SLV brengt waarschijnlijk pijn – en beloningen met zich mee
Zilver is een interessant onderwerp, mede omdat er verschillende goede indicatoren zijn om de richting van de prijs te voorspellen. Hoewel er geen garanties zijn, moeten potentiële investeerders de redenen kennen waarom zilver in de toekomst waarschijnlijk hoger of lager zal worden verhandeld.
Belangrijkste leerpunten
- SLV is een exchange traded fund (ETF) dat zilver aanhoudt voor beleggers, en het wordt gekocht en verkocht bij toonaangevende makelaars, net als aandelen-ETF’s.
- De 10-jarige prestatie van SLV laat veel te wensen over.
- Zilver boekte in 2020 indrukwekkende winsten te midden van enorme economische stimulansen van centrale banken en regeringen.
- Als u op zoek bent naar een langetermijninvestering als onderdeel van een activaspreiding, dan kunt u SLV overwegen.
Als je long silver gaat, zijn er verschillende manieren om dat te doen. Een van de meest populaire opties voor aandelenhandelaren en beleggers is echter de ETF ) dat zilver aanhoudt voor beleggers, en het wordt gekocht en verkocht bij toonaangevende makelaars, net als aandelen-ETF’s. Het heeft ook veel volume voor handelaren, met een 30-dagengemiddelde van 23,2 miljoen verhandelde aandelen per dag vanaf 18 december 2020.
Door de cijfers
Hieronder staan belangrijke cijfers voor iedereen die een investering in SLV overweegt (vanaf 18 december 2020):
- Bereik van 52 weken: $ 10,86 – $ 27,39
- Dividendopbrengst: geen
- Nettoactiva: $ 14,39 miljard
- Oprichting: april 2006
- Jaarlijkse kostenratio: 0,50%
- 10-jaars totaalrendement: -2,50% (vanaf 30 november 2020)
- 5 jaar totaal rendement: 8,94% (vanaf 30 november 2020)
- 3 jaar totaal rendement: 9,60% (vanaf 30 november 2020)
- Totaal rendement over 1 jaar: 29,91% (vanaf 30 november 2020)
- YTD Totaal rendement: 42,41%
Prestaties en vergelijkingen
De 10-jarige prestatie van SLV laat veel te wensen over. Het slechte rendement tussen 2010 en 2015 is echter niet het einde van de wereld. Dat geldt met name voor een belegger die een klein deel van de middelen in SLV heeft als onderdeel van een asset allocatie.
SLV is ook beter geschikt voor langetermijnbeleggers dan kostenratio van 0,50% vergeleken met 0,95% voor AGQ, en lagere vergoedingen zijn de enige gegarandeerde manier om het rendement te verbeteren. SLV wordt ook veel minder snel gehamerd als de zilverprijs daalt.
ETF’s met hefboomwerking, zoals AGQ, zijn ontworpen voor handelsdoeleinden op korte termijn.
Vecht niet tegen de trend
Zilver benaderde de $ 50 per ounce in april 2011, toen SLV zijn hoogtepunt bereikte. Na die tijd leden zowel zilver als SLV jarenlang gestaag terug. De rendementen waren echter respectabel tussen eind 2015 en eind 2020.
Zilver boekte in 2020 indrukwekkende winsten te midden van enorme economische stimulansen van centrale banken en regeringen. De prijzen van edelmetalen worden doorgaans sterk bepaald door het momentum en de vooruitzichten voor extra overheidsuitgaven zagen er eind 2020 goed uit. Bovendien waren indicatoren zoals de goud / zilver-ratio nog steeds redelijk gunstig.
Aanhoudende economische zwakte
Het easy-money-beleid van de Federal Reserve heeft gezorgd voor brandstof voor SLV en Wall Street, maar niet voor Main Street. Consumenten hebben geen krediet en spaargeld. Als jonge consumenten geen krediet en spaargeld hebben, is het moeilijk om een scenario voor te stellen waarin de consumentenbestedingen op duurzame basis toenemen. Deze zwakte vertelt beleidsmakers dat ze geld kunnen blijven uitgeven en printen, wat SLV helpt.
Het is een algemene overtuiging dat goud en zilver goede heggen zijn in moeilijke tijden. Dat geldt eigenlijk meer voor goud dan voor zilver. Economische zwakte kan goed zijn voor zilver. Een regelrechte financiële ramp zou echter een nieuwe stormloop naar Amerikaanse dollars kunnen veroorzaken, wat de zilverprijzen en SLV zou kunnen schaden.
Potentiële pieken en langetermijnvooruitzichten
Aan de andere kant kunnen sommige alarmerende geopolitieke gebeurtenissen ervoor zorgen dat aandelen in een klap crashen en grondstoffen van de ene op de andere dag omhoogschieten. Nieuwe oorlogen die de olievoorraden in het Midden-Oosten bedreigen, staan vaak bovenaan die lijst. Niemand wil dat zien gebeuren. Het goede nieuws voor langetermijnhouders van SLV is dat een relatief kleine investering in zilver de voorsprong kan nemen op dat soort beursdalingen. Dat helpt SLV om het voor risico gecorrigeerde rendement van sommige portefeuilles te verbeteren.
Het komt neer op
Als u snelle winst wilt, is SLV misschien niet de beste keuze. Als u op zoek bent naar een langetermijninvestering als onderdeel van een activaspreiding, dan kunt u SLV overwegen. Houd er rekening mee dat zilver vluchtig is, dus het kan gedurende een groot deel van 2020 net zo snel dalen als omhoog.