Uw 401 (k) omzetten in een pensioen: voors en tegens

Een regelwijziging in 2014 resulteerde in de Pension Benefit Guarantee Corporation (PBGC) die garandeert dat 401 (k) -saldi worden doorgerold naar in aanmerking komende pensioenregelingen. Wat dit betekent is dat als een bedrijf een pensioenregeling aanbiedt, 401 (k) -saldi kunnen worden doorgerold naar het pensioen, en de pensioenuitkering die zou voortvloeien uit het doorgerolde saldo wordt gegarandeerd door de PBGC, net als de oorspronkelijke pensioenuitkering. voorafgaand aan de rollover.

Dit heeft alleen gevolgen voor mensen van wie de werkgever beide soorten plannen aanbiedt. Wat zijn de voor- en nadelen van dit type rollover?

Levenslang inkomen

Een van de klachten over het huidige systeem van toegezegde bijdrageregelingen, zoals een 401 (k), is dat het de verantwoordelijkheid voor pensioensparen bij werknemers legt, in tegenstelling tot toegezegde pensioenregelingen.

Veel experts op het gebied van pensioeninkomen zijn van mening dat deelnemers meestal beter af zullen zijn met een gegarandeerde levensstroom van het soort dat wordt geboden door een pensioenuitkering als een lijfrente inkomstenstroom te nemen. Dit ontlast de deelnemers om hun eigen pensioenvermogen te beheren. 

Geen inflatiebescherming

De regelwijziging heeft betrekking op bedrijfspensioenregelingen in plaats van op gemeentelijke, staats- en federale overheidsplannen. Bedrijfspensioenen worden zelden geïndexeerd aan de inflatie via de aanpassing van de kosten van levensonderhoud (COLA), net als pensioenregelingen in de publieke sector. Zodra de betalingen zijn begonnen, zijn gepensioneerden onderhevig aan de impact van inflatie op de koopkracht van hun maandelijkse betalingen.

Als het saldo op de 401 (k) -planrekening van de werknemer was achtergebleven, hadden ze misschien de mogelijkheid gehad om beleggingsrendementen te behalen die hen voor de inflatie zouden houden. Aan de andere kant kan hun account geld verliezen in een dalende markt. 

Bovendien is de combinatie van het hebben van een toegezegd-pensioenregeling en een 401 (k) -plan of een vergelijkbare toegezegde-bijdrageregeling een krachtige. Dit biedt pensioenspaarders een manier om hun bronnen van pensioeninkomen te diversifiëren. Ze kunnen hun maandelijkse pensioenuitkering annuïteiten, waardoor een stroom van gegarandeerd (of grotendeels gegarandeerd) inkomen ontstaat, samen met de mogelijkheden voor investeringsgroei die gepaard gaat met een toegezegde-bijdrageregeling.

Bevroren plannen

Veel bedrijfspensioenregelingen bevriezen hun voordelen. Wanneer dit gebeurt, kunnen werknemers geen extra pensioenuitkeringen meer opbouwen op basis van de pensioenformule, zoals een pensioenformule op basis van inkomen en dienstjaren.

De implicaties voor iedereen die overweegt zijn 401 (k) geheel of gedeeltelijk te laten rollen, is het risico dat deze dollars in “dood geld” worden omgezet. Dit betekent dat een deelnemer mogelijk had geanticipeerd op een pensioenuitkering van 401 (k) dollar in overeenstemming met de pensioenformule op basis van dienstjaren en verdiensten. In plaats daarvan zit het voormalige 401 (k) -geld nu vast in een pensioenregeling met een stagnerende uitkering. 

Als dit geld was overgebleven in het 401 (k) -plan, zou er in ieder geval de mogelijkheid zijn geweest voor toekomstige investeringswinsten. 

Limieten voor PBGC-voordelen

Vanaf 2020garandeert dePBGC pensioenbetalingen tot $ 69.750 per jaar. De PBGC speelt alleen een rol als de werkgever die het pensioen aanbiedt failliet gaat;anders zijn pensioenbetalingen een verplichting van de onderneming, net als een banklening.

Een leuk kenmerk van de nieuwe regels is dat elk geld dat van een 401 (k) naar het pensioenplan wordt doorgeschoven, niet onderhevig is aan deze jaarlijkse limiet van $ 67.295. Als een pensioenregeling onder de PBGC-garantie zou vallen, zou de werknemer een maandelijkse lijfrente-uitkering ontvangen op basis van het bedrag van 401 (k) geld dat naar de pensioenregeling is overgemaakt, naast de betaling voor de oorspronkelijke pensioenregeling.

Zal dit aanslaan?

CNBC voerde een online lezersenquête uit en 92% van de respondenten gaf aan dat ze niet zouden overwegen om hun 401 (k) -geld in het pensioenplan van hun werkgever te storten.

Dit is niet zo verwonderlijk, gezien het feit dat van oudsher populaire opties voor uitkeringen ineens van pensioenregelingen populair zijn. Veel gepensioneerden lijken de voorkeur te geven aan meer controle over hun pensioennestei via een rollover naar een  individuele pensioenrekening (IRA). Deze regeling biedt flexibiliteit in het opgenomen bedrag en biedt mogelijkheden om het geld bijvoorbeeld via een geërfde IRA aan erfgenamen over te laten.

Een andere factor zou kunnen zijn dat de PBGC lang niet zo bekend is als de Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), die een vergelijkbare functie vervult door bankdeposito’s te verzekeren.

Moet u uw 401 (k) doorschuiven naar uw pensioen?

Zoals bij de meeste financiële planningskwesties, is het antwoord dat het ervan afhangt. De persoonlijke omstandigheden van iedereen zijn anders, maar hier zijn een paar factoren waarmee financiële adviseurs rekening moeten houden voor klanten.

Zijn ze comfortabel met het beheren van hun 401 (k) en eventuele daaropvolgende rollover naar een IRA? Dit is altijd een overweging als ze worden geconfronteerd met een optie om een ​​uitbetaling als lijfrente te accepteren of een eenmalig bedrag door te schuiven.

Welke andere pensioenbronnen hebben ze? Hebben ze al aanzienlijke pensioeninvesteringen buiten het plan van hun huidige werkgever? Dit kan een IRA, belastbare investeringen of een lijfrente zijn.

Vergeet bovendien niet om rekening te houden met het pensioenvermogen van hun echtgenoot. Ook sociale zekerheid en pensioenen van voormalige werkgevers moeten in overweging worden genomen. Kortom, u wilt uw hele pensioenbeeld bekijken voordat u de keuze maakt of u het huidige 401 (k) -vermogen naar een pensioenregeling moet verplaatsen.

Het komt neer op

Het is moeilijk te zeggen of de regel die werknemers toestaat hun 401 (k) -saldi in hun bedrijfspensioenplan te laten doorschuiven, aanslaat. Hoewel het goed bedoeld is, zijn er een aantal voor- en nadelen om te overwegen, de situatie van iedereen is anders, dus een zorgvuldige analyse is vereist.