Drievoudige top

Belangrijkste leerpunten

• Een driedubbele top wordt gevormd door drie pieken die naar hetzelfde gebied bewegen, met daartussen pullbacks.
• Een drievoudige bovenkant wordt als voltooid beschouwd, wat een verdere prijsdaling aangeeft zodra de prijs onder de patroonondersteuning komt.
• Een handelaar verlaat longs of gaat korte broeken in wanneer de triple top is voltooid.
• Als het patroon wordt verhandeld, kan een stop loss boven weerstand (pieken) worden geplaatst.
• Het geschatte nadeel van het patroon is de hoogte van het patroon, afgetrokken van het uitbreekpunt.

---

Drievoudige tops worden in wezen op dezelfde manier verhandeld als hoofd- en schouderspatronen.

Stel dat de prijs van een aandeel piekt op $ 119, terugtrekt naar $ 110, stijgt naar $ 119,25, terugtrekt naar $ 111, stijgt naar $ 118 en vervolgens onder $ 111 daalt, dat is een drievoudige top en geeft aan dat het aandeel waarschijnlijk lager zal gaan. Het zou er als volgt uitzien:

Betekenis van de Triple Top

Technisch gezien laat een drievoudig toppatroon zien dat de prijs niet in staat is om het gebied van de pieken te penetreren. Vertaald naar gebeurtenissen uit het echte leven, betekent dit dat het activum na meerdere pogingen niet veel kopers in die prijsklasse kan vinden. Als de prijs daalt, zet het al die handelaren die tijdens het patroon kochten onder druk om te beginnen met verkopen. Als de prijs niet boven de weerstand kan stijgen, is er een beperkt winstpotentieel om eraan vast te houden. Naarmate de prijs onder de swing-lows van het patroon daalt, kan de verkoop escaleren naarmate voormalige kopers verliezend longposities verlaten en nieuwe traders in shortposities springen. Dit is de psychologie van het patroon, en wat helpt de uitverkoop aan te wakkeren nadat het patroon is voltooid.

Geen enkel patroon werkt altijd. Soms wordt een triple top gevormd en voltooid, waardoor traders denken dat het actief zal blijven dalen. Maar dan kan de prijs zich dan herstellen en boven het weerstandsgebied komen. Ter bescherming zou een handelaar een stop loss kunnen plaatsen op shortposities boven de laatste piek, of boven een recente swing hoog in het patroon. Deze beweging beperkt het risico van de transactie als de prijs niet daalt en in plaats daarvan stijgt.

Trading Triple Top Patterns

Sommige handelaren zal in een short positie in te voeren, of te verlaten long posities, nadat de prijs van het actief onder de patroon valt ondersteuning. Het ondersteuningsniveau van het patroon is de meest recente swing-low na de tweede piek, of als alternatief kan een handelaar de swing-dieptepunten tussen de pieken verbinden met een trendlijn. Wanneer de prijs onder de trendlijn zakt, wordt het patroon als voltooid beschouwd en wordt een verdere prijsdaling verwacht.

Om het patroon te bevestigen, zullen traders uitkijken naar een hoog volume naarmate de prijs daalt door ondersteuning. Het volume zou moeten toenemen met een sterke interesse in verkoop. Als het volume niet toeneemt, is het patroon vatbaarder voor mislukking (prijsstijging of niet-dalende prijs zoals verwacht).

Het patroon levert een neerwaarts doel gelijk aan de hoogte van het patroon afgetrokken van het uitbreekpunt. Dit doel is een schatting. Soms daalt de prijs veel lager dan het doel, andere keren bereikt het het doel niet.

Andere technische indicatoren en grafiekpatronen kunnen ook worden gebruikt in combinatie met de drievoudige top. Een handelaar kan bijvoorbeeld uitkijken naar een bearish MACD cross-over na de derde piek, of dat de RSI het overboughtgebied verlaat om de prijsdaling te helpen bevestigen.

Voorbeeld uit de echte wereld van een Triple Top

De volgende grafiek toont een voorbeeld van een drievoudige top in Bruker Corp. (BRKR). De prijs bereikt bijna $ 36,50 bij drie opeenvolgende pogingen. De prijs trekt zich tussen elke poging terug, waardoor het drievoudige toppatroon ontstaat. Het aandeel brak snel onder de trendlijnondersteuning bij $ 34 en bleef dalen bij een toenemend volume.

Traders zouden short kunnen gaan of longs kunnen verlaten als de prijs onder de support daalt op $ 34. Een stop loss zou in eerste instantie net boven het hoofdweerstandsgebied kunnen worden geplaatst.

Het geschatte doel voor de daling is de hoogte van het patroon, ongeveer $ 3,25, afgetrokken van het breakout-punt van $ 34. Daarom is het doel $ 30,75. Het doel werd bereikt voordat de prijs begon te stuiteren, hoewel dat niet altijd zal gebeuren.

Speciale overwegingen voor een triple top

Net als bij dubbele toppen en bodems, is de risico / opbrengstverhouding een nadeel van deze drievoudige patronen. Omdat zowel het stopverlies als het doel zijn gebaseerd op de hoogte van het patroon, zijn ze ongeveer gelijk. Patronen waarin de potentiële winst groter is dan het risico, hebben de voorkeur van de meeste professionele handelaren. Door de stop loss binnen het patroon te plaatsen in plaats van erboven (triple top) of eronder (triple bottom) verbetert de beloning ten opzichte van het risico. Het risico is gebaseerd op slechts een deel van de patroonhoogte, terwijl het doel is gebaseerd op de volledige patroonhoogte.

Afhankelijk van welke ingangspunten worden gebruikt – de trendlijn of de recente pullback low – is het mogelijk om twee winstdoelen te hebben, aangezien de hoogte van het patroon kan worden opgeteld bij elk van deze breakout-punten. Handelaren kunnen kiezen welk target breakout-niveau ze verkiezen om meer winst uit de transactie te halen.