Robuust

Wat betekent robuust?

In de wereld van beleggen is robuust een kenmerk dat het vermogen van een model, test of systeem beschrijft om effectief te presteren terwijl de variabelen of aannames worden gewijzigd. Een robuust concept werkt probleemloos en levert onder verschillende omstandigheden positieve resultaten op.

Voor statistieken is een test robuust als deze nog steeds inzicht geeft in een probleem, ondanks dat de aannames zijn gewijzigd of geschonden. In de economie wordt robuustheid toegeschreven aan financiële markten die blijven presteren ondanks veranderingen in marktomstandigheden. Over het algemeen is een systeem robuust als het variabiliteit aankan en effectief blijft.

Inzicht in robuust

Financiële modellen zijn een integraal onderdeel van het runnen van een bedrijf. Van de bedrijfsleiders van grote multinationals tot de franchise-eigenaar van het plaatselijke burgerrestaurant, besluitvormers hebben tijdige informatie nodig die aan hen wordt gepresenteerd in een modelvorm die het beste de activiteiten van het bedrijf weerspiegelt. Beleggers gebruiken ook financiële modellen om de waarde van bedrijven te analyseren en te voorspellen om te bepalen of het haalbare toekomstige investeringen zijn.

Financiële bedrijfsmodellen

Zakelijke financiële modellen richten zich voornamelijk op de fundamenten van een bedrijf of bedrijf, zoals inkomsten, kosten, winsten en andere financiële ratio’s. Een model wordt als robuust beschouwd als de output en prognoses consistent nauwkeurig zijn, zelfs als een of meer van de inputvariabelen of aannames drastisch worden gewijzigd als gevolg van onvoorziene omstandigheden. Een specifieke kostenvariabele kan bijvoorbeeld sterk toenemen als gevolg van een sterke afname van het aanbod als gevolg van een natuurramp.

Een andere vaak onvoorziene omstandigheid is wanneer er oorlog uitbreekt tussen grote landen. Veel financiële variabelen kunnen worden beïnvloed door oorlog, waardoor modellen die niet robuust zijn onregelmatig functioneren. Een robuust model zal leidinggevenden en managers blijven voorzien van effectieve besluitvormingsinstrumenten en investeerders van nauwkeurige informatie waarop zij hun investeringsbeslissingen kunnen baseren.

Robuuste handelsmodellen

Terwijl beleggers de fundamentele gegevens van een bedrijf analyseren om effecten te vinden die onder de marktwaarde zijn geprijsd en daarom als een goede investering worden beschouwd, analyseren handelaren de prijsgegevens van een effect met behulp van technische analyse om prijsbewegingen te voorspellen die het gevolg zijn van verschillen in het aanbod van en vraag van het moment.

Handelaren die geautomatiseerde technische indicatoren op de prijsgegevens van een effect. Dit wordt doorgaans gedaan door te kijken naar historische of eerdere prijsgegevens, samen met marktindicatoren, en door situaties te identificeren die een grote kans op succes in de toekomst hebben.

Een handelsmodel wordt als robuust beschouwd als het consistent winstgevend is, ongeacht de richting van de markt. Heel vaak zal een handelsmodel goed functioneren in een specifieke marktomstandigheid of tijdsperiode. Wanneer de marktomstandigheden echter veranderen, of het model wordt toegepast op een andere tijdsperiode of de toekomst, faalt het model vreselijk en worden verliezen gerealiseerd. Dit is meestal een teken dat een handelsmodel niet robuust is.