SEC-formulier 10-K405
Wat was SEC-formulier 10-K405?
SEC-formulier 10-K405 was een formulier datvóór 2003werd gebruikt door de Securities and Exchange Commission (SEC). SEC-formulier 10-K405 werd gebruikt om aan te geven dat een functionaris of directeur van een bedrijf Form 4 of een soortgelijke openbaarmaking van handel met voorkennisniet heeft ingediendformulieren, op tijd. Het niet indienen van deze formulieren betekent dat de functionarissen van het bedrijf hun activiteiten op het gebied van handel met voorkennis niet binnen het vereiste tijdsbestek hebben bekendgemaakt.
Belangrijkste leerpunten
- SEC-formulier 10-K405 was een formulier dat vóór 2003 werd gebruikt door de Securities and Exchange Commission (SEC).
- SEC-formulier 10-K405 werd gebruikt om aan te geven dat een functionaris of directeur van een bedrijf formulier 4 niet op tijd had ingediend – gebruikt om activiteiten met voorkennis bekend te maken.
- Formulier 10-K405 werd verwijderd nadat was vastgesteld dat het gebruik van het formulier door bedrijven inconsistent en onbetrouwbaar was.
- Formulier 10-K405 was exact hetzelfde als formulier 10-K, met uitzondering van een aangevinkt vakje op de indiening, waardoor het een Form-10K405 is.
- Formulier 3 en formulier 5 zijn formulieren die ook worden gebruikt om handel met voorkennis bekend te maken.
SEC-formulier 10-K405 begrijpen
SEC-formulier 10-K405 werd verwijderd nadat was vastgesteld dat het gebruik van het formulier door bedrijven inconsistent en onbetrouwbaar was. Het formulier wordt niet langer geaccepteerd door het EDGAR-archiveringssysteem ( Electronic Data Gathering, Analysis and Retrieval ) van de SEC. In plaats daarvan wordt nu SEC- formulier 10-K gebruikt. Formulier 10-K is de jaarlijkse aanvraag die vereist is voor beursgenoteerde bedrijven en bevat belangrijke informatie, zoals financiële gegevens en de bespreking van de activiteiten door het management van het afgelopen jaar.
Het enige verschil tussen formulier 10-K en formulier 10-K405 is of het vakje Regel 405 is aangevinkt of niet. Als u het vakje aanvinkt, zijn er geen late aanmeldingen.
Richtlijnen voor het melden van handel met voorkennis vallen onder artikel 16 van de Securities Exchange Act (SEA) van 1934. Sectie 16 zegt dat iedereen die als insider kan worden geclassificeerd, specifieke formulieren (bijv. Formulieren 3, 4 of 5) bij de SEC moet indienen die hun aandelenbelangen openbaar maken.
Speciale overwegingen
Het enige verschil tussen een 10-K en een 10-K405 was een vakje dat de filer zou aanvinken of blanco laten op pagina 1 van de 10-K. Als dat vakje was aangevinkt, werd de 10-K-aanvraag een 10-K405.
Hier is de woordenstroom die vóór 2003 bij het selectievakje op 10-K’s was opgenomen:
“Geef met een vinkje aan of openbaarmaking van achterstallige indieners overeenkomstig Artikel 405 van Verordening SK hierin niet is opgenomen, en voor zover de Registreerder weet, niet zal worden opgenomen in definitieve proxy- of informatieverklaringen die door middel van verwijzing zijn opgenomen in Deel III van deze Formulier 10-K of enige wijziging van dit formulier 10-K. “
Als dat vakje naast deze verklaring was aangevinkt, zou de aanvraag een 10-K405 zijn. Afgezien daarvan was er geen wezenlijk verschil tussen een formulier 10-K-aanvraag en een formulier 10-K405-aanvraag. Het vakje werd niet aangevinkt als de indiener van mening was dat er geen achterstallige vorderingen waren.