en de Aziatische open die plaatsvindt om 19:00 uur EDT.
Wat we ook zien bij het handelen in pivots in de FX-markt, is dat het handelsbereik voor de sessie meestal plaatsvindt tussen het draaipunt en de eerste ondersteunings- en weerstandsniveaus, omdat een groot aantal handelaren in dit bereik spelen. In de onderstaande grafiek van het valutapaar USD / JPY, kunt u in de omcirkelde gebieden zien dat de prijzen aanvankelijk binnen het draaipunt en het eerste weerstandsniveau bleven met het draaipunt als ondersteuning. Toen het draaipunt eenmaal was verbroken, gingen de prijzen omlaag en bleven ze overwegend binnen het draaipunt en de eerste ondersteuningszone.
Een van de belangrijkste punten die u moet begrijpen bij het verhandelen van draaipunten in de FX-markt, is dat pauzes vaak optreden rond een van de marktopeningen. De reden hiervoor is de onmiddellijke toestroom van handelaren die tegelijkertijd de markt betreden. Deze handelaren gaan het kantoor binnen, bekijken hoe de prijzen van de ene op de andere dag werden verhandeld en welke gegevens werden vrijgegeven, en passen hun portefeuilles dienovereenkomstig aan. Tijdens de rustigere periodes, zoals tussen de sluiting van de VS (16.00 uur EDT) en de opening in Azië (19.00 uur EDT) (en soms zelfs tijdens de Aziatische sessie, wat de rustigste handelssessie is), kunnen de prijzen urenlang beperkt blijven tussen het draaipuntniveau en het ondersteunings- of weerstandsniveau. Dit biedt de perfecte omgeving voor bereikgebonden handelaren.
Twee strategieën met draaipunten
Veel strategieën kunnen worden ontwikkeld met behulp van het draaipuntniveau als basis, maar de nauwkeurigheid van het gebruik van draaipunten neemt toe wanneer ook Japanse kandelaarformaties kunnen worden geïdentificeerd. Als de prijzen bijvoorbeeld gedurende het grootste deel van de sessie onder het centrale draaipunt (P) werden verhandeld en vervolgens boven het draaipunt uitstegen terwijl tegelijkertijd een omkeerformatie werd gecreëerd (zoals een vallende ster, Doji of hangende man ), zou u short kunnen verkopen in afwachting van de prijs hervat de handel terug onder het draaipunt.
Een perfect voorbeeld hiervan wordt hieronder getoond, een USD / CHF grafiek van 30 minuten. USD / CHF bleef gedurende het grootste deel van de Aziatische handelssessie bandgebonden tussen de eerste ondersteuningszone en het pivot-niveau. Toen Europa toetrad tot de markt, begonnen traders USD / CHF hoger te brengen om boven de centrale spil uit te breken. Stieren verloren de controle toen de tweede kaars een Doji-formatie werd.
De prijzen begonnen toen terug te keren onder het centrale draaipunt om de volgende zes uur tussen het centrale draaipunt en de eerste ondersteuningszone door te brengen. Handelaren die naar deze formatie keken, hadden direct na de doji-formatie USD / CHF in de kaars kunnen verkopen om te profiteren van ten minste 80 pips aan winst tussen het draaipunt en het eerste ondersteuningsniveau.
Een andere strategie die door handelaren wordt gebruikt, is om te zoeken naar prijzen die aan het pivotniveau voldoen, en daarom het niveau valideren als een solide ondersteunings- of weerstandszone. Bij dit type strategie zoekt u naar de prijs om het pivotniveau te doorbreken, om te keren en vervolgens terug te trenderen naar het pivotniveau. Als de prijs door het draaipunt gaat, is dit een indicatie dat het draaipunt niet erg sterk is en daarom minder bruikbaar als handelssignaal. Als de prijzen echter rond dat niveau aarzelen of het “valideren”, dan is het pivotniveau belangrijker en suggereert het dat de lagere verplaatsing een daadwerkelijke pauze is, wat aangeeft dat er een voortzetting kan zijn.
De onderstaande GBP / CHF-grafiek van 15 minuten is een voorbeeld van prijzen die “gehoorzamen” aan de spil. Voor het grootste deel waren de prijzen eerst beperkt tot het midden- en draaipeil. Op de European Open (2 AM EDT) herstelde GBP / CHF zich en brak boven het pivot-niveau. Prijzen dan terug herleid tot spil niveau, hield hem en ging naar rally nogmaals. Het niveau werd nogmaals getest vlak voordat de Amerikaanse markt openging (07.00 uur EDT), waarna traders een kooporder voor GBP / CHF hadden moeten plaatsen, aangezien het pivotniveau al een aanzienlijk ondersteuningsniveau bleek te zijn. Voor de handelaars die die strategie toepasten, kaatste GBP / CHF terug van het niveau en herstelde zich opnieuw.
Het komt neer op
Handelaren en marktmakers gebruiken al jaren draaipunten om kritische ondersteunings- en / of weerstandsniveaus te bepalen. Zoals de bovenstaande grafieken hebben laten zien, kunnen draaipunten vooral populair zijn in de FX-markt, aangezien veel valutaparen de neiging hebben om tussen deze niveaus te fluctueren. Range-gebonden traders zullen een kooporder invoeren in de buurt van geïdentificeerde ondersteuningsniveaus en een verkooporder wanneer het actief de bovenste weerstand nadert. Draaipunten stellen trend- en breakout-traders ook in staat om de belangrijkste niveaus te herkennen die moeten worden doorbroken voordat een zet zich kwalificeert als een breakout. Bovendien kunnen deze technische indicatoren erg handig zijn wanneer de markt opengaat.
Een uitstekende manier voor individuele investeerders om beter afgestemd te raken op marktbewegingen en beter onderbouwde transactiebeslissingen te nemen, is het besef waar deze potentiële keerpunten zich bevinden. Gezien hun gemakkelijke berekening, kunnen draaipunten ook in veel handelsstrategieën worden opgenomen. De flexibiliteit en relatieve eenvoud van draaipunten maken ze zeker tot een nuttige aanvulling op uw trading toolbox.