Vroegtijdige terugtrekking uit uw 401 (k)

Het is niet meer dan normaal om u zorgen te maken over de financiële druk die door pensionering wordt veroorzaakt, en voor velen kan het 401 (k) -plan een uitkomst lijken. Het door de werkgever gesponsorde plan helpt werknemers door hen in staat te stellen hun inkomen vóór belastingen uit te stellen naar hun pensioenrekening, vaak onderwijl genietend van een werkgever-match op de koop toe.1 Geen  wonder dus dat 100 miljoen Amerikanen $ 8,8 biljoen aan pensioenvermogen bezitten in toegezegde bijdrageregelingen zoals de 401 (k).

Een van de grootste voordelen van een 401 (k) is de werkgeversmatch. Dit verwijst naar het geld dat uw bedrijf bijdraagt ​​aan de pensioenrekening. De meerderheid van de bedrijven komt overeen met $ 0,50 van elke dollar die u bijdraagt, tot maximaal 6% van uw salaris.

Voor 2020 en 2021 is het maximale bedrag dat een werknemer kan bijdragen aan een 401 (k) $ 19.500, een stijging ten opzichte van $ 19.000 in 2019, hoewel het cijfer kan veranderen omdat het vaak wordt gecorrigeerd voor inflatie. Werknemers van 50 jaar of ouder mogen $ 6.500 extra aan bijdragen betalen.

Vervroegde intrekkingsboetes

Er is echter een addertje onder het gras. Als u geld begint op te nemen voordat u de leeftijd van 59½ jaar bereikt, kunt u een boete van 10% krijgen en eventuele uitgestelde belastingen verschuldigd zijn die nog niet zijn betaald. Vroegtijdige opnames zijn doorgaans een niet-optimale beslissing vanwege de hoge straffen waarmee spaarders worden geconfronteerd.

Een persoon moet ook beginnen met het opnemen van geld van een 401 (k) voor 1 april van het jaar nadat hij 72 is geworden, anders wordt hij een boete opgelegd. Deze opnames worden vereiste minimumuitkeringen (RMD’s) genoemd.

Miljoenen mensen vertrouwen op dit nestei om hen door hun pensioenjaren heen te helpen. Maar wat als de behoeften van het echte leven tussenbeide komen – zoals hypotheekbetalingen, de universitaire opleiding van een kind of creditcardschulden – en de houder geld moet opnemen van zijn 401 (k)? Beleggingsdeskundigen fronsen over het algemeen vroege opnames, maar is er ooit een tijd dat het verstandig is om geld uit deze belastingvrije investering te halen?

Omgaan met schulden

Hoewel elke belegger anders is, wijzen financiële professionals erop dat veel mensen zich in vergelijkbare situaties bevinden.

Carol Hoffman, een hoofdadviseur met Clear Perspectives Financial Planning, noemt een voorbeeld van iemand die ‘mogelijk geld zou moeten opnemen’ van een 401 (k). De cliënt van Hoffman is getrouwd en haar man heeft een pensioenregeling. Ze heeft een eigen pensioen van ongeveer $ 6.000 per maand en een 401 (k) van $ 60.000.

Wat de situatie van de cliënt boeiend maakt, is dat ze haar werkgever verlaat op een moment dat zij en haar man voor een enorme financiële uitdaging staan. Dit echtpaar heeft “aanzienlijke schulden” opgelopen. Het heeft grotendeels te maken met de kosten die gemoeid zijn met het sturen van hun drie kinderen naar de universiteit en met de $ 25.000 die ze aan creditcardschuld hebben opgebouwd.

“We raadden deze klant aanom de volledige 401 (k) op te nemen en de schuld af te betalen “, zegt Hoffman. De klant wist niet dat de IRS de intrekking van de 401 (k) op 55-jarige leeftijd na beëindiging van het dienstverband toestaat.

Hoffman heeft nog een beetje voorzichtigheid te bieden: “Mensen die een keer veel schulden hebben, hebben de neiging om dit herhaaldelijk te doen, dus we kunnen deze strategie alleen aanbevelen als we met hen samenwerken om hun uitgaven te plannen en hun spaargeld te vergroten. hun creditcards. ”

Verliezen op een 401 (k)

Mensen die hun 401 (k) -plan niet naleven, kunnen spijt krijgen van de verwaarlozing. Net voordat hij 60 werd,klaagdede gerespecteerde zakencolumnist van deNew York Times Joe Nocera publiekelijk over zijn hachelijke situatie in een stuk uit april 2012 toen hij de balans opmaakte van zijn leven: “Het enige dat ik nog niet heb behandeld op mijn to-do-checklist is pensionering. planning, ‘schreef hij.’Ik ben niet van plan met pensioen te gaan. Om precies te zijn, ik kan het me niet veroorloven om met pensioen te gaan. Mijn 401 (k) -plan, dat voor mijn pensioen moest zorgen, is aan flarden.’

Onvoorziene omstandigheden, zoals echtscheiding en het uiteenspatten van de dotcom-zeepbel in 2000, zorgden ervoor dat Nocera’s 401 (k) tweemaal werd gehalveerd.

IRA Rollover

Sommige investeerders willen een alternatief hebben voor een 401 (k) terwijl ze de belastingbesparing realiseren. Het overboeken van geld van een 401 (k) naar een individuele pensioenrekening (IRA), in wat bekend staat als een IRA-rollover, biedt ook belastingvoordelen.

Hildy Richelson, president van de Scarsdale Investment Group, zegt: “Individuen zouden hun 401 (k) in een zelfgestuurde IRA moeten rollen en hoogwaardige, individuele obligaties moeten kopen om hun pensioen te financieren, dan zijn ze in staat om hun pensioen zelf te beheren. middelen.”

Philip Christenson, een erkend financieel analist en de mede-eigenaar van Philip James Financial, zegt: “Als u niet langer bij uw werkgever bent maar uw 401 (k) nooit is verplaatst, zou u moeten overwegen de activa over te boeken naar een andere gekwalificeerde rekening, zoals als een IRA. U zult waarschijnlijk veel meer investeringsopties en mogelijk goedkopere opties hebben dan uw oude 401 (k) -planaanbieding. ”

Tegelijkertijd waarschuwt Christenson investeerders dat “in sommige gevallen uw 401 (k) -plan een investering kan bevatten waartoe u buiten uw plan geen toegang hebt, zoals een gegarandeerde hoofdrekening.” Christenson voegt eraan toe dat “vooral in deze lage renteomgeving, ik heb gezien dat dit soort fondsen aantrekkelijke tarieven bieden zonder verlies van hoofdsom.”