Titel verzekering
Wat is eigendomsverzekering?
Titelverzekering is een vorm van schadeverzekering die geldschieters en huizenkopers beschermt tegen financieel verlies als gevolg van gebreken in een eigendomsrecht. De meest voorkomende vorm van titelverzekering is de titelverzekering van de geldschieter, die de lener koopt om de geldschieter te beschermen. Het andere type is de eigendomsverzekering van de eigenaar, die vaak door de verkoper wordt betaald om het eigen vermogen van de koper in het onroerend goed te beschermen.
Belangrijkste leerpunten
- Titelverzekering beschermt geldschieters en kopers tegen financieel verlies als gevolg van gebreken in een eigendomsrecht.
- De meest voorkomende claims die tegen een titel worden ingediend, zijn achterstallige belastingen, pandrechten en tegenstrijdige testamenten.
- Een eenmalige vergoeding voor titelverzekering dekt dure administratiekosten voor diepgaande zoekopdrachten van titelgegevens ter bescherming tegen claims voor gebeurtenissen uit het verleden.
Inzicht in titelverzekering
Een duidelijke titel is nodig voor elke onroerendgoedtransactie. Titelbedrijven moeten elke titel doorzoeken om te controleren op claims of pandrechten van welke aard dan ook tegen hen voordat ze kunnen worden uitgegeven.
Een titelonderzoek is een onderzoek van openbare registers om de juridische eigendom van een onroerend goed vast te stellen en te bevestigen en om erachter te komen of er claims op het onroerend goed zijn. Foutieve onderzoeken en onopgeloste schendingen van de bouwvoorschriften zijn twee voorbeelden van onvolkomenheden die de titel ‘vuil’ kunnen maken.
Titelverzekering beschermt zowel geldschieters als huizenkopers tegen verlies of schade als gevolg van pandrechten, lasten of gebreken in de titel of het feitelijke eigendom van een onroerend goed. Veelvoorkomende claims die tegen een titel worden ingediend, zijn achterstallige belastingen, pandrechten (van hypotheekleningen, home equity-kredietlijnen (HELOC) en erfdienstbaarheden ) en tegenstrijdige testamenten. In tegenstelling tot traditionele verzekeringen, die bescherming bieden tegen toekomstige gebeurtenissen, beschermt titelverzekeringen tegen claims voor gebeurtenissen in het verleden.
Een basistitelverzekering van de eigenaar dekt doorgaans de volgende gevaren:
- Eigendom van een andere partij
- Onjuiste handtekeningen op documenten, evenals vervalsing en fraude
- Gebrekkige records
- Beperkende convenanten (voorwaarden die waarde of genot verminderen), zoals niet-geregistreerde erfdienstbaarheden
- Belastingen of veroordelingen tegen eigendommen, zoals lopende rechtszaken en pandrechten
In plaats van een eigendomsverzekering kunnen sommige privétransacties een eigendomsgarantie inhouden, wat een garantie is van een verkoper aan een koper dat de verkoper het recht heeft om het eigendom over te dragen en dat niemand anders rechten heeft op het eigendom.
Soorten eigendomsverzekeringen
Er zijn twee soorten eigendomsverzekeringen: de titelverzekering van de geldschieter en de eigendomsverzekering van de eigenaar (inclusief uitgebreide polissen). Bijna alle kredietverstrekkers eisen dat de kredietnemer een eigendomsverzekering van een kredietgever aanschaft om de kredietgever te beschermen in het geval dat de verkoper wettelijk niet in staat was om de eigendomsrechten over te dragen. Het beleid van een geldverstrekker beschermt de geldschieter alleen tegen verlies. Een afgegeven polis betekent de voltooiing van een titelonderzoek, wat de koper enige zekerheid biedt.
Aangezien het zoeken naar titels niet onfeilbaar is en de eigenaar het risico loopt op financieel verlies, is er behoefte aan aanvullende bescherming in de vorm van een eigendomsverzekering voor de eigenaar. Eigendomsverzekering, vaak gekocht door de verkoper om de koper te beschermen tegen gebreken in de titel, is optioneel.
Aankoopverzekering
Een escrow of sluitingsagent start het verzekeringsproces na voltooiing van de koopovereenkomst voor onroerend goed. Er zijn vier grote verzekeraars van Amerikaanse titelverzekeringen: Fidelity National Financial, First American Title Insurance Company, Old Republic National Title Insurance Company en Stewart Title Guaranty Company. Er zijn ook regionale verzekeringsmaatschappijen om uit te kiezen.
De kosten van de eigendomsverzekering van de eigenaar variëren tussen $ 500 en $ 3.500, afhankelijk van de staat waarin u woont, de verzekeringsmaatschappij die u kiest en de aankoopprijs van uw huis.
Vaak zijn het beleid van een geldschieter en het beleid van een eigenaar samen nodig om te garanderen dat iedereen voldoende wordt beschermd. Bij afsluiting kopen de partijen een eigendomsverzekering tegen een eenmalige vergoeding. Om misbruik te voorkomen,verbiedtde Real Estate Settlement Procedures Act (RESPA) verkopers om aankoop te eisen van een specifieke titelverzekeraar.
Hoewel uw geldschieter, advocaat of makelaar een titelverzekeringsmaatschappij kan aanbevelen, is het altijd een goed idee om een vergelijkingswinkel te maken.
Risico’s als u geen eigendomsverzekering heeft
Het ontbreken van een eigendomsverzekering stelt de transactiepartijen bloot aan aanzienlijke risico’s in het geval er sprake is van een eigendomsgebrek. Overweeg een huizenkoper die op zoek is naar het huis van zijn dromen om, na sluiting, onbetaalde onroerendgoedbelasting van de vorige eigenaar te vinden. Zonder eigendomsverzekering ligt de financiële last van deze claim voor achterstallige belastingen uitsluitend bij de koper. Ze betalen de uitstaande onroerendgoedbelasting of lopen het risico de woning aan de belastingplichtige te verliezen.
In hetzelfde scenario met een eigendomsverzekering beschermt de dekking de koper zolang hij eigenaar is van of een belang heeft in het onroerend goed.
Evenzo dekt de eigendomsverzekering van de kredietgever banken en andere hypotheekverstrekkers tegen niet-geregistreerde pandrechten, niet-geregistreerde toegangsrechten en andere gebreken. In het geval dat een lener in gebreke blijft en er problemen zijn met de eigendomstitel, is een geldschieter gedekt tot het bedrag van de hypotheek.
Investeerders in onroerend goed moeten ervoor zorgen dat een onroerend goed geen slechte titel heeft voordat ze tot een aankoop overgaan. Huizen in executie kunnen bijvoorbeeld een aantal openstaande problemen hebben. Kopers kunnen overwegen een eigendomsverzekering aan te schaffen om zichzelf te beschermen tegen onvoorziene claims tegen de titel.
Veel Gestelde Vragen
Wat zijn de soorten eigendomsverzekeringen?
Er zijn twee soorten eigendomsverzekeringen: de titelverzekering van de geldschieter en de eigendomsverzekering van de eigenaar (inclusief uitgebreide polissen). Bijna alle kredietverstrekkers eisen dat de kredietnemer een eigendomsverzekering van een kredietgever aanschaft om de kredietgever te beschermen in het geval dat de verkoper wettelijk niet in staat was om de eigendomsrechten over te dragen. Het beleid van een geldverstrekker beschermt de geldschieter alleen tegen verlies.
Aangezien het zoeken naar titels niet onfeilbaar is en de eigenaar het risico loopt op financieel verlies, is er behoefte aan aanvullende bescherming in de vorm van een eigendomsverzekeringspolis. Eigendomsverzekering, vaak gekocht door de verkoper om de koper te beschermen tegen gebreken in de titel, is optioneel.
Hoe koop ik een eigendomsverzekering?
Een escrow- of sluitingsagent start het verzekeringsproces na voltooiing van de koopovereenkomst voor onroerend goed. Vaak zijn het beleid van een geldschieter en het beleid van een eigenaar samen nodig om te garanderen dat iedereen voldoende wordt beschermd. Bij afsluiting kopen de partijen een eigendomsverzekering tegen een eenmalige vergoeding. De kosten van de eigendomsverzekering van de eigenaar variëren tussen $ 500 en $ 3.500, afhankelijk van de staat waarin u woont, de verzekeringsmaatschappij die u kiest en de aankoopprijs van uw huis.
Waarom een eigendomsverzekering kopen?
Het ontbreken van een eigendomsverzekering stelt de transactiepartijen bloot aan aanzienlijke risico’s in het geval er sprake is van een eigendomsgebrek. Overweeg een huizenkoper die op zoek is naar het huis van zijn dromen om, na sluiting, onbetaalde onroerendgoedbelasting van de vorige eigenaar te vinden. Zonder eigendomsverzekering ligt de financiële last van deze claim voor achterstallige belastingen uitsluitend bij de koper. Met een eigendomsverzekering beschermt de dekking de koper zolang deze eigenaar is van of een belang heeft in het onroerend goed. Evenzo dekt de eigendomsverzekering van de kredietgever banken en andere hypotheekverstrekkers tegen niet-geregistreerde pandrechten, niet-geregistreerde toegangsrechten en andere gebreken.